6 ngân hàng lớn của nhà nước năm ngoái kiếm hơn 3.9 tỷ nhân dân tệ mỗi ngày, 5 ngân hàng tỷ lệ nợ xấu tiếp tục giảm nhẹ

Hỏi AI · Lợi nhuận ròng của “sáu ngân hàng thương mại nhà nước lớn” tăng lên, đằng sau đó vì sao nợ xấu lại đồng loạt tăng?

Sáu ngân hàng nhà nước lớn trong năm 2025 cộng dồn mỗi ngày thu về hơn 3,9 tỷ nhân dân tệ.

Các ngân hàng thương mại nhà nước lớn (Ngân hàng Công Thương, Ngân hàng Nông nghiệp, Ngân hàng Trung Quốc, Ngân hàng Xây dựng, Ngân hàng Bưu điện và Tiết kiệm, và Ngân hàng Giao thông) đã hoàn tất báo cáo thành tích năm 2025: tổng lợi nhuận ròng thuộc về cổ đông (tương đương “lợi nhuận ròng” dưới đây) đạt tổng cộng 14245,56 tỷ nhân dân tệ, tăng thêm so với 14014,29 tỷ nhân dân tệ của năm 2024.

Về chất lượng tài sản, đến cuối năm 2025, dư nợ xấu của cả sáu ngân hàng nhà nước đều tăng so với năm 2024, 5 ngân hàng có tỷ lệ nợ xấu tiếp tục giảm nhẹ.

Doanh thu cùng nhau đạt tăng trưởng dương

Tình hình lợi nhuận ròng và doanh thu của sáu ngân hàng nhà nước lớn năm 2025

Về năng lực tạo lợi nhuận, “ngân hàng lớn số 1 của vũ trụ” Công Thương vẫn mạnh nhất. Năm 2025, lợi nhuận ròng thuộc về cổ đông của ngân hàng đạt 3685,62 tỷ nhân dân tệ. Xếp ngay sau là Xây dựng (3389,06 tỷ nhân dân tệ). Năm 2025, Nông nghiệp và Trung Quốc lần lượt đạt lợi nhuận ròng thuộc về cổ đông là 2910,41 tỷ nhân dân tệ và 2430,21 tỷ nhân dân tệ. Còn Giao thông và Bưu điện và Tiết kiệm lần lượt đạt lợi nhuận ròng 956,22 tỷ nhân dân tệ và 874,04 tỷ nhân dân tệ.

Năm 2025, tất cả sáu ngân hàng nhà nước lớn đều đạt tăng trưởng dương của lợi nhuận ròng và doanh thu hoạt động; trong khi đó, năm 2024, lợi nhuận ròng của Công Thương và Xây dựng chỉ tăng nhẹ còn doanh thu hoạt động lại giảm so với cùng kỳ.

Về tốc độ tăng lợi nhuận ròng, Nông nghiệp (3,2%) là ngân hàng có tốc độ tăng lợi nhuận ròng cao nhất trong năm 2025; Trung Quốc (2,18%) và Giao thông (2,18%) lần lượt xếp sau. Tốc độ tăng lợi nhuận ròng thuộc về cổ đông của Công Thương, Xây dựng và Bưu điện và Tiết kiệm năm 2025 lần lượt là 0,74%, 0,99% và 1,07%, đều cao hơn năm 2024.

Dư nợ xấu cùng nhau tăng lên

Về chất lượng tài sản, dư nợ xấu của sáu ngân hàng nhà nước lớn cùng tăng cao. Ngoài Bưu điện và Tiết kiệm, các ngân hàng còn lại đều có tỷ lệ nợ xấu giảm nhẹ; xu hướng này nhất quán với năm 2024.

