Lời khai của Phó Chủ tịch phụ trách Giám sát Bowman về giám sát và quy định

Chủ tịch Scott, Thành viên xếp hạng Warren và các Thành viên của Ủy ban, cảm ơn vì cơ hội để tôi được điều trần về các hoạt động giám sát và quy định của Cục Dự trữ Liên bang.

Lời điều trần của tôi hôm nay sẽ tập trung vào hai mảng. Thứ nhất, tình hình hiện tại của khu vực ngân hàng. Thứ hai, những tiến triển đối với các ưu tiên của tôi với tư cách Phó Chủ tịch phụ trách Giám sát kể từ khi tôi được xác nhận vào năm ngoái. Các ưu tiên của tôi liên quan đến hiệu quả, sự an toàn và lành mạnh, cũng như sự ổn định của hệ thống tài chính của chúng ta, và tính hiệu quả cũng như trách nhiệm giải trình trong việc điều tiết và giám sát hệ thống đó. Công tác giám sát và quy định của chúng tôi phải hỗ trợ một hệ thống ngân hàng an toàn và lành mạnh, thúc đẩy tăng trưởng kinh tế đồng thời bảo vệ ổn định tài chính.

Điều kiện ngân hàng

Tôi sẽ bắt đầu bằng việc cung cấp một bản cập nhật về tình hình ngân hàng. Hệ thống ngân hàng vẫn vững mạnh và có khả năng chống chịu. Các ngân hàng tiếp tục báo cáo các tỷ lệ vốn vững, cùng với các “đệm” thanh khoản đáng kể, giúp họ ở vị trí tốt để hỗ trợ tăng trưởng kinh tế. Sức khỏe tổng thể của khu vực ngân hàng được thể hiện qua việc tiếp tục tăng trưởng hoạt động cho vay, giảm các khoản nợ xấu trên hầu hết các nhóm, và khả năng sinh lời mạnh. Tuy nhiên, đáng chú ý là các tổ chức tài chính phi ngân hàng tiếp tục tăng phần chia sẻ của họ trong thị trường cho vay tổng thể, tạo ra sự cạnh tranh mạnh đối với các ngân hàng được quản lý nhưng lại không phải đối mặt với các chuẩn mực an toàn thận trọng tương tự về vốn, thanh khoản và các chuẩn mực thận trọng khác. Sự cạnh tranh này từ các tổ chức phi ngân hàng bao gồm thanh toán và cho vay.

Các ngân hàng được quản lý phải có công cụ và sự linh hoạt để đổi mới và cạnh tranh hiệu quả trong khi vẫn duy trì sự an toàn và lành mạnh, thứ định nghĩa nên hệ thống ngân hàng của chúng ta. Vì vậy, Cục Dự trữ Liên bang đang khuyến khích các ngân hàng đổi mới để cải thiện các sản phẩm và dịch vụ mà họ cung cấp. Chúng tôi đã bãi bỏ một số chính sách nhằm cản trở đổi mới.1 Chúng tôi cũng đang phối hợp với các cơ quan quản lý ngân hàng khác để phát triển các quy định bao gồm vốn và thanh khoản đối với các tổ chức phát hành stablecoin theo yêu cầu của Đạo luật GENIUS.

Ngoài ra, chúng tôi sẽ cung cấp sự rõ ràng về cách xử lý tài sản kỹ thuật số để bảo đảm rằng hệ thống ngân hàng được đặt ở vị trí thuận lợi nhằm hỗ trợ các hoạt động tài sản kỹ thuật số. Điều này bao gồm sự rõ ràng về tính cho phép của các hoạt động và sự sẵn sàng cung cấp phản hồi điều tiết đối với các trường hợp sử dụng mới được đề xuất. Với tư cách là một cơ quan quản lý, vai trò của tôi là khuyến khích đổi mới theo cách có trách nhiệm, và chúng ta phải liên tục cải thiện khả năng giám sát các rủi ro mà đổi mới có thể tạo ra đối với sự an toàn và lành mạnh.

