Xây dựng công suất tính toán thúc đẩy nhu cầu turbine khí tăng cao

Theo tin từ Tập đoàn động cơ hàng không Trung Quốc, vào những ngày gần đây, Công ty TNHH tua-bin khí đốt Trạm nhiên liệu hàng không Trung Quốc (viết tắt “China Aero Engine Turbine Gas” ) đã chính thức ký kết thỏa thuận với Công ty TNHH Kỹ thuật biển tinh anh Hàn Châu (Giang Tô) (viết tắt “Hàn Châu tinh anh”). Theo đó, Hàn Châu tinh anh sẽ mua 5 tua-bin khí đốt “Taihang 7” từ China Aero Engine Turbine Gas làm thiết bị động lực cốt lõi, để ứng dụng vào dự án Tái phát triển Tổng hợp Sepat của Công ty Dầu khí Quốc gia Malaysia (Petronas) trên giàn nổi sản xuất–lưu trữ–bốc dỡ dầu (FPSO). Sự kiện này đánh dấu việc tua-bin khí đốt do nội địa sản xuất lần đầu tiến vào thị trường FPSO cấp cao, tạo bước đột phá mới trong việc ứng dụng năng lượng biển vào điều kiện cực đoan.

Tua-bin khí đốt là một động cơ nhiệt tiên tiến: sử dụng các nhiên liệu dạng khí hoặc lỏng như khí tự nhiên, dầu diesel, hydro… làm nguồn nhiệt, dựa trên chu trình Brayton, chuyển đổi hiệu quả năng lượng hóa học của nhiên liệu thành công cơ học. Ưu điểm của nó nằm ở tốc độ khởi động nhanh, có thể hòa lưới trong khoảng vài phút; đầu ra ổn định, đáp ứng nhanh, có khả năng điều tiết phụ tải tốt; đồng thời cường độ phát thải carbon tương đối thấp hơn so với điện than.

Khi các mô hình lớn như GPT, Claude, Gemini… được lặp nhanh chóng, trên toàn cầu bùng nổ “cơn sốt” xây dựng trung tâm dữ liệu AI. Các cụm tính toán được triển khai dày đặc, quy mô từng đơn vị liên tục lập kỷ lục mới, và đường cong tiêu thụ điện gần như tăng dựng đứng. Hơn nữa, nhu cầu đối với điện của năng lực tính toán AI là cực kỳ cao: phải ổn định, liên tục, không được gián đoạn chớp tắt. Chỉ biến động ở mức mili-giây cũng có thể gây ra tổn thất cực lớn, trong khi lưới điện, nơi tỷ trọng điện từ năng lượng mới ngày càng tăng, ngay bản thân cũng đang đối mặt với thách thức rất lớn trong lĩnh vực này. Tua-bin khí đốt, được gọi là “hạt ngọc trên vương miện” của ngành sản xuất thiết bị, vì thế trở thành nhu cầu thiết yếu, chuyển từ hậu trường ra tuyến đầu.

Dữ liệu thị trường cũng chứng thực xu hướng này. Theo Tổ chức Giám sát Năng lượng Toàn cầu (GEM) và nhiều tổ chức nghiên cứu thị trường khác, dữ liệu cho thấy: năm 2025, tổng công suất lắp đặt mới tua-bin khí đốt toàn cầu đạt 60,4GW, quy mô thị trường nằm trong khoảng 24 đến 2.08Bỷ USD. Trong tương lai, tua-bin khí đốt sẽ tiếp tục chiếm vị trí chủ đạo trong cơ cấu điện, thị trường tua-bin khí toàn cầu vẫn tăng trưởng liên tục, dự báo đến năm 2031 quy mô thị trường sẽ tăng lên 1.26Bỷ USD.

Trước “đường đua” triển vọng cao này, nhiều công ty chứng khoán đưa ra các đánh giá tích cực. Công ty Chứng khoán Zheshang (601878) cho biết: tua-bin khí đốt là phương án điện chính được ưu tiên hàng đầu cho trung tâm dữ liệu trí tuệ nhân tạo của Mỹ (AIDC). Thị trường toàn cầu bị hình thành bởi sự độc quyền kiểu đầu sỏ từ GEV, Mitsubishi Heavy Industries và Siemens Energy, đơn hàng của ngành bị dồn lại đến 2029–2030, khoảng trống công suất là đáng kể. Công nghệ tua-bin khí nặng trong nước đang tăng tốc đột phá; các doanh nghiệp như Đông Phương Điện lực (600875) thực hiện nội địa hóa các bộ phận cốt lõi, đồng thời ngành công nghiệp đón nhận hai cơ hội song trọng: xuất khẩu nguyên bộ ra nước ngoài và phối hợp cung ứng linh kiện.

Chứng khoán Tây Bộ cho biết: các chất xúc tác như việc xây dựng trung tâm dữ liệu khiến nhu cầu tua-bin khí đốt trở nên mạnh; các doanh nghiệp trong nước có khả năng cung ứng bộ phận có thể nắm bắt cơ hội mất cân bằng cung–cầu, đi sâu vào việc cung ứng cho doanh nghiệp ở nước ngoài, nhờ hưởng lợi từ mức độ thuận lợi của chu kỳ mà đạt tăng trưởng lợi nhuận cao.