Tình hình nợ xấu của sáu ngân hàng nhà nước lớn năm 2025

Năm 2025, ngân hàng lớn nhà nước có mức tăng nợ xấu lớn nhất là Ngân hàng Nông nghiệp. Cả năm, dư nợ xấu tăng 212,91 tỷ nhân dân tệ lên 3434,56 tỷ nhân dân tệ. Công Thương, Xây dựng và Trung Quốc có quy mô gia tăng nợ xấu tương đương nhau trong năm ngoái, lần lượt tăng 195,55 tỷ nhân dân tệ, 192,91 tỷ nhân dân tệ và 192,55 tỷ nhân dân tệ, đạt 3990,13 tỷ nhân dân tệ, 3639,82 tỷ nhân dân tệ và 2880,36 tỷ nhân dân tệ.

Bưu điện và Tiết kiệm là ngân hàng nhà nước duy nhất có “song tăng” nợ xấu trong năm ngoái. Tính đến cuối năm 2025, dư nợ xấu của Bưu điện và Tiết kiệm là 915,24 tỷ nhân dân tệ, tăng 112,05 tỷ nhân dân tệ so với cuối năm 2024; tỷ lệ nợ xấu là 0,95%, tăng 0,05 điểm phần trăm so với cuối năm trước.

Phó giám đốc ngân hàng kiêm Giám đốc rủi ro cấp cao Yao Hong cho biết tại cuộc họp công bố kết quả rằng, các biện pháp của Bưu điện và Tiết kiệm liên quan đến kiểm soát chất lượng tài sản đối với các khoản vay cá nhân và cho doanh nghiệp nhỏ và vừa đã được triển khai vững chắc và hiệu quả; cơ cấu khách hàng có rủi ro được tối ưu hóa liên tục; cộng hưởng với việc hiệu quả từ chuỗi chính sách của Nhà nước trong giai đoạn sau dần dần phát huy; cùng với môi trường vĩ mô dần ổn định, năng lực trả nợ của người dân và doanh nghiệp phục hồi nâng cao. Dự báo rằng tốc độ phát sinh nợ xấu đối với các khoản vay cá nhân và cho doanh nghiệp nhỏ và vừa của Bưu điện và Tiết kiệm trong năm 2026 sẽ đi ngang và cải thiện.

Tại cuộc họp công bố kết quả kinh doanh, nhiều ngân hàng lớn đã phản hồi vấn đề rủi ro của cho vay bán lẻ mà thị trường quan tâm.

Tại cuộc họp, Phó giám đốc ngân hàng Wang Jingwu của Công Thương cho biết chất lượng tài sản của các khoản vay cá nhân luôn là tương đối tốt. Chỉ là trong hai năm gần đây, do tác động của nhiều yếu tố như tăng trưởng chuyển đổi kinh tế, điều chỉnh thị trường bất động sản và tình trạng mất cân bằng cung - cầu theo giai đoạn, tỷ lệ nợ xấu trong ngắn hạn đã bước vào kênh đi lên. Điều này về cơ bản phù hợp với xu hướng của toàn ngành. Tuy nhiên, nền tảng kinh tế của Trung Quốc vững chắc, khả năng chống chịu mạnh mẽ, tiềm năng lớn; các điều kiện hỗ trợ cho xu hướng dài hạn thuận lợi và xu hướng cơ bản sẽ không thay đổi. Rủi ro đối với các khoản vay cá nhân trong tương lai là có thể kiểm soát được.

Phó giám đốc ngân hàng Li Jianjiang của Xây dựng cho biết trước bối cảnh rủi ro gia tăng trong lĩnh vực bán lẻ những năm gần đây, ngân hàng đã chủ động nhận diện thay đổi và ứng phó linh hoạt để tìm kiếm giải pháp. Ngân hàng đã đẩy mạnh tối ưu hóa cơ chế quản trị rủi ro tín dụng trong kinh doanh bán lẻ, tăng cường kiểm soát và cân bằng rủi ro ở các khâu then chốt trong quy trình cấp tín dụng, và triển khai quản trị rủi ro tập trung đối với tín dụng bán lẻ. Năm 2025, nhiều biện pháp kiểm soát rủi ro đã cho thấy hiệu quả. Mức tăng tỷ lệ nợ xấu của các khoản vay nhóm cá nhân theo năm đã thu hẹp (tỷ lệ nợ xấu 1,19%, tăng 0,21 điểm phần trăm so với đầu năm, theo năm chỉ tăng 0,11 điểm phần trăm). Từ góc độ xu hướng vận hành hiện tại, kiểm soát phòng ngừa rủi ro trong lĩnh vực bán lẻ vẫn sẽ là một trong những trọng tâm công việc; khi các cơ chế quản lý và biện pháp kiểm soát tiếp tục được triển khai thêm và triển khai chi tiết, chất lượng tài sản nhìn chung có triển vọng được duy trì ổn định.