Ưu tiên các vấn đề đối với ngân hàng cộng đồng

Một trong những mục tiêu của Cục Dự trữ Liên bang là điều chỉnh khuôn khổ quy định và giám sát của chúng tôi sao cho phản ánh chính xác rủi ro mà các mô hình kinh doanh ngân hàng khác nhau đặt ra đối với hệ thống tài chính. Các ngân hàng cộng đồng là và nên chịu các chuẩn mực ít nghiêm ngặt hơn so với các ngân hàng lớn, và có cơ hội đáng kể để điều chỉnh quy định và giám sát cho phù hợp với các nhu cầu cũng như hoàn cảnh riêng của các ngân hàng này. Chúng ta không thể tiếp tục đẩy các chính sách và kỳ vọng giám sát được thiết kế cho các ngân hàng lớn nhất xuống các ngân hàng nhỏ hơn, ít rủi ro hơn và ít phức tạp hơn.

Vì vậy, tôi ủng hộ các nỗ lực của Quốc hội nhằm giảm gánh nặng đối với các ngân hàng cộng đồng. Tôi ủng hộ việc tăng các ngưỡng pháp lý tĩnh và lỗi thời, bao gồm các ngưỡng về tài sản, những ngưỡng đã không được cập nhật trong nhiều năm. Tăng trưởng tài sản, một phần do lạm phát và tăng trưởng kinh tế theo thời gian, đã khiến các ngân hàng nhỏ trở thành đối tượng của các luật và quy định được thiết kế cho các ngân hàng lớn hơn nhiều. Tôi cũng ủng hộ việc cải thiện Đạo luật Bảo mật Ngân hàng (Bank Secrecy Act) và khuôn khổ chống rửa tiền (anti-money laundering) nhằm hỗ trợ lực lượng thực thi pháp luật trong khi giảm thiểu gánh nặng quy định không cần thiết, một gánh nặng đang đổ bất tương xứng lên các ngân hàng cộng đồng. Ví dụ, các ngưỡng đối với Báo cáo Giao dịch Bằng Tiền Mặt (Currency Transaction Reports) và Báo cáo Hoạt động Đáng ngờ (Suspicious Activity Reports) đã không được điều chỉnh kể từ khi chúng được thiết lập, mặc dù nền kinh tế và hệ thống tài chính đã có nhiều thập kỷ tăng trưởng đáng kể. Các ngưỡng này cần được cập nhật để tập trung nguồn lực hiệu quả hơn vào những giao dịch và hoạt động thực sự đáng ngờ.

Trong phạm vi có thể, Cục Dữ trữ Liên bang đang thực hiện các hành động để tiếp tục điều chỉnh các biện pháp quy định và giám sát nhằm hỗ trợ các ngân hàng cộng đồng phục vụ hiệu quả hơn khách hàng và cộng đồng của họ. Chúng tôi đang cân nhắc kỹ các ý kiến đối với các thay đổi được đề xuất của chúng tôi đối với tỷ lệ đòn bẩy của ngân hàng cộng đồng. Những thay đổi này sẽ mang lại cho các ngân hàng cộng đồng sự linh hoạt và tùy chọn lớn hơn trong khuôn khổ vốn của họ trong khi vẫn duy trì sự an toàn và lành mạnh và cho phép các ngân hàng này tập trung vào sứ mệnh cốt lõi của họ: hỗ trợ tăng trưởng kinh tế và hoạt động thông qua cho vay đối với các hộ gia đình và doanh nghiệp. Gần đây chúng tôi cũng đã công bố các lựa chọn vốn mới cho các ngân hàng tương hỗ (mutual banks), bao gồm các công cụ vốn có thể đủ điều kiện là vốn cổ phần phổ thông cấp 1 (tier 1 common equity) hoặc là vốn cổ phần cấp 1 bổ sung (additional tier 1 equity). Chúng tôi sẵn sàng tiếp tục tinh chỉnh các lựa chọn này và mong nhận phản hồi.

