Doanh thu "chính thức" Ngân hàng Thương mại Cổ phần Đầu tư và Phát triển Việt Nam (BIDV) làm thế nào để "ổn định" trụ đỡ bán lẻ?

Hỏi AI · AUM bán lẻ vượt 17 nghìn tỷ, bí quyết tăng trưởng khách hàng giá trị cao nằm ở đâu?

Phóng viên Từ Kinh tế, Tần Ngọc Phương, đưa tin tại Quảng Châu

Ngày 30 tháng 3, Ngân hàng Thương mại Chiêu Thương đã tổ chức họp công bố báo cáo kết quả kinh doanh năm 2025. Tại cuộc họp, ban quản lý Ngân hàng Thương mại Chiêu Thương cho biết, trong những năm gần đây, tăng trưởng doanh thu của Ngân hàng Thương mại Chiêu Thương phải đối mặt với áp lực rất lớn. Năm 2025, ngân hàng đạt được tăng trưởng doanh thu dương 0,01%, đây là lần đầu tiên đạt tăng trưởng dương sau khi giảm vào năm 2023 và 2024. Mặc dù tăng trưởng doanh thu và lợi nhuận vẫn chịu áp lực, nhưng dựa trên xu hướng thuận lợi trong năm 2025, Ngân hàng Thương mại Chiêu Thương sẽ chủ động hành động, đạt tăng trưởng doanh thu và lợi nhuận ổn định theo hướng tích cực.

Doanh thu đạt tăng trưởng dương

Trong những năm gần đây, Ngân hàng Thương mại Chiêu Thương phải đối mặt với áp lực rất lớn đối với tăng trưởng doanh thu. Năm 2025, ngân hàng đạt tăng trưởng doanh thu dương 0,01%.

Theo báo cáo thường niên, năm 2025 Ngân hàng Thương mại Chiêu Thương đạt doanh thu hoạt động 337,532 tỷ NDT, tăng 0,01%; lợi nhuận ròng thuộc về cổ đông của ngân hàng đạt 150,181 tỷ NDT, tăng 1,21%. Đây cũng là lần đầu tiên đạt tăng trưởng dương sau khi giảm 1,46% vào năm 2023 và giảm 0,48% vào năm 2024.

Giám đốc điều hành kiêm Tổng giám đốc điều hành ngân hàng Vương Lương của Ngân hàng Thương mại Chiêu Thương cho biết, trước đây thế mạnh của Ngân hàng Thương mại Chiêu Thương là mảng ngân hàng bán lẻ. Nhưng những năm gần đây, mảng ngân hàng bán lẻ chịu cú sốc mạnh nhất từ chính sách bên ngoài và biến đổi của thị trường, khiến áp lực đối với tăng trưởng doanh thu những năm gần đây trở nên lớn. “Chúng tôi thúc đẩy kinh doanh bán lẻ thông qua sự phối hợp các mảng kinh doanh khác, bù đắp khoảng trống, và cuối cùng năm 2025 đã đạt được tăng trưởng dương.”

Xét về cơ cấu thu nhập, năm 2025 thu nhập lãi ròng của Ngân hàng Thương mại Chiêu Thương đạt 215,593 tỷ NDT, tăng 2,04%. Ngoài ra, tỷ trọng thu nhập ròng ngoài lãi đạt 36,13%, cao hơn mức trung bình 22,53% của ngành được cơ quan quản lý công bố.

Đối với thu nhập ngoài lãi, Vương Lương cho biết, năm 2025 quản lý tài sản quy mô lớn, đặc biệt là quản lý tài sản bán lẻ, tăng trưởng nhanh, bù đắp khoảng trống tăng trưởng của các khoản thu nhập tổng hợp khác và các khu vực khác.

Theo dữ liệu báo cáo thường niên, năm 2025 Ngân hàng Thương mại Chiêu Thương đạt thu nhập phí và hoa hồng ròng tăng trưởng theo năm 4,39% lên 75,258 tỷ NDT; thu nhập quản lý tài sản quy mô lớn đạt 44,013 tỷ NDT, tăng 16,91%.

