Lời phát biểu quan trọng từ cấp cao! Nhu cầu và giá trị của điện xanh dự kiến sẽ tiếp tục tăng (, cổ phiếu đi kèm )

**　　Cấp cao chốt định hướng “tiếp tục mở rộng cung cấp điện xanh”**

Theo tin từ Tân Hoa Xã, Thủ tướng Quốc vụ viện Lý Cường từ ngày 30/3 đến 1/4 đã đi khảo sát tại Tứ Xuyên. Ông nhấn mạnh: cần thực thi tốt chiến lược an ninh năng lượng mới, kiên trì định hướng dẫn dắt bằng đổi mới, phát huy ưu thế về điều kiện tài nguyên, tiếp tục mở rộng cung cấp điện xanh, tập trung đẩy nhanh xây dựng lưới điện kiểu mới, tăng tốc điều chỉnh và tối ưu cơ cấu năng lượng, nhằm tạo chỗ dựa vững chắc cho phát triển chất lượng cao kinh tế – xã hội.

Tại Trung tâm nghiên cứu và phát triển đổi mới toàn cầu của Tongwei, Lý Cường đã nghe giới thiệu các hạng mục công phá kỹ thuật quang điện, rồi vào xưởng để xem xét tình hình nghiên cứu, chế tạo mô-đun pin. Ông nói rằng, trong những năm gần đây, tiến bộ của công nghệ quang điện đã nâng cao hiệu quả sử dụng năng lượng mặt trời một cách hiệu quả. Cần mạnh mẽ ủng hộ doanh nghiệp khám phá đổi mới, tăng đầu tư cho nghiên cứu và phát triển, nỗ lực đột phá các nút thắt kỹ thuật then chốt, “gỡ” thông các kịch bản ứng dụng thuộc mọi loại, đẩy nhanh việc ứng dụng quy mô lớn các công nghệ mới.

Tại Công ty Phát triển Thủy điện – Điện gió – Quang điện tích hợp thuộc lưu vực sông Dương Lăng (Yalong) (Yalong River Basin Hydropower Development Co., Ltd.), Lý Cường tìm hiểu các nội dung như phát triển căn cứ thủy – gió – quang điện tích hợp, nghe báo cáo về việc xây dựng lưới điện kiểu mới của tỉnh Tứ Xuyên. Ông chỉ ra rằng việc xây dựng lưới điện kiểu mới có ý nghĩa quan trọng trong việc bảo đảm an ninh năng lượng và thúc đẩy phát triển xanh. Cần tích cực khám phá cấu trúc mới, công nghệ mới, dịch vụ mới, hoàn thiện công trình xây dựng mạng lưới, nâng cao khả năng phối hợp và điều tiết của hệ thống, tăng cường bảo đảm nhu cầu đa dạng, tạo dựng lưới điện kiểu mới an toàn tin cậy, xanh ít carbon, vững bền kiên cường, thông minh linh hoạt.

Tại Tập đoàn thiết bị công nghiệp nặng của Ji Ming (China National Machinery Heavy Equipment Group Co., Ltd.) và Công ty Điện máy Phương Đông thuộc Tập đoàn Điện khí Phương Đông (Dongfang Electric Group Dongfang Electric Machinery Co., Ltd.), Lý Cường tìm hiểu các thành tựu nghiên cứu khoa học mới nhất của doanh nghiệp, xem xét các thiết bị như điện hạt nhân, thủy điện và các linh kiện lõi. Ông đã động viên doanh nghiệp nhắm đến tuyến đầu của khoa học – công nghệ và nhu cầu thị trường, thúc đẩy sự tích hợp sâu giữa các công nghệ tiên tiến như trí tuệ nhân tạo với ngành chế tạo, không ngừng đạt thêm các đột phá mới trong các lĩnh vực như sản xuất thiết bị năng lượng sạch, qua đó phục vụ tốt hơn cho phát triển ngành năng lượng mới và chuyển đổi năng lượng của nước ta.

**　　Ngành công nghiệp điện xanh liên tục nhận được sự hỗ trợ từ chính sách**

Điện xanh là điện được tạo ra từ các nguồn năng lượng tái tạo như năng lượng mặt trời, năng lượng gió, năng lượng nước, năng lượng sinh khối… và có đặc điểm ít carbon, sạch, có tính bền vững.

