Bán bảo hiểm lại trở thành “ngựa đen thành tích”? Năm ngoái, doanh thu của đại lý bảo hiểm cá nhân của một số ngân hàng tăng vọt hơn 50%, năm nay kênh bảo hiểm ngân hàng vẫn sẽ bùng nổ

Gần đây, các ngân hàng lần lượt công bố báo cáo tài chính năm 2025 cho thấy năm ngoái, việc các ngân hàng phân phối bảo hiểm đã mang lại không ít lợi nhuận.

Tính đến cuối năm 2025, quy mô nghiệp vụ phân phối bảo hiểm của Ngân hàng Trung Tín đạt 24,572 tỷ NDT, tăng 24,69% so với cùng kỳ.

Ngân hàng Bình An có quy mô phí bảo hiểm bảo hiểm cá nhân do đại lý khai thác tăng 35,3% so với cùng kỳ. Đơn vị này công bố rằng, năm ngoái thu nhập phí quản lý tài sản đạt 5,061 tỷ NDT, tăng 15,8%; trong đó thu nhập từ bảo hiểm cá nhân do đại lý đạt 1,292 tỷ NDT, tăng 53,3%.

Dữ liệu từ các công ty bảo hiểm cho thấy sự ưu ái của ngân hàng đối với các tổ chức bảo hiểm dẫn đầu. Phí bảo hiểm tổng qua kênh ngân hàng-bảo hiểm của Nhân Thọ Trung Quốc năm ngoái đạt 110,874 tỷ NDT, vượt mốc nghìn tỷ, tăng 45,5%, và phí bảo hiểm đơn mới đạt 58,506 tỷ NDT, tăng 95,7%.

Từ báo cáo thường niên của nhiều ngân hàng và tổ chức bảo hiểm, có thể thấy rằng khi ngày càng nhiều sản phẩm bảo hiểm chia lãi (bảo hiểm tham gia chia lợi nhuận) được đưa lên “giá kệ” sản phẩm của ngân hàng, doanh số bảo hiểm chia lãi trong kênh ngân hàng-bảo hiểm rất khả quan.

Người trong ngành khi được phỏng vấn dự đoán rằng, dưới tác động của việc lãi suất thị trường đi xuống và nhu cầu gia hạn/tiếp tục duy trì của cư dân, tốc độ tăng ngân hàng-bảo hiểm năm 2026 có khả năng tiếp tục được duy trì.

Dữ liệu do báo cáo thường niên của Nhân Thọ Trung Quốc công bố cho thấy năm ngoái, kênh ngân hàng-bảo hiểm thực hiện chính sách “hợp nhất báo cáo và hành động” (báo hành hợp nhất), thúc đẩy quản lý kiểm soát chi phí và nâng hiệu quả, qua đó giúp quy mô phí bảo hiểm và giá trị kinh doanh mới (new business value) tăng mạnh. Các chỉ tiêu cốt lõi của kênh ngân hàng-bảo hiểm cho thấy tổng phí bảo hiểm đạt 110,874 tỷ NDT, vượt mốc nghìn tỷ, tăng 45,5%; phí bảo hiểm đơn mới đạt 58,506 tỷ NDT, tăng 95,7%. Phí bảo hiểm kỳ đóng năm đầu đạt 26,478 tỷ NDT, tăng 41,0%; phí bảo hiểm kỳ tiếp theo đạt 52,368 tỷ NDT, tăng 13,1%.

Về hợp tác với kênh, năm ngoái số lượng ngân hàng hợp tác vượt quá 100, số điểm phát hành đơn mới đạt 77.000, tăng 25,9%, trong đó số lượng điểm mạng lưới xếp hạng sao tăng 49,1% so với cùng kỳ. Ngoài ra, số lượng quản lý khách hàng ở kênh ngân hàng-bảo hiểm đạt 20.000 người, năng suất bình quân mỗi người tăng 53,7% so với cùng kỳ.

Kênh ngân hàng-bảo hiểm cũng trở thành động lực chính kéo tăng trưởng của Dương Quang Nhân Thọ. Năm 2025, doanh thu phí bảo hiểm của kênh ngân hàng-bảo hiểm của Dương Quang Nhân Thọ đạt 67,46 tỷ NDT, tăng 34,8%; trong đó phí bảo hiểm đơn mới đạt 34,09 tỷ NDT, tăng mạnh 69,0%. Năng suất bình quân theo hoạt động đạt 14,8 vạn NDT, liên tục duy trì mức năng suất cao.

