Lời khai của Phó Chủ tịch phụ trách Giám sát Bowman về giám sát và quy định

Chủ tịch Hill, Thành viên xếp hạng Waters và các thành viên khác của Ủy ban, xin cảm ơn vì đã tạo cơ hội cho tôi được điều trần về các hoạt động giám sát và quản lý của Cục Dự trữ Liên bang.

Bài điều trần hôm nay của tôi sẽ tập trung vào hai lĩnh vực. Thứ nhất, tình hình hiện tại của lĩnh vực ngân hàng, như được nêu trong Báo cáo Giám sát và Quản lý mùa thu năm 2025, đi kèm với bài nộp của tôi cho Ủy ban. Thứ hai, những tiến triển trong các ưu tiên của tôi với tư cách là Phó Chủ tịch phụ trách Giám sát kể từ khi tôi được xác nhận sớm hơn trong năm nay. Các ưu tiên của tôi liên quan đến hiệu quả, sự an toàn và lành mạnh, cũng như sự ổn định của hệ thống tài chính của chúng ta, và tính hiệu quả cùng trách nhiệm giải trình của việc điều tiết và giám sát đối với hệ thống đó. Lĩnh vực tài chính đóng vai trò then chốt trong nền kinh tế của chúng ta vì nó là một trung gian thiết yếu để chuyển tiết kiệm thành các đầu tư có tính sinh lợi và giúp dòng chảy tiền, tín dụng và vốn diễn ra xuyên suốt nền kinh tế. Việc giám sát và quản lý của chúng ta phải hỗ trợ một hệ thống ngân hàng an toàn và lành mạnh, thúc đẩy tăng trưởng kinh tế đồng thời bảo vệ ổn định tài chính.

Điều kiện ngân hàng

Hãy để tôi bắt đầu bằng việc cung cấp một cập nhật về điều kiện ngân hàng. Như Báo cáo Giám sát và Quản lý cho thấy, hệ thống ngân hàng vẫn vững mạnh và có khả năng chống chịu. Các ngân hàng tiếp tục báo cáo các tỷ lệ vốn mạnh và các bộ đệm thanh khoản đáng kể, giúp họ sẵn sàng tốt để hỗ trợ tăng trưởng kinh tế. Sức khỏe tổng thể của ngành ngân hàng được thể hiện qua việc tiếp tục tăng trưởng cho vay, giảm các khoản nợ xấu ở hầu hết các nhóm, và lợi nhuận mạnh. Tuy nhiên, đáng chú ý là các tổ chức tài chính phi ngân hàng tiếp tục tăng tỷ trọng của họ trong thị trường cho vay tổng thể, tạo ra sự cạnh tranh mạnh đối với các ngân hàng được quản lý mà không phải đối mặt với cùng các tiêu chuẩn thận trọng về vốn, thanh khoản và các tiêu chuẩn thận trọng khác.

Các ngân hàng được quản lý phải được trao quyền để cạnh tranh hiệu quả với các tổ chức phi ngân hàng đang thách thức các ngân hàng cả trong thanh toán và cho vay. Vì mục đích đó, Cục Dự trữ Liên bang đang khuyến khích các ngân hàng đổi mới để cải thiện các sản phẩm và dịch vụ mà họ cung cấp. Công nghệ mới có thể tạo ra một lĩnh vực ngân hàng hiệu quả hơn, mở rộng khả năng tiếp cận tín dụng đồng thời tạo sự cân bằng sân chơi với các công ty fintech và tài sản số. Hiện tại, chúng tôi đang làm việc với các cơ quan quản lý ngân hàng khác để xây dựng các quy định về vốn, thanh khoản và đa dạng hóa cho các tổ chức phát hành stablecoin theo yêu cầu của Đạo luật GENIUS. Chúng ta cũng cần làm rõ cách thức xử lý đối với các tài sản số để đảm bảo hệ thống ngân hàng được đặt vào vị trí tốt để hỗ trợ các hoạt động tài sản số. Theo tôi, điều này bao gồm việc làm rõ tính cho phép của các hoạt động, nhưng cũng là sự sẵn sàng cung cấp phản hồi mang tính quản lý đối với các trường hợp sử dụng mới được đề xuất. Với tư cách là một cơ quan quản lý, vai trò của tôi là khuyến khích đổi mới theo một cách có trách nhiệm, và chúng ta phải liên tục cải thiện khả năng giám sát các rủi ro đối với sự an toàn và lành mạnh mà đổi mới mang lại.

Ưu tiên các vấn đề của ngân hàng cộng đồng

Một trong các mục tiêu của Cục Dự trữ Liên bang là điều chỉnh khuôn khổ quản lý và giám sát để phản ánh chính xác rủi ro mà các ngân hàng khác nhau gây ra đối với hệ thống tài chính. Các ngân hàng cộng đồng chịu các tiêu chuẩn ít nghiêm ngặt hơn so với các ngân hàng lớn, nhưng vẫn có nhiều cơ hội hơn để điều chỉnh các quy định và hoạt động giám sát cho phù hợp với nhu cầu và hoàn cảnh riêng của các ngân hàng này. Chúng ta không thể tiếp tục đẩy các chính sách và kỳ vọng giám sát được thiết kế cho các ngân hàng lớn nhất xuống các ngân hàng nhỏ hơn, ít rủi ro hơn và ít phức tạp hơn.

Trong bối cảnh đó, tôi ủng hộ các nỗ lực của Quốc hội nhằm giảm gánh nặng đối với các ngân hàng cộng đồng. Tôi ủng hộ việc tăng các ngưỡng luật định tĩnh và đã lỗi thời, bao gồm các ngưỡng về tài sản, những ngưỡng đã không được cập nhật trong nhiều năm. Sự tăng trưởng tài sản, một phần do lạm phát theo thời gian, đã khiến các ngân hàng nhỏ phải chịu các luật và quy định được dự định cho các ngân hàng lớn hơn nhiều. Tôi cũng ủng hộ việc cải thiện Đạo luật Bảo mật Ngân hàng và khuôn khổ chống rửa tiền sẽ hỗ trợ công tác thực thi pháp luật trong khi giảm thiểu gánh nặng quản lý không cần thiết, vốn đang rơi không tương xứng lên các ngân hàng cộng đồng. Ví dụ, các ngưỡng đối với Báo cáo Giao dịch Tiền tệ (CTRs) và Báo cáo Hoạt động Đáng ngờ (SARs) đã không được điều chỉnh kể từ khi chúng được thiết lập, mặc dù nền kinh tế và hệ thống tài chính đã có nhiều thập kỷ tăng trưởng đáng kể. Những ngưỡng này cần được cập nhật để tập trung hiệu quả hơn vào các giao dịch và hoạt động thực sự đáng ngờ.

Trong phạm vi có thể, Cục Dự trữ Liên bang đang thực hiện các hành động của riêng mình để điều chỉnh thêm các biện pháp điều tiết và giám sát nhằm hỗ trợ các ngân hàng cộng đồng phục vụ hiệu quả hơn cho khách hàng và cộng đồng của họ. Gần đây, chúng tôi đã đề xuất các thay đổi đối với tỷ lệ đòn bẩy của ngân hàng cộng đồng để mang lại cho các ngân hàng cộng đồng sự linh hoạt và các lựa chọn đa dạng hơn trong khuôn khổ vốn của họ, trong khi vẫn bảo toàn sự an toàn và lành mạnh và sức mạnh vốn của hệ thống ngân hàng. Điều này cho phép các ngân hàng cộng đồng tập trung vào sứ mệnh cốt lõi của họ: thúc đẩy tăng trưởng kinh tế và hoạt động thông qua việc cho vay đối với các hộ gia đình và doanh nghiệp. Chúng tôi cũng mới đây đã công bố các lựa chọn vốn mới cho các ngân hàng tương hỗ, bao gồm các công cụ vốn có thể đủ điều kiện như vốn cổ phần phổ thông cấp 1 hoặc như vốn cổ phần bổ sung cấp 1. Chúng tôi sẵn sàng để tiếp tục tinh chỉnh các lựa chọn này và mong nhận phản hồi.

Đã đến lúc cần điều chỉnh hiệu quả hơn các quy trình nộp hồ sơ sáp nhập và mua lại (M&A) và cấp phép mới theo mô hình de novo đối với các ngân hàng cộng đồng. Chúng tôi đang tìm hiểu việc tinh giản các quy trình này và cập nhật phân tích sáp nhập của Hội đồng Quản trị (Hội đồng) của Cục Dự trữ Liên bang để xem xét chính xác sự cạnh tranh giữa các ngân hàng nhỏ. Đây là thời điểm để xây dựng một khuôn khổ dành cho các ngân hàng cộng đồng, ghi nhận các thế mạnh riêng của họ và hỗ trợ vai trò thiết yếu của họ trong việc cung cấp các dịch vụ tài chính cho các doanh nghiệp và gia đình trên khắp Hợp chủng quốc Hoa Kỳ.

Các khuôn khổ quản lý hiệu quả là một nền tảng vận hành thiết yếu cho khả năng giám sát hiệu quả của chúng ta đối với các tổ chức tài chính. Chúng tôi đang tiến hành đánh giá lần thứ ba theo Đạo luật Giảm thủ tục giấy tờ về Tăng trưởng Kinh tế và Quản lý (EGRPRA) để loại bỏ các quy định đã lỗi thời, không cần thiết hoặc quá nặng nề. Kỳ vọng của tôi là—khác với các lần rà soát EGRPRA trước đây—việc rà soát này sẽ tạo ra thay đổi mang tính thực chất. Loại hình đánh giá thường xuyên này nên là một khía cạnh liên tục trong công việc của chúng ta. Cách tiếp cận chủ động sẽ đảm bảo các quy định đáp ứng và có khả năng thích ứng với những nhu cầu đang thay đổi và điều kiện trong lĩnh vực ngân hàng.

Chương trình quản lý đối với các ngân hàng lớn

Chúng tôi cũng đang hiện đại hóa và đơn giản hóa việc Cục Dự trữ Liên bang quản lý các ngân hàng lớn. Hội đồng đang xem xét các sửa đổi đối với từng trong bốn trụ cột của khuôn khổ vốn quản lý đối với các ngân hàng lớn của chúng ta: kiểm tra sức chịu đựng, tỷ lệ đòn bẩy bổ sung, khuôn khổ Basel III, và phụ phí đối với tổ chức ngân hàng có tầm quan trọng hệ thống toàn cầu (G-SIB).

Kiểm tra sức chịu đựng. Hội đồng gần đây đã công bố một đề xuất nhằm nâng cao trách nhiệm giải trình công khai và đảm bảo các kết quả mạnh mẽ của khuôn khổ và hoạt động kiểm tra sức chịu đựng của chúng ta. Đề xuất bao gồm việc công bố các mô hình kiểm tra sức chịu đựng, khuôn khổ để thiết kế các kịch bản kiểm tra sức chịu đựng, và các kịch bản cho các bài kiểm tra sức chịu đựng năm 2026. Đề xuất này làm giảm biến động và cân bằng giữa độ bền vững của mô hình và tính ổn định với mức độ minh bạch đầy đủ. Nó cũng đảm bảo rằng mọi thay đổi đáng kể trong tương lai đối với các mô hình này sẽ nhận được đầu vào từ công chúng trước khi được triển khai.

Tỷ lệ đòn bẩy bổ sung. Các cơ quan ngân hàng gần đây đã hoàn tất các thay đổi đối với đề xuất về tỷ lệ đòn bẩy bổ sung tăng cường đối với U.S. G-SIBs.1 Những thay đổi này giúp đảm bảo rằng các yêu cầu về vốn dựa trên đòn bẩy chủ yếu đóng vai trò như một “phanh dự phòng” cho các yêu cầu về vốn dựa trên rủi ro, đúng như dự định ban đầu. Khi tỷ lệ đòn bẩy nhìn chung trở thành ràng buộc chính, nó sẽ làm nản lòng các ngân hàng và nhà kinh doanh khỏi việc tham gia vào các hoạt động rủi ro thấp, bao gồm việc nắm giữ chứng khoán Kho bạc, vì tỷ lệ đòn bẩy áp cùng một yêu cầu vốn cho cả tài sản an toàn và tài sản rủi ro.

Basel III. Hội đồng, cùng với các đồng nghiệp cơ quan ngân hàng liên bang của chúng tôi, đã thực hiện các bước để thúc đẩy Basel III tại Hoa Kỳ. Hoàn tất Basel III là một hành động “kết thúc” quan trọng đối với lĩnh vực ngân hàng, giảm bất định và cung cấp sự rõ ràng về các yêu cầu vốn, giúp các ngân hàng đưa ra các quyết định kinh doanh và đầu tư được cân nhắc tốt hơn. Cách tiếp cận của tôi là giải quyết việc hiệu chỉnh của khuôn khổ mới từ dưới lên, thay vì phân tích ngược để tạo ra những thay đổi nhằm đạt được các cách tiếp cận đã được xác định trước hoặc định hình trước đối với các yêu cầu vốn. Việc hiện đại hóa các yêu cầu vốn để hỗ trợ thanh khoản thị trường, sở hữu nhà giá phải chăng, và sự an toàn và lành mạnh của ngân hàng là một mục tiêu quan trọng của những thay đổi này. Cụ thể, việc xử lý vốn đối với các khoản thế chấp và tài sản dịch vụ thế chấp theo cách tiếp cận chuẩn hóa của Hoa Kỳ đã dẫn đến việc các ngân hàng giảm tham gia vào hoạt động cho vay quan trọng này, có khả năng làm hạn chế khả năng tiếp cận tín dụng thế chấp. Chúng tôi đang xem xét các cách tiếp cận để phân biệt chi tiết hơn mức độ rủi ro của các khoản thế chấp, với lợi ích mở rộng đến các tổ chức tài chính ở mọi quy mô, không chỉ các ngân hàng lớn nhất.

Phụ phí G-SIB. Ngoài ra, Cục Dự trữ Liên bang đang làm việc để tinh chỉnh khuôn khổ phụ phí G-SIB phối hợp với các nỗ lực cải cách khuôn khổ vốn rộng hơn. Điều cốt yếu là khuôn khổ toàn diện của chúng ta phải đạt được sự cân bằng đúng đắn giữa an toàn và lành mạnh, đảm bảo ổn định tài chính và thúc đẩy tăng trưởng kinh tế. Phụ phí cần được hiệu chỉnh cẩn thận để tránh vô tình kìm hãm khả năng của lĩnh vực ngân hàng trong việc hỗ trợ nền kinh tế rộng hơn. Chúng ta phải duy trì một hệ thống tài chính vững mạnh mà không áp đặt các gánh nặng không cần thiết cản trở tăng trưởng kinh tế.

Giám sát

Tôi xin chuyển sang chương trình giám sát của Cục Dự trữ Liên bang. Trong bảy năm qua, tôi luôn nhấn mạnh tầm quan trọng của tính minh bạch, trách nhiệm giải trình và sự công bằng trong hoạt động giám sát. Những nguyên tắc này đã dẫn dắt cách tiếp cận của tôi khi còn là ủy viên ngân hàng cấp bang, và chúng tiếp tục dẫn dắt cách tiếp cận của tôi ngày hôm nay. Tôi cũng tiếp tục tập trung vào trách nhiệm của Hội đồng trong việc thúc đẩy hoạt động an toàn và lành mạnh của các ngân hàng cũng như sự ổn định của hệ thống tài chính Hoa Kỳ.

Một khuôn khổ giám sát hiệu quả phải tập trung vào những yếu tố ảnh hưởng đến tình trạng tài chính của một ngân hàng, bao gồm các rủi ro trọng yếu đối với hoạt động của ngân hàng và sự ổn định của hệ thống tài chính rộng hơn, chứ không phải những vấn đề không trọng yếu làm phân tán sự chú ý khỏi an toàn và lành mạnh cốt lõi. Khuôn khổ này phải được thiết kế theo hướng dựa trên rủi ro, tập trung nguồn lực vào nơi rủi ro có tác động quan trọng nhất và điều chỉnh việc giám sát cho phù hợp với quy mô, mức độ phức tạp và hồ sơ rủi ro của từng tổ chức. Tôi đã liên tục ủng hộ cách tiếp cận giám sát và điều tiết tập trung vào rủi ro, mang tính tùy biến, và đây cũng là định hướng mà tôi đã đưa cho các cán bộ kiểm tra của Cục Dự trữ Liên bang trong các hướng dẫn gần đây và cũng đã được công bố công khai.2

Là một phần của nỗ lực này, Cục Dự trữ Liên bang cũng đang cân nhắc một quy định nhằm làm rõ các tiêu chuẩn cho các hành động thực thi dựa trên một hoạt động không an toàn hoặc không lành mạnh, Các Vấn đề Cần Quan tâm (MRAs), và các phát hiện giám sát khác dựa trên các mối đe dọa đối với sự an toàn và lành mạnh. Khuôn khổ đã được sửa đổi của chúng tôi sẽ ưu tiên việc xử lý các mối đe dọa mang tính thực chất đối với các ngân hàng thay vì các thiếu sót mang tính hành chính. Bằng cách tập trung nguồn lực giám sát của chúng ta vào các vấn đề trọng yếu vốn trong lịch sử có liên quan đến các vụ thất bại của ngân hàng, chúng ta tạo ra một hệ thống giám sát hiệu quả và hiệu suất hơn, qua đó tăng cường ổn định tài chính.

Một bước khác chúng tôi đang thực hiện để giải quyết những lo ngại này là thông qua việc rà soát khuôn khổ CAMELS của chúng tôi, vốn đã được áp dụng từ năm 1979 với sửa đổi tối thiểu. Ví dụ, thành phần quản trị (“M”) đã bị chỉ trích rộng rãi như một nhóm hạng mục “gom chung” tùy tiện và mang tính chủ quan cao. Việc thiết lập các chỉ số và tham số rõ ràng cho tất cả các thành phần sẽ đảm bảo tính minh bạch và khách quan trong các đánh giá giám sát của chúng tôi. Xếp hạng ngân hàng phải phản ánh tổng thể mức độ an toàn và lành mạnh, chứ không chỉ phản ánh các thiếu sót riêng lẻ trong một thành phần. Trước khi hệ thống xếp hạng các Tổ chức Tài chính Lớn (LFI) được sửa đổi gần đây, các ngân hàng thường bị gắn nhãn là không “được quản lý tốt” dù có các vị thế vốn và thanh khoản mạnh. Để khắc phục hạn chế này, Hội đồng gần đây đã hoàn tất các sửa đổi đối với hệ thống xếp hạng LFI nhằm giải quyết sự không tương xứng giữa xếp hạng và tình trạng tổng thể của doanh nghiệp.

Ngoài việc tập trung hơn vào các rủi ro tài chính, cập nhật các khuôn khổ xếp hạng của chúng tôi, và tinh chỉnh các công cụ giám sát của chúng tôi, chúng tôi cũng đang rà soát các chỉ đạo giám sát, các báo cáo và các hành động của mình. Hơn nữa, Hội đồng đã chính thức chấm dứt việc sử dụng rủi ro danh tiếng trong chương trình giám sát của chúng tôi.3 Thay đổi này giải quyết các mối quan ngại chính đáng rằng việc giám sát xoay quanh một khái niệm mơ hồ như rủi ro danh tiếng có thể tác động không phù hợp đến các quyết định kinh doanh của một ngân hàng. Chúng tôi cũng đang cân nhắc một quy định để ngăn nhân sự của Hội đồng không khuyến khích, tác động hoặc yêu cầu các ngân hàng tước dịch vụ (“debank”) hoặc từ chối phục vụ một khách hàng do các niềm tin chính trị hoặc tôn giáo được bảo vệ theo hiến pháp của họ, các hiệp hội, lời nói hoặc hành vi của họ. Hãy để tôi nói rõ: các giám sát viên ngân hàng không bao giờ—và sẽ không—ra lệnh về việc các cá nhân và doanh nghiệp hợp pháp nào mà một ngân hàng được phép phục vụ dưới sự giám sát của tôi. Các ngân hàng phải vẫn được tự do đưa ra các quyết định dựa trên rủi ro của riêng họ để phục vụ các cá nhân và doanh nghiệp hợp pháp.

Xin cảm ơn một lần nữa vì cơ hội được xuất hiện trước các vị sáng nay. Như các vị biết, Cục Dự trữ Liên bang hiện đang ở trong giai đoạn “tắt tiếng” trước cuộc họp Ủy ban Thị trường Mở Liên bang (FOMC), trong thời gian đó các thành viên FOMC không được phép thảo luận về chính sách tiền tệ. Do đó, thật không may, tôi sẽ không thể thảo luận về chính sách tiền tệ trong phiên điều trần hôm nay. Với ý đó, tôi mong được trả lời các câu hỏi của các vị.

1. Hội đồng Thống đốc của Cục Dự trữ Liên bang, “Các cơ quan yêu cầu nhận xét về đề xuất sửa đổi một số tiêu chuẩn vốn quản lý”, thông cáo báo chí, ngày 27 tháng 6 năm 2025. Quay lại nội dung.

2. Xem Hội đồng Thống đốc của Cục Dự trữ Liên bang, “Hội đồng Dự trữ Liên bang công bố thông tin về các cải tiến đối với giám sát ngân hàng”, thông cáo báo chí, ngày 18 tháng 11 năm 2025. Quay lại nội dung.

3. Xem Hội đồng Thống đốc của Cục Dự trữ Liên bang, “Hội đồng Dự trữ Liên bang thông báo rằng rủi ro danh tiếng sẽ không còn là một cấu phần trong các chương trình kiểm tra trong hoạt động giám sát ngân hàng của mình”, thông cáo báo chí, ngày 23 tháng 6 năm 2025. Quay lại nội dung