Đã đến lúc phải điều chỉnh các quy trình nộp hồ sơ xin sáp nhập và mua lại (merger and acquisition) cũng như xin cấp phép mới theo mô hình charter (de novo chartering) cho các ngân hàng cộng đồng. Chúng tôi đang tìm cách tinh gọn các quy trình đó và cập nhật phân tích sáp nhập của Hội đồng Quản trị (Board’s) của Cục Dự trữ Liên bang để phản ánh một cách chính xác và xem xét sự cạnh tranh giữa các ngân hàng nhỏ. Đã đến lúc xây dựng một khuôn khổ cho các ngân hàng cộng đồng, ghi nhận các thế mạnh riêng của họ và hỗ trợ vai trò quan trọng của họ trong việc cung cấp dịch vụ tài chính cho các doanh nghiệp và gia đình trên khắp Hợp chúng quốc Hoa Kỳ.

Các khuôn khổ quy định hiệu quả là nền tảng hoạt động thiết yếu cho khả năng giám sát đúng mức các tổ chức tài chính của chúng ta. Hiện nay, chúng tôi đang tiến hành rà soát lần thứ ba Đạo luật Giảm gánh nặng giấy tờ về Tăng trưởng Kinh tế và Quy định (Economic Growth and Regulatory Paperwork Reduction Act - EGRPRA) nhằm loại bỏ các quy định lỗi thời, không cần thiết hoặc quá nặng. Kỳ vọng của tôi là, không giống như các lần rà soát EGRPRA trước đây, lần rà soát này sẽ tạo ra thay đổi mang tính nội dung. Loại đánh giá thường xuyên này nên là một khía cạnh đang diễn ra trong công việc của chúng ta. Cách tiếp cận chủ động sẽ bảo đảm các quy định có khả năng đáp ứng và thích ứng với các nhu cầu cũng như điều kiện đang thay đổi của khu vực ngân hàng.

Chương trình quy định cho các ngân hàng lớn

Chúng tôi cũng đang hiện đại hóa và đơn giản hóa hoạt động điều tiết của Cục Dự trữ Liên bang đối với các ngân hàng lớn. Hội đồng đang xem xét các sửa đổi đối với từng trụ cột trong bốn trụ cột của khuôn khổ vốn điều tiết của chúng tôi dành cho các ngân hàng lớn: kiểm tra sức chịu đựng (stress testing), tỷ lệ đòn bẩy bổ sung (supplementary leverage ratio), khuôn khổ Basel III và phụ phí G-SIB (G-SIB surcharge).

**Stress Testing **

Hội đồng đã công bố một đề xuất vào tháng 10 của năm ngoái nhằm tăng cường trách nhiệm giải trình trước công chúng và bảo đảm các kết quả vững chắc của khuôn khổ và thực tiễn kiểm tra sức chịu đựng của chúng tôi. Đề xuất bao gồm việc công bố các mô hình kiểm tra sức chịu đựng, khuôn khổ để thiết kế các kịch bản kiểm tra sức chịu đựng và các kịch bản cho các bài kiểm tra sức chịu đựng năm 2026. Các thay đổi mô hình được đề xuất làm giảm biến động trong yêu cầu về vốn bằng cách giải quyết một số hạn chế trong các mô hình của chúng tôi và bằng cách cung cấp tính minh bạch đầy đủ. Đề xuất cũng bảo đảm rằng mọi thay đổi đáng kể trong tương lai đối với các mô hình này sẽ được hưởng lợi từ ý kiến đóng góp của công chúng trước khi triển khai. Đầu tháng này, sau khi xem xét các ý kiến đối với các kịch bản năm 2026, Hội đồng đã công bố các kịch bản cuối cùng cho bài kiểm tra sức chịu đựng năm 2026.