So với đó, doanh thu phí bảo hiểm của kênh bảo hiểm cá nhân (bán trực tiếp qua cá nhân) của Dương Quang Nhân Thọ đạt 25,976 tỷ NDT, tăng 13,6%; trong đó phí bảo hiểm đơn mới đạt 6,046 tỷ NDT, giảm 7,6% so với cùng kỳ.

Đối với các công ty bảo hiểm có vốn nước ngoài, năm 2025, giá trị kinh doanh mới của AIA tại thị trường Trung Quốc đại lục cả năm tăng 2% lên 1,24 tỷ USD. Trong đó, đại lý chiếm 85% giá trị kinh doanh mới, và 15% giá trị kinh doanh mới còn lại đến từ bảo hiểm qua ngân hàng.

AIA cho biết, dưới đà tăng trưởng này, trong hai tháng đầu năm 2026, giá trị kinh doanh mới tăng trưởng hơn 20% so với cùng kỳ.

Bảo hiểm cá nhân và ngân hàng-bảo hiểm là hai kênh chính của bán hàng bảo hiểm nhân thọ. Từ năm 2018, bảo hiểm cá nhân bước vào giai đoạn điều chỉnh sâu; để giảm áp lực kinh doanh, các công ty bảo hiểm lại tập trung phát lực vào kênh ngân hàng-bảo hiểm nhằm bổ sung phí bảo hiểm quy mô. Từ năm 2020, sản phẩm bảo hiểm nhân thọ tăng thêm thời hạn trọn đời (endowment/giá trị tăng thêm theo định kỳ) bán chạy thúc đẩy tăng phí bảo hiểm định kỳ qua kênh ngân hàng-bảo hiểm; đồng thời tỷ lệ giá trị của nó cao hơn so với sản phẩm đóng một lần. Các công ty bảo hiểm lớn tăng cường nỗ lực phát triển kênh ngân hàng-bảo hiểm. Khi từ tháng 8 năm 2023, chính sách “báo hành hợp nhất” ở kênh ngân hàng-bảo hiểm bắt đầu được triển khai, chi phí phí dụng giảm mạnh dẫn đến tỷ lệ giá trị tăng mạnh; cộng thêm việc nới lỏng giới hạn mạng lưới “1+3”, các công ty dẫn đầu nhanh chóng mở rộng kênh ngân hàng-bảo hiểm, và tỷ trọng thị phần của kênh ngân hàng-bảo hiểm trong nhóm dẫn đầu tiếp tục tăng.

Điểm đáng chú ý là nhiều công ty bảo hiểm đề cập rằng doanh số các sản phẩm dạng lợi suất biến động, đại diện là bảo hiểm chia lãi, đang tăng lên. Dữ liệu của Nhân Thọ Trung Quốc cho thấy, tỷ trọng phí bảo hiểm đơn mới của bảo hiểm chia lãi tăng khoảng 15 điểm phần trăm so với cùng kỳ. Dữ liệu của Dương Quang Nhân Thọ cho thấy, trong năm ngoái, trong các khoản phí bảo hiểm đóng theo kỳ của đơn mới, tỷ trọng các sản phẩm dạng lợi suất biến động đạt 32,2%.

Bảo hiểm chia lãi cũng làm phong phú thêm “giá kệ” sản phẩm của ngân hàng. Ngân hàng Bình An cho biết, năm ngoái công ty đã đi theo xu hướng thị trường đưa vào nhiều sản phẩm bảo hiểm chia lãi và sản phẩm bảo hiểm y tế cao cấp, liên tục nâng cao mức độ phong phú của “giá kệ” sản phẩm bảo hiểm. Ngân hàng Trung Tín cho biết, năm 2025 tiếp tục đa dạng hóa các loại sản phẩm bảo hiểm phân phối, đi sâu vào vận hành theo phân tầng và phân loại; liên kết với các công ty bảo hiểm hợp tác chất lượng để xây dựng hệ thống sản phẩm bảo đảm đáp ứng các nhu cầu như sức khỏe, hưu trí, truyền thừa… Thông qua các hoạt động theo kịch bản (theo bối cảnh) và dịch vụ chuyên nghiệp, công ty nâng cao giá trị nghiệp vụ và duy trì cấu trúc kinh doanh lành mạnh.