Từ đầu năm nay, Nhà nước liên tục “tăng mức” chính sách hỗ trợ cho ngành điện xanh. Từ việc hoàn thiện cơ chế giá điện theo năng lực phía phát điện vào cuối tháng 1, đến việc Báo cáo công tác của Chính phủ nêu rõ “ươm mầm các điểm tăng trưởng mới như năng lượng hydro và nhiên liệu xanh”, rồi đến việc “Kế hoạch 15–5” (phần Cương yếu quy hoạch) đề xuất tăng cường hạ tầng hỗ trợ năng lực tính toán, đẩy mạnh bố trí phối hợp điện xanh với năng lực tính toán.

Gần đây, Cục Dữ liệu Quốc gia cho biết sẽ phối hợp với các bộ, ngành liên quan đẩy mạnh mạnh mẽ “dự án phối hợp tính điện (算电协同)”, bảo đảm tỷ lệ ứng dụng điện xanh của các hạng mục hạ tầng năng lực tính toán mới xây tại các nút then chốt đạt từ 80% trở lên, phát huy tối đa vai trò hỗ trợ của điện xanh.

Cục Năng lượng Quốc gia cũng chỉ ra rằng cần phát huy tác dụng “đòn bẩy” của trí tuệ nhân tạo đối với phát triển năng lượng mới, không ngừng làm phong phú các kịch bản ứng dụng trong lĩnh vực năng lượng mới, hỗ trợ phát triển quy mô lớn và tiêu thụ ở mức cao các năng lượng mới; đồng thời, thúc đẩy phát triển tích hợp hội tụ của năng lượng mới, tập trung bảo đảm nhu cầu sử dụng năng lượng xanh của “năng lực tính toán thông minh”, để năng lượng mới có thể hỗ trợ tốt hơn cho sự phát triển của trí tuệ nhân tạo.

Ngoài ra, xung đột địa缘 giữa Trung Đông thúc đẩy toàn bộ hệ thống năng lượng toàn cầu được “đánh giá lại theo thuộc tính an toàn”, kéo theo việc đẩy sớm chu kỳ đầu tư và tăng tốc nhịp độ xây dựng ở các lĩnh vực liên quan, đồng thời nâng cao cùng lúc mức độ chắc chắn và tính cấp bách của chuyển đổi năng lượng.

**　　Nhu cầu điện xanh và giá trị có thể tiếp tục được nâng cao**

Theo đánh giá của các tổ chức, các chi tiết như yêu cầu bắt buộc việc điện xanh đi thẳng, tỷ lệ điện xanh của trung tâm dữ liệu đạt hơn 80%… đang được đẩy nhanh triển khai, đem lại bảo đảm rõ ràng cho khả năng tiêu thụ và tính ổn định lợi nhuận của điện xanh. Trong khi đó, mảng điện xanh vừa mang thuộc tính phòng thủ (dòng tiền ổn định, nền tảng doanh nghiệp nhà nước), vừa mang thuộc tính tăng trưởng (nhu cầu điện cho AI thúc đẩy, chuyển đổi năng lượng tăng tốc), là một trong những hướng lựa chọn tối ưu “cả công lẫn thủ” trong bối cảnh thị trường hiện tại.

Báo cáo nghiên cứu của 广发证券 (GF Securities) cho biết: với nhu cầu mạnh mẽ về năng lực tính toán và xu hướng phát triển “điện tính tích hợp”, các tài sản điện lấy điện xanh làm trung tâm có thể kỳ vọng mang lại lợi nhuận ổn định có thể nhìn thấy được và đà tăng trưởng dài hạn có thể kỳ vọng, tức “cú đúp Davis” (định giá hai lần theo kỳ vọng). Thiên Phong chứng khoán (Tianfeng Securities) cũng cho rằng: điện xanh, với vai trò là trụ cột năng lượng then chốt trong thời đại AI, thì nhu cầu và giá trị của nó có thể tiếp tục được nâng cao.

“Lưới điện Nhà nước Trung Quốc đang khuyến khích việc xây dựng trước hạ tầng điện và bố trí sớm, bao gồm bố trí sớm các hành lang điện áp siêu cao (特高压), dự trữ công suất trạm biến áp, lập kế hoạch phương án xây dựng điện xanh đồng bộ… nhằm bảo đảm có thể nhanh chóng tiếp nhận nhu cầu năng lực tính toán gia tăng.”