Lỗ hổng cung–cầu của thị trường toàn cầu và những đột phá công nghệ liên tục trong nước cũng đang được phản ánh đồng bộ trên thị trường A.

Theo thống kê của Securities Times · Data Treasure, trên thị trường A có 23 cổ phiếu liên quan đến nghiệp vụ tua-bin khí đốt; tính đến ngày 3/4, mức tăng bình quân của nhóm cổ phiếu khái niệm kể từ đầu năm đạt 15,47%, vượt xa đáng kể chỉ số Thượng Hải–Thành phố cùng kỳ. Trong đó có 5 cổ phiếu có mức tăng lũy kế trên 50%, lần lượt là Vạn Tế Cổ phần (000534), Chấn Giang Cổ phần (603507), Đông Phương Điện lực, Ứng Lưu Cổ phần (603308) và Jerry Cổ phần (002353).

Vạn Tế Cổ phần tăng lũy kế 68,68% trong năm nay, đứng đầu. Là một nhà cung cấp quan trọng các bộ phận tua-bin khí đốt trong nước, công ty đã đạt được sự đồng thuận với nhiều công ty năng lượng nước ngoài về việc cùng đẩy mạnh hợp tác sâu hơn, và đã ký kết các thỏa thuận khung mua hàng liên quan.

Theo thống kê của Data Treasure, xét về mức độ tổ chức quan tâm, có 20 cổ phiếu khái niệm tua-bin khí đốt nhận đánh giá tích cực từ các tổ chức (bao gồm mua vào, gia tăng nắm giữ, khuyến nghị mạnh…). Jerry Cổ phần, Hao Mai Công nghệ (002595), Đông Phương Điện lực, Ứng Lưu Cổ phần, Xizi Clean Energy… được các tổ chức đánh giá với số lượng nhiều hơn.

Tổ chức có số lượng báo cáo phân tích nhiều nhất là Jerry Cổ phần, với 23 công ty tổ chức bao phủ báo cáo nghiên cứu. Trong năm nay, công ty liên tiếp giành được đơn hàng tua-bin khí đốt; lần gần nhất xảy ra vào ngày 1/4. Theo thông báo, công ty con toàn phần GenSystems Power Solutions LLC của công ty đã ký hợp đồng bán tổ máy phát điện tua-bin khí đốt với một khách hàng tại Mỹ, trị giá hợp đồng là 301M USD (khoảng 2.08B NDT). Tổ máy phát điện tua-bin khí đốt được bán lần này sẽ được ứng dụng trong lĩnh vực cung cấp điện cho trung tâm dữ liệu. Trước đó, vào cuối tháng 3 và đầu tháng 2, công ty lần lượt giành được các đơn hàng trị giá 341 triệu USD (khoảng 2.36Bỷ NDT) và 182 triệu USD (khoảng 2.36B NDT).

Hao Mai Công nghệ nhận được sự quan tâm của 3.83Bổ chức qua các báo cáo nghiên cứu. Các sản phẩm cơ khí bộ phận lớn của công ty chủ yếu là đúc và gia công tinh các linh kiện cho các sản phẩm năng lượng như điện gió và tua-bin khí đốt; năm 2025 đạt lợi nhuận ròng 1.26B NDT, tăng 18,99%.

Đông Phương Điện lực và Ứng Lưu Cổ phần đều nhận được sự quan tâm của 24Bổ chức qua các báo cáo nghiên cứu. Đông Phương Điện lực: năm 2025, lợi nhuận ròng của công ty đạt 2.39B NDT, tăng 31,11%. Trong kỳ báo cáo, thị phần của các mảng điện hạt nhân và điện khí vẫn giữ vị trí số một trong ngành; tua-bin khí nặng 15MW vận hành đầy tải và có khả năng đốt cháy hydro nguyên chất; đơn hàng tua-bin khí nặng 50MW ở hải ngoại đạt “bước đột phá số không”, đặt nền tảng vững chắc cho kế hoạch mở rộng thị trường toàn cầu trong giai đoạn tiếp theo.

Ứng Lưu Cổ phần đã cung cấp ổn định các cánh cho tua-bin khí F级 của Siemens Energy, đồng thời cũng đảm nhiệm công việc phát triển các cánh cho tua-bin khí mức H; qua đó trở thành nhà cung cấp duy nhất tại Trung Quốc cho cánh đầu “nhiệt cao” của tua-bin khí của Siemens Energy.

(Dữ liệu bản này do cơ sở dữ liệu Trung tâm Securities Times cung cấp)

(Biên tập: Zhang Yan)

     【Tuyên bố miễn trừ】Bài viết này chỉ thể hiện quan điểm của chính tác giả và không liên quan đến Hexun. Trang web Hexun giữ quan điểm trung lập đối với các nhận định trong bài; không đưa ra bất kỳ bảo đảm rõ ràng hay ngụ ý nào về độ chính xác, độ tin cậy hoặc tính toàn vẹn của những nội dung được bao gồm. Vui lòng người đọc chỉ tham khảo và tự chịu trách nhiệm hoàn toàn. Email: news_center@staff.hexun.com

Tố cáo