Tỷ lệ đòn bẩy bổ sung (SLR)

Các cơ quan ngân hàng cũng đã hoàn tất các thay đổi đối với đề xuất tăng cường về SLR đối với các tổ chức ngân hàng toàn cầu quan trọng đối với hệ thống của Hoa Kỳ (G-SIBs).2 Những thay đổi này giúp bảo đảm rằng các yêu cầu vốn theo đòn bẩy phục vụ chủ yếu như một “đường lùi” (backstop) đối với các yêu cầu vốn dựa trên rủi ro, đúng như mục đích ban đầu. Khi tỷ lệ đòn bẩy nhìn chung trở thành ràng buộc chi phối, nó sẽ làm nản lòng các ngân hàng và các nhà kinh doanh giao dịch tham gia vào các hoạt động rủi ro thấp, bao gồm việc nắm giữ trái phiếu Kho bạc (Treasury securities), bởi tỷ lệ đòn bẩy phân bổ cùng một yêu cầu vốn cho cả tài sản an toàn và tài sản rủi ro.

Basel III

Hội đồng, cùng với các đồng nghiệp cơ quan ngân hàng liên bang của chúng tôi, đã thực hiện các bước để thúc đẩy Basel III tại Hoa Kỳ. Việc hoàn tất Basel III làm giảm bất định và cung cấp sự rõ ràng về yêu cầu vốn, giúp các ngân hàng đưa ra các quyết định kinh doanh và đầu tư được cân nhắc tốt hơn. Cách tiếp cận của tôi là hiệu chỉnh khuôn khổ mới từ dưới lên, thay vì “làm ngược” để tạo ra các thay đổi nhằm đạt được các kết quả đã định trước hoặc đã được hình dung sẵn về yêu cầu vốn. Những thay đổi này sẽ hiện đại hóa các yêu cầu vốn để hỗ trợ thanh khoản thị trường, quyền sở hữu nhà ở giá phải chăng và sự an toàn và lành mạnh. Cụ thể, việc xử lý vốn đối với các khoản vay thế chấp và các tài sản phục vụ quản lý khoản vay thế chấp (mortgage servicing assets) theo cách tiếp cận chuẩn hóa của Hoa Kỳ đã khiến các ngân hàng giảm tham gia vào hoạt động cho vay quan trọng này, từ đó hạn chế khả năng tiếp cận tín dụng thế chấp. Chúng tôi đang xem xét các cách tiếp cận để phân biệt mức độ rủi ro của các khoản thế chấp theo những cách có thể mang lại lợi ích cho các tổ chức tài chính ở mọi quy mô, không chỉ các ngân hàng lớn nhất.

Phụ phí G-SIB

Ngoài ra, Cục Dự trữ Liên bang đang làm việc để tinh chỉnh khuôn khổ phụ phí G-SIB phối hợp với các nỗ lực cải cách khuôn khổ vốn rộng hơn. Điều thiết yếu là khuôn khổ toàn diện của chúng tôi phải đạt được sự cân bằng đúng đắn giữa an toàn và lành mạnh, bảo đảm ổn định tài chính và thúc đẩy tăng trưởng kinh tế. Chúng ta phải duy trì một hệ thống tài chính vững mạnh mà không áp đặt các gánh nặng không cần thiết cản trở tăng trưởng kinh tế, đồng thời hiệu chỉnh cẩn trọng phụ phí để tránh vô tình làm suy giảm khả năng của khu vực ngân hàng trong việc hỗ trợ nền kinh tế rộng hơn.

Giám sát

Chuyển sang chương trình giám sát của Cục Dự trữ Liên bang, trong bảy năm qua, tôi luôn nhấn mạnh tầm quan trọng của tính minh bạch, trách nhiệm giải trình và sự công bằng trong hoạt động giám sát. Những nguyên tắc này đã định hướng cho cách tiếp cận của tôi khi còn là ủy viên ngân hàng cấp bang, và chúng tiếp tục định hướng cách tiếp cận của tôi ngày hôm nay; tôi vẫn tập trung vào trách nhiệm của Hội đồng trong việc thúc đẩy hoạt động an toàn và lành mạnh của các ngân hàng cũng như sự ổn định của hệ thống tài chính Hoa Kỳ.