Theo đánh giá trong ngành, đằng sau việc các ngân hàng đẩy mạnh hoạt động phân phối bảo hiểm là tình trạng chênh lệch lãi ròng (NIM) tiếp tục bị thu hẹp; trong khi đó, phân phối bảo hiểm có thể làm gia tăng hiệu quả hơn nguồn thu từ mảng trung gian, trở thành điểm tăng trưởng lợi nhuận quan trọng.

Lấy Ngân hàng Bình An làm ví dụ: năm 2025, chênh lệch lãi ròng ròng (net interest margin) là 1,78%, giảm 0,09 điểm phần trăm so với cùng kỳ; chênh lệch lãi ròng của Ngân hàng Trung Tín là 1,63%, giảm 0,14 điểm phần trăm so với cùng kỳ.

Có dấu hiệu cho thấy năm nay, bảo hiểm chia lãi có thể giữ vững vị trí “C” trên “giá kệ” của ngân hàng. Gần đây, phóng viên Mỗi ngày (Mỗi Kinh Tế) đã đi khảo sát nhiều chi nhánh ngân hàng và phát hiện rằng các tổ chức đang tăng cường hoạt động quảng bá bảo hiểm chia lãi; sản phẩm bảo hiểm chia lãi với lãi suất dự định 1,75% đang trở thành sản phẩm chủ đạo của kênh ngân hàng-bảo hiểm hiện nay.

Ngân hàng Trung Tín trong báo cáo thường niên cho biết rằng năm 2026, mảng quản lý tài sản sẽ nhanh chóng giải phóng năng lực sản phẩm, tận dụng cơ hội mang tính cấu trúc như thị trường vốn và bảo hiểm chia lợi nhuận, nhằm cung cấp cho khách hàng các giải pháp phân bổ tài sản mang đặc sắc và tính chuyên nghiệp.

Ông Tống Chiếm Quân, Phó Thư ký Viện Nghiên cứu Bảo hiểm của Đại học Công Thương Bắc Kinh, trả lời phóng viên của “Mỗi Kinh Tế Thông Tin” rằng hiện nay, lãi suất dự định của các sản phẩm bảo hiểm nhân thọ vẫn có ưu thế so với lãi suất tiền gửi kỳ hạn của ngân hàng; vì vậy, năm 2026, kênh ngân hàng-bảo hiểm vẫn sẽ duy trì xu hướng phát triển nhanh.

Báo cáo nghiên cứu của Guojin Securities cho thấy, khi bán sản phẩm bảo hiểm, các quản lý bán hàng sản phẩm tài chính chủ yếu coi trọng lợi ích của khách hàng và thương hiệu của công ty bảo hiểm; tiếp theo là chi phí bán hàng, các dịch vụ gia tăng giá trị đi kèm, v.v. Kết hợp với tình hình hiện tại, các công ty bảo hiểm có năng lực đầu tư mạnh có thể trình diễn lãi suất trình diễn cao hơn (tức lợi ích của khách hàng) khi bán hàng ở giai đoạn đầu; do đó, lợi thế bán bảo hiểm chia lãi sẽ mạnh hơn.

“Trong tương lai, các sản phẩm dạng lợi suất biến động chủ yếu dựa trên bảo hiểm chia lãi, không giống với bảo hiểm nhân thọ tăng thêm thời hạn trọn đời (lãi suất/ lợi ích rõ ràng của hợp đồng) mà kênh ngân hàng-bảo hiểm đã ưu tiên đẩy mạnh trong những năm gần đây; đối với nhân viên bán hàng ở kênh ngân hàng-bảo hiểm, sẽ đặt ra yêu cầu cao hơn đối với việc giải thích sản phẩm và dịch vụ khách hàng.” Tống Chiếm Quân nhấn mạnh rằng năm 2026, kênh ngân hàng-bảo hiểm cần coi trọng hơn rủi ro tiềm ẩn dẫn đến tư vấn/giới thiệu sai.

(Ban biên tập: Liu Sijia ）

     【Tuyên bố từ chối trách nhiệm】Bài viết này chỉ đại diện cho quan điểm cá nhân của tác giả và không liên quan đến Hexun. Trang web Hexun giữ thái độ trung lập đối với các nhận định và phán đoán được nêu trong bài; không đưa ra bất kỳ bảo đảm minh thị hoặc ngụ ý nào về tính chính xác, độ tin cậy hoặc tính đầy đủ của nội dung. Vui lòng độc giả chỉ tham khảo và tự chịu toàn bộ trách nhiệm. Email: news_center@staff.hexun.com