Cách Hoa Kỳ xây dựng hệ sinh thái thanh toán nhanh hơn của mình

Mười năm trước, Cục Dự trữ Liên bang Mỹ đã phác thảo một tương lai cho các khoản thanh toán tại Mỹ—một nơi mà tiền có thể được chuyển theo thời gian thực, thay vì mất vài ngày. Điều khởi đầu như một bản lộ trình đến nay đã định hình lại bối cảnh thanh toán, đưa tầm nhìn đó tiến gần hơn đến hiện thực.

“Strategies for Improving the U.S. Payment System,” của Cục Dự trữ Liên bang đã giúp dẫn dắt ngành đi theo hướng thanh toán nhanh hơn. Dù không phải là một yêu cầu chính thức, nó đã xác lập các giao dịch thời gian thực như một mục tiêu rõ ràng cho toàn quốc trong lĩnh vực thanh toán.

Trong báo cáo Instant, Faster and Same-Day Payments: Where Speed Is Grabbing Share, Hugh Thomas, Trưởng phân tích mảng Commercial và Enterprise tại Javelin Strategy & Research, xem xét khung đó đã được hình thành như thế nào trong suốt thập kỷ qua—và thanh toán nhanh có thể sẽ đi về đâu tiếp theo.

Lộ trình mười năm

Một động lực lớn cho bản nghiên cứu ban đầu là sự thừa nhận về những điểm kém hiệu quả trong hệ thống thanh toán, phần lớn xuất phát từ mức độ phân mảnh hơn của hệ thống ngân hàng Mỹ so với các quốc gia khác. Nhận thức được nhu cầu ngày càng tăng đối với một số loại thanh toán cần được chuyển nhanh hơn, Cục Dự trữ Liên bang đã bước vào như một dạng tuyên ngôn—một bản không có lực pháp lý, nhưng dù vậy vẫn phác ra lộ trình hướng tới các khoản thanh toán tức thời.

“Đại khái là kiểu ‘chúng ta chọn lên mặt trăng vào cuối thập kỷ’ theo phong cách Kennedy,” Thomas nói. “Nhưng nó không phải dạng nêu ra chỉ đạo cụ thể, mà chỉ giữ ở mức hướng dẫn chung. Đây không phải là chuyện sẽ được luật hóa theo cách EU đã làm; mà là: ‘Đây là nơi chúng ta cần phải đến để vẫn cạnh tranh, và chúng ta sẽ tin vào trí tuệ của thị trường để đưa chúng ta tới đó.’”

“Điều này không có nghĩa là các nhà cung cấp xem đó là tùy chọn,” ông nói. “Bất cứ khi nào một cơ quan quản lý lên tiếng về những chủ đề như thế này, thì ở phía sau luôn có một hàm ý kiểu ‘nếu không thì…’ Cục Dự trữ Liên bang đã mô tả họ kỳ vọng sẽ thấy gì ở các giải pháp khác nhau cho các tình huống sử dụng khác nhau—như nhu cầu về sự thuận tiện cho người tiêu dùng ở một số mảng, và nhu cầu chuyển tiền theo thời gian thực ở mảng giá trị cao.”

Thành hiện thực

Mười năm sau, tham vọng đó đang dần được hiện thực hóa. Mạng RTP của Clearing House đã được bổ sung bởi dịch vụ thanh toán tức thời FedNow của Fed, và cả hai đều ghi nhận mức tăng trưởng đáng kinh ngạc. RTP hiện đang ghi nhận tới 2 triệu giao dịch mỗi ngày và mới đây đã lập kỷ lục giá trị cao nhất trong một ngày mới là $8.36 billion.

Trong khi FedNow vẫn nhỏ hơn đáng kể so với RTP về số lượng giao dịch, hồ sơ giai đoạn đầu của nó lại có vẻ nghiêng về các khoản thanh toán giá trị cao hơn là những luồng có giá trị nhỏ. Số giao dịch FedNow trung bình hằng ngày đạt gần 30,000 vào năm 2025, trong khi tổng giá trị tăng lên $853.4 billion từ $38.2 billion của năm trước. Trong cùng giai đoạn, quy mô thanh toán trung bình tăng từ $25,376 lên $101,435.

“Cách đây sáu hay bảy năm, mọi người ở các hội nghị sẽ hỏi: ‘Chúng ta sẽ dùng nó để làm gì khi mọi thứ đã chạy?’” Thomas nói. “Cảm giác tôi nhận được là ai cũng đang xây dựng dựa trên nhu cầu là không bị tụt lại phía sau, chứ không phải dựa trên bất kỳ một tình huống sử dụng cụ thể nào. Khi được hỏi ‘thời gian thực’ dùng để làm gì, tôi chủ yếu nghe thấy: ‘thay thế một số giao dịch chuyển tiền qua wire, tôi đoán vậy.’”