Một khuôn khổ giám sát hiệu quả phải tập trung vào các rủi ro trọng yếu cốt lõi đối với hoạt động của ngân hàng và đối với sự ổn định của hệ thống tài chính rộng hơn. Hãy nói rõ: các rủi ro trọng yếu cốt lõi đó bao gồm cả các rủi ro phi tài chính khi chúng gây ra các mối đe dọa đối với sự an toàn và lành mạnh. Quản trị rủi ro vững mạnh, dù trong tín dụng, thanh khoản, an ninh mạng hay hoạt động vận hành, vẫn luôn thiết yếu, và chúng tôi sẽ tiếp tục xem xét những rủi ro này

Giám sát cũng phải được điều chỉnh, khớp việc giám sát với quy mô, mức độ phức tạp và hồ sơ rủi ro của từng tổ chức. Tôi luôn ủng hộ cách tiếp cận tập trung vào rủi ro và được điều chỉnh trong giám sát và quy định. Cách tiếp cận này phù hợp với định hướng mà tôi đã cung cấp cho các cán bộ thanh tra của Cục Dự trữ Liên bang trong hướng dẫn cũng đã được công bố công khai vào mùa thu năm ngoái.3 Một ví dụ về việc thực hiện điều này là công việc của chúng tôi đối với các “Vấn đề cần được quan tâm” (Matters Requiring Attention - MRAs) mới và hiện có, bảo đảm rằng chúng dựa trên các mối đe dọa đối với sự an toàn và lành mạnh và phù hợp với hướng dẫn này bằng ngôn ngữ rõ ràng, đồng thời xác định các kỳ vọng minh bạch. Rà soát này là cơ hội để hiệu chỉnh lại—ưu tiên những gì thực sự quan trọng—và nó bổ sung cho hoạt động giám sát đang diễn ra. Chúng tôi cũng sẽ tiếp tục ban hành các kết luận giám sát khi cần thiết. Đây không phải là việc giảm bớt bộ công cụ hoặc cách tiếp cận giám sát của chúng tôi.

Một bước khác chúng tôi đang thực hiện để giải quyết những lo ngại này là thông qua việc rà soát khuôn khổ CAMELS của chúng tôi, đã được áp dụng từ năm 1979 với thay đổi tối thiểu. Cấu phần “quản lý” (‘M’), chẳng hạn, đã bị chỉ trích rộng rãi là một danh mục tổng hợp tùy tiện và mang tính chủ quan cao. Việc thiết lập các chỉ số và tham số rõ ràng cho tất cả các cấu phần sẽ bảo đảm tính minh bạch và tính khách quan trong các đánh giá giám sát của chúng tôi. Xếp hạng ngân hàng nên phản ánh sự an toàn và lành mạnh tổng thể, chứ không chỉ phản ánh các thiếu sót riêng lẻ trong một cấu phần. Trước khi hệ thống xếp hạng của các tổ chức tài chính lớn (Large Financial Institution - LFI) được điều chỉnh gần đây, các ngân hàng thường bị gắn nhãn là “không được quản lý tốt” dù có vị thế vốn và thanh khoản mạnh. Để khắc phục thiếu sót này, Hội đồng gần đây đã hoàn tất việc sửa đổi hệ thống xếp hạng LFI, giải quyết tình trạng không khớp giữa xếp hạng và tình trạng tổng thể của doanh nghiệp.