Chênh lệch lãi thuần giảm, mức giảm thu hẹp

Chênh lệch lãi thuần của sáu ngân hàng nhà nước lớn năm 2025 tiếp tục giảm.

Tính đến cuối năm 2025, tỷ suất lợi ích lãi ròng của sáu ngân hàng nhà nước lớn (Công Thương, Xây dựng, Nông nghiệp, Trung Quốc, Bưu điện và Tiết kiệm, và Giao thông) lần lượt là 1,28%, 1,34%, 1,28%, 1,26%, 1,66% và 1,20%, tương ứng giảm 14BP, 17BP, 14BP, 14BP, 21BP và 7BP. Năm 2024, chênh lệch lãi thuần của sáu ngân hàng nêu trên lần lượt giảm 19BP, 19BP, 18BP, 19BP, 14BP và 1BP.

Phó giám đốc ngân hàng姚明德 tại cuộc họp công bố kết quả cho biết nhận định cơ bản là chênh lệch lãi thuần năm 2026 có khả năng thể hiện xu hướng “L”. Năm 2025, chênh lệch lãi thuần của Công Thương là 1,28%, giảm 14BP so với 2024. Xu hướng đi xuống dần dần thu hẹp, mức giảm so với cùng kỳ thu hẹp 5BP. Dù vẫn đi xuống nhưng mức giảm đang chậm lại; xu hướng này có tính bền vững: nếu không cân nhắc trường hợp LPR và lãi suất niêm yết tiền gửi tiếp tục được điều chỉnh đáng kể hơn nữa, dự kiến năm nay thu nhập lãi ròng của Công Thương sẽ chuyển sang tăng so với cùng kỳ, đánh dấu điểm ngoặt; mức giảm chênh lệch lãi thuần cũng sẽ tiếp tục hội tụ so với năm 2025.

Chênh lệch lãi thuần của Xây dựng năm 2025 là 1,34%, giảm 17 điểm cơ bản so với năm trước; mức giảm trong cả năm theo năm đồng thời thu hẹp 2 điểm cơ bản, và mức giảm theo từng quý cũng xuất hiện xu hướng thu hẹp thêm về mặt biên.

Giám đốc tài chính cấp cao Sheng Liu Rong của Xây dựng cho biết, diễn biến chênh lệch lãi thuần (NIM) năm 2026 có thể xem xét từ hai góc độ vĩ mô và vi mô. Ở góc độ vĩ mô, trong “Báo cáo thực hiện chính sách tiền tệ quý 4 năm 2025” do Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc công bố nêu rằng cần hoàn thiện cơ chế hình thành lãi suất theo hướng thị trường và cơ chế truyền dẫn; phát huy vai trò của cơ chế tự luật định trong định giá lãi suất của thị trường; tăng cường thực thi và giám sát chính sách lãi suất để giảm chi phí vốn tiền gửi của ngân hàng. Ở góc độ vi mô, Xây dựng sẽ liên tục tối ưu hóa cơ cấu tài sản - nợ, không ngừng nâng cao năng lực quản lý định giá theo phân tầng đối với các nhóm khách hàng, và tiếp tục tăng hiệu quả quản trị kinh doanh. Xây dựng tin rằng thông qua quản trị chủ động tốt, ngân hàng sẽ tiếp tục giữ lợi thế dẫn đầu NIM so với các ngân hàng cùng nhóm có thể so sánh.