Các ngân hàng hiện đang cởi mở hơn trong việc chia sẻ nơi các tình huống sử dụng mới đang nảy sinh. Ngày càng có sự thừa nhận rằng thị trường được lợi từ việc giáo dục khách hàng, khiến các tổ chức chủ động “làm truyền thông” cho các ứng dụng mới khi chúng xuất hiện.

Lời hứa của ISO 20022

Một động lực quan trọng dẫn đến việc mở rộng các tình huống sử dụng này chính là chuẩn nhắn tin ISO 20022 và lượng dữ liệu phong phú hơn đi kèm với mỗi khoản thanh toán. Thông tin bổ sung này có thể giảm rủi ro, hỗ trợ các cơ chế kiểm soát chặt chẽ hơn và cung cấp chi tiết có cấu trúc cần thiết để tự động hóa các quy trình ở hạ nguồn. Đến lượt nó, các khoản thanh toán ngày càng có thể tự quyết toán và tự phân bổ—tự động ghi nhận vào sổ cái chung phù hợp hoặc các hạng mục ngân sách phù hợp.

“Đây không phải chuyện kiểu gà và trứng,” Thomas nói. “Hai thứ đó đã hỗ trợ nhau theo nhiều phương diện. Không thể có mức độ thanh toán tức thời mà chúng ta đang nhắm tới ở Hoa Kỳ nếu không có ngôn ngữ được chuẩn hóa sẵn. Chuyện đó đơn giản là sẽ không hoạt động.”

Phát huy các giới hạn

Các hạn mức giao dịch cao hơn trên cả FedNow và RTP cũng góp phần thúc đẩy tăng trưởng. Năm ngoái, cả hai mạng đều nâng trần của mình lên $10 million, một động thái dường như đã mở khóa làn sóng các loại giao dịch mới.

“Phần nào đó là do ISO 20022, nhưng nó cũng phản ánh sự ngày càng thoải mái của các bộ xử lý back-office và các ngân hàng trước những rủi ro liên quan đến việc chuyển các giao dịch lớn với tính tất toán cuối cùng,” Thomas nói. “Nó cũng có tác động lớn về thanh khoản. Các ngân hàng cần giúp khách hàng điều phối nguồn tiền trong một môi trường mà tài khoản giờ đây có thể bị trừ 24/7 cho một tập hợp ngày càng đa dạng các loại thanh toán, thay vì chỉ diễn ra trong giờ làm việc.”

“Và các ngân hàng cũng phải quản lý thanh khoản của chính họ theo cùng cách đó, dự đoán rằng tiền có thể chảy ra bất kỳ lúc nào,” ông nói. “Trước đây, khi các khoản thanh toán diễn ra trong một khung cửa sổ kinh doanh hạn hẹp hơn, ai đó có thể chuyển thủ công tiền giữa các tài khoản để trang trải các giao dịch khi chúng được rút. Trong môi trường 24/7, cách quản lý nguồn vốn như vậy ngày càng phải được tự động hóa.”

Dùng tất cả các đòn bẩy

Mặc dù đã có tiến bộ này, các chuyển khoản ACH truyền thống không bị thay thế nhiều đến mức—chúng vẫn đang được củng cố hơn trong vai trò đã được thiết lập từ lâu: các khoản thanh toán điện tử khối lượng lớn, giá trị thấp, nơi một cửa sổ quyết toán từ 1 đến 3 ngày là đủ.

ACH vẫn chiếm phần lớn giá trị thanh toán B2B. Phiên bản thanh toán trong cùng ngày của ACH đang ngày càng được dùng cho các giao dịch mà thời điểm là yếu tố quan trọng, nhưng không cần thiết phải có quyết toán thực sự theo thời gian thực. Đáng chú ý, quy mô giao dịch trung bình đối với Same Day ACH đang có xu hướng tăng lên, trong khi quy mô của ACH trong khoảng từ 1 đến 3 ngày lại đang đi xuống.

“Bạn đang thấy phần việc chậm hơn tập trung vào các giao dịch có khối lượng cao hơn, giá trị thấp hơn,” Thomas nói. “Bạn sẽ muốn thanh toán các hóa đơn lớn hoàn toàn là ở bước cuối cùng, và mọi người đang ngày càng hiểu biết hơn về công cụ nào phù hợp nhất để đáp ứng các mục tiêu thanh khoản của họ.”

Bài học chính dành cho các nhà cung cấp thanh toán cho doanh nghiệp là hãy sử dụng tất cả các đòn bẩy sẵn có của mình một cách đồng bộ với nhau để đạt hiệu quả và hiệu năng tối đa. “Đó là bài học lớn,” Thomas nói. “Giờ có rất nhiều lựa chọn khác nhau cho thanh toán. Việc giúp khách hàng điều phối là mấu chốt.”

0

                    SHARES

0

                VIEWS
            

            

            

                Chia sẻ trên FacebookChia sẻ trên TwitterChia sẻ trên LinkedIn

Thẻ: Clearing HouseFaster PaymentsFederal ReserveFedNowInstant PaymentsReal Time PaymentsRTP