Ngoài việc tập trung hơn vào các rủi ro trọng yếu cốt lõi, cập nhật các khuôn khổ xếp hạng của chúng tôi và tinh chỉnh các công cụ giám sát, chúng tôi cũng đang rà soát các chỉ đạo giám sát, các báo cáo và các hành động của mình. Điều này bao gồm việc rà soát độc lập do bên thứ ba thực hiện đối với các thất bại của ngân hàng năm 2023. Việc rà soát này sẽ xem xét một cách khách quan vì sao hoạt động giám sát của chúng tôi đã không đạt yêu cầu và đưa ra các phát hiện có thể hành động để tiếp tục củng cố các thực hành giám sát của chúng tôi. Hơn nữa, Hội đồng đã chính thức chấm dứt việc sử dụng rủi ro danh tiếng trong chương trình giám sát của mình.4 Thay đổi này giải quyết các lo ngại chính đáng rằng việc giám sát một khái niệm mơ hồ như rủi ro danh tiếng có thể tác động không đúng đến các quyết định kinh doanh của một ngân hàng. Chúng tôi cũng đã đề xuất một quy định để ngăn nhân sự của Hội đồng khuyến khích, tác động hoặc buộc các ngân hàng không “phục vụ” (debank) hoặc từ chối phục vụ một khách hàng do các niềm tin chính trị hoặc tôn giáo được pháp luật bảo hộ về mặt hiến định, các hiệp hội, lời nói hoặc hành vi của họ. Hãy nói rõ: các thanh tra giám sát ngân hàng không bao giờ, và sẽ không, dưới sự giám sát của tôi, ra lệnh cho ngân hàng được phép phục vụ những cá nhân hoặc doanh nghiệp hợp pháp nào. Các ngân hàng phải tiếp tục được tự do đưa ra các quyết định dựa trên rủi ro của riêng họ để phục vụ các cá nhân và doanh nghiệp hợp pháp.

Cuối cùng, tôi cũng đang tăng cường tính minh bạch trong giám sát. Chúng tôi đã bắt đầu công bố các sổ tay giám sát nội bộ, bắt đầu với các sổ tay dành cho các ngân hàng G-SIB.5

Cảm ơn một lần nữa vì cơ hội được xuất hiện trước các ông/bà sáng nay. Tôi mong được trả lời các câu hỏi của các ông/bà.

1. Xem, ví dụ: Hội đồng Thống đốc của Cục Dự trữ Liên bang, “Cục Dự trữ Liên bang rút lại Tuyên bố chính sách năm 2023 và ban hành Tuyên bố chính sách mới về cách xử lý một số ngân hàng chịu sự giám sát của Hội đồng, tạo điều kiện cho đổi mới có trách nhiệm,” thông cáo báo chí, ngày 17 tháng 12 năm 2025. Quay lại văn bản

2. Hội đồng Thống đốc của Cục Dự trữ Liên bang, “Các cơ quan yêu cầu lấy ý kiến về đề xuất sửa đổi một số chuẩn mực vốn điều tiết,” thông cáo báo chí, ngày 27 tháng 6 năm 2025. Quay lại văn bản

3. Xem Hội đồng Thống đốc của Cục Dự trữ Liên bang, “Cục Dự trữ Liên bang công bố thông tin về các cải tiến đối với giám sát ngân hàng,” thông cáo báo chí, ngày 18 tháng 11 năm 2025. Quay lại văn bản

4. Xem Hội đồng Thống đốc của Cục Dự trữ Liên bang, “Cục Dự trữ Liên bang thông báo rằng rủi ro danh tiếng sẽ không còn là một cấu phần trong các chương trình kiểm tra trong hoạt động giám sát đối với các ngân hàng,” thông cáo báo chí, ngày 23 tháng 6 năm 2025. Quay lại văn bản

5. Xem Hội đồng Thống đốc của Cục Dự trữ Liên bang, “Cục Dự trữ Liên bang công bố ấn phẩm đầu tiên trong số một số sổ tay nhân viên để giám sát các ngân hàng lớn nhất và phức tạp nhất,” thông cáo báo chí, ngày 18 tháng 12 năm 2025. Quay lại văn bản