Hoa Phúc chứng khoán (Hua Fu Securities) cho biết: xét từ góc độ đầu tư, “điểm tận cùng của AI là điện”; thị trường chủ yếu quan tâm đến tua-bin khí (燃机), điện mặt trời – lưu trữ (光储), và lưới điện. Còn “điểm tận cùng của điện là AI”, thì chủ yếu quan tâm đến các công nghệ mới nổi như số hóa thông minh hóa lưới điện (电网数智化) / “nhà máy ảo điện” (虚拟电厂), và kết hợp giao dịch trực tiếp thương mại hóa trên thị trường điện xanh, từ đó hiện thực mô hình khép kín “gió – quang – lưu trữ – lưới”.

**　　Nhiều cổ phiếu khái niệm nhận được sự khảo sát dồn dập từ các tổ chức**

Bảng hiển thị mảng khái niệm của 东方财富 (Oriental Fortune) cho thấy: hiện trên thị trường A-share của Trung Quốc có hơn 150 cổ phiếu liên quan đến khái niệm điện xanh. Tổng giá trị vốn hóa cộng dồn vượt 6,4 nghìn tỷ nhân dân tệ. Dầu hải dương Trung Quốc (中国海油), Điện lực trường giang (长江电力), Năng lượng mới Huadian (华电新能), Tập đoàn Quảng hạt hạt nhân Quảng Đông (中国广核) về quy mô đều đứng hàng đầu; 8 cổ phiếu gồm Điện hạt nhân Trung Quốc (中国核电), Thủy điện Huadian (华能水电), Năng lượng Tam Hiệp (三峡能源), Điện lực Guodian (国投电力)… có giá trị vốn hóa đều vượt 100 tỷ nhân dân tệ.

Tính từ đầu năm nay, mảng điện xanh đã xuất hiện 2 cổ phiếu “đầu cơ giá tăng mạnh” (bull stocks): Yuenan Holding (豫能控股) và Huadian Liaoning Energy (华电辽能) đều tăng hơn 1,6 lần; Công nghệ Xiaocheng (晓程科技) tăng gần 1 lần; Năng lượng Jin Kai (金开新能), Năng lượng GCL (协鑫能科), Bảo vệ môi trường Trung Lan (中兰环保), và Năng lượng Nam lưới (南网能源) có mức tăng trong khoảng 67% đến 77%.

Xét từ góc độ dòng tiền, dù gần đây mảng này có điều chỉnh, nhưng trong vòng 1 tuần gần nhất vẫn có tới 37 cổ phiếu khái niệm điện xanh nhận mua ròng bằng vốn tài trợ quy mô hàng chục triệu (mức hàng nghìn vạn) trong đó. Trong số đó, Công nghệ gió Jin Feng (金风科技) được thêm vốn từ đòn bẩy, mua thêm 2,47 tỷ nhân dân tệ; Công ty Huadian Quốc tế (华能国际), Chuaneng Power (川能动力), Xiaocheng Technology (晓程科技), Năng lượng Thâm Quyến (深圳能源) đều được các nhà giao dịch vay mua (融资客) tranh mua với mức hơn 1 tỷ nhân dân tệ; 3 cổ phiếu như Huadian International và Guodian Electric (国电电力) có giá trị mua ròng tài trợ cũng trên 90 triệu nhân dân tệ.

Về mức độ quan tâm của các tổ chức, theo dữ liệu của 东方财富Choice (Oriental Fortune Choice), trong vòng gần 1 tháng qua, có tổng cộng 17 cổ phiếu khái niệm điện xanh nhận được khảo sát từ các tổ chức. Trong đó, Năng lượng lưu trữ Nam lưới (南网储能) được 116 tổ chức dồn dập khảo sát; Số lượng khảo sát của Jingke Technology (晶科科技) và “lượng động” của các tổ chức Green Power (绿色动力) đều vượt 70; Chức vụ Quân Tín (军信股份) cũng có 48 tổ chức được chú ý.

( Nguồn bài viết: Trung tâm Nghiên cứu của 东方财富 )