Điều đáng chú ý là tốc độ tăng thu nhập phí và hoa hồng của Ngân hàng Thương mại Chiêu Thương năm 2025 lần đầu tiên chuyển sang tăng dương từ sau năm 2022. Ngoài ra, thu nhập phí và hoa hồng từ nghiệp vụ quản lý tài sản đạt 11,927 tỷ NDT, tăng 10,94%. Thu nhập phí hoa hồng từ nghiệp vụ lưu ký đạt 5,375 tỷ NDT, tăng 9,90%.

Phía Ngân hàng Thương mại Chiêu Thương cho rằng, đằng sau việc doanh thu hoạt động quay trở lại tăng trưởng dương không thể thiếu sự hỗ trợ kép từ việc biên lãi ròng theo năm thu hẹp mức giảm và sự tăng trưởng của thu nhập phí. Báo cáo thường niên cho thấy, biên lãi ròng của ngân hàng là 1,87%, cao đáng kể hơn mức trung bình 1,42% của ngành được cơ quan quản lý công bố; mức thu hẹp so với cùng kỳ cũng rõ rệt hơn.

Chủ tịch Ngân hàng Thương mại Chiêu Thương Miêu Kiến Dân cho biết, trong tương lai dù chu kỳ đi xuống còn tiếp diễn hay không, theo hiện tại thì biên độ đang hướng tốt.

Quy mô tài sản khách hàng bán lẻ vượt 17 nghìn tỷ

 Ở phía sau việc doanh thu đạt tăng trưởng dương, không thể không kể đến chuyển đổi sâu và tối ưu hóa cấu trúc của mảng bán lẻ. Là “cục sắt ổn định” mà Ngân hàng Thương mại Chiêu Thương duy trì lâu nay, sau khi mảng tài chính bán lẻ trải qua cú sốc từ môi trường bên ngoài, ngân hàng đang thể hiện khả năng chống chịu và động lực tăng trưởng mạnh hơn thông qua việc khai thác chuyên sâu tập khách hàng, phối hợp hệ sinh thái và nâng cấp dịch vụ.

 Xét về cấu trúc mảng kinh doanh bán lẻ, trong vài năm gần đây, dù đóng góp của mảng bán lẻ cho doanh thu và lợi nhuận không tăng nhanh như trước, thì cấu trúc cũng đã thay đổi rất lớn.

 Cụ thể, khách hàng bán lẻ tăng nhanh. Tính đến cuối năm 2025, tổng số khách hàng bán lẻ của Ngân hàng Thương mại Chiêu Thương đạt 224 triệu tài khoản, tăng 6,67% so với cuối năm trước; đặc biệt, tốc độ tăng của nhóm khách hàng giá trị cao nhanh hơn, với 5,931,5 triệu khách hàng thuộc nhóm Kim Cúc Vinh và cao hơn, tăng 13,29% so với cuối năm 2024. Đồng thời, AUM tăng trưởng nhanh. Tính đến cuối năm 2025, số dư tổng tài sản khách hàng bán lẻ do ngân hàng quản lý (AUM) đạt 17,08 nghìn tỷ NDT, tăng 14,44% so với cuối năm 2024, lập kỷ lục lịch sử mới. Ngoài ra, tỷ trọng thị trường tín dụng bán lẻ của Ngân hàng Thương mại Chiêu Thương vẫn tiếp tục tăng. Tính đến cuối năm 2025, số dư cho vay bán lẻ là 36.546,70 tỷ NDT, tăng 2,15% so với cuối năm trước.

 Vương Lương cho biết, trong những năm gần đây, mảng ngân hàng bán lẻ phải chịu nhiều cú sốc lớn, nhưng thông qua chuyển đổi nâng cấp và phát triển đa dạng, ngân hàng đạt được hiệu quả tốt.

Đáng chú ý là việc tích cực mở rộng quy mô AUM đang trở thành nền tảng trong kế hoạch chuyển đổi bán lẻ đa dạng phối hợp của nhiều ngân hàng. Theo ông Dư Phong Huy, Nghiên cứu viên cấp cao tại PanGu Think Tank, tăng trưởng quy mô khách hàng bán lẻ có ý nghĩa chiến lược đối với ngân hàng, là bước đi then chốt để ứng phó với thách thức hiện tại và đạt phát triển dài hạn. “Các ngân hàng nhìn chung quan tâm đến tăng trưởng quy mô khách hàng bán lẻ, phản ánh trực tiếp xu hướng mô hình kinh doanh của ngân hàng chuyển từ việc dựa vào thu nhập chênh lệch lãi sang cơ cấu thu nhập đa dạng.”

Nghiên cứu viên Ngân hàng Bưu chính Tiết kiệm Trung Quốc Lou Feipeng tiếp tục phân tích rằng, trong bối cảnh thị trường hóa lãi suất và xu hướng tách rời trung gian tài chính, tăng trưởng mảng doanh nghiệp chậm lại và rủi ro tập trung, trong khi mảng bán lẻ có các ưu thế như tính chống chu kỳ mạnh, rủi ro phân tán, mức tiêu hao vốn thấp. Quy mô khách hàng là nền tảng cho tăng trưởng AUM và cũng là tiền đề cho bán chéo; bằng cách mở rộng cơ sở khách hàng, ngân hàng có thể giảm chi phí thu hút khách, nâng hiệu ứng quy mô. Điều này cũng thể hiện ngân hàng chuyển đổi từ “lấy sản phẩm làm trung tâm” sang “lấy khách hàng làm trung tâm” trong triết lý kinh doanh: thông qua quản lý giá trị vòng đời khách hàng, xây dựng mô hình lợi nhuận bền vững.

Vương Lương cho biết, trong tương lai, “chúng tôi vẫn không quên cội nguồn của nghiệp vụ bán lẻ, tiếp tục củng cố lợi thế cạnh tranh theo hướng hệ thống của mảng ngân hàng bán lẻ”.

 Vương Lương tiếp tục nhấn mạnh rằng, để củng cố lợi thế của mảng bán lẻ, chủ yếu sẽ triển khai từ các phương diện sau: một là mở rộng quy mô tập khách hàng; hai là hoàn thiện danh mục sản phẩm; ba là nâng cấp mô hình dịch vụ, thông qua kết hợp trực tuyến và ngoại tuyến để nâng cao trải nghiệm khách hàng; bốn là xây dựng hệ sinh thái “vòng kết nối bạn bè”, thiết lập quan hệ hợp tác tốt với các tổ chức như quản lý tài sản, quỹ, ủy thác và bảo hiểm, bán các sản phẩm quản lý tài sản chất lượng qua kênh để tạo giá trị cho khách hàng; năm là kiểm soát tốt rủi ro.

“Thông qua những nỗ lực này, năng lực theo hướng hệ thống của nghiệp vụ bán lẻ sẽ được nâng lên toàn diện, tỷ trọng doanh thu và lợi nhuận duy trì ở mức 50%, phát huy vai trò là ‘cục sắt ổn định’.” Vương Lương nhấn mạnh.

  Người phụ trách mảng kinh doanh bán lẻ của Ngân hàng Thương mại Chiêu Thương cũng nhấn mạnh rằng, trong giai đoạn tiếp theo sẽ tối ưu cơ cấu nghiệp vụ, kiên trì lấy thế chấp làm chính, nâng tiêu chuẩn tiếp cận (đặc biệt là khoản vay tiêu dùng và khoản vay cho doanh nghiệp nhỏ và siêu nhỏ), điều chỉnh động tập khách hàng, và kiên trì các chiến lược như “cảnh báo sớm, phát hiện sớm, xử lý sớm, xử trí sớm”… nhằm giảm rủi ro tín dụng bán lẻ và nâng cao chất lượng tín dụng bán lẻ.

Chuyển đổi số và trí tuệ hóa được đẩy nhanh toàn diện

 Việc đầu tư của Ngân hàng Thương mại Chiêu Thương vào lĩnh vực xây dựng số và trí tuệ (数智化) tiếp tục tăng lên. Báo cáo thường niên cho thấy, năm 2025 Ngân hàng Thương mại Chiêu Thương đầu tư 129,01 tỷ NDT cho công nghệ thông tin, đạt 4,31% doanh thu hoạt động của công ty.

 Đặc biệt trong xây dựng năng lực AI, Ngân hàng Thương mại Chiêu Thương đẩy nhanh đồng thời việc xây dựng hạ tầng AI và ứng dụng vào các kịch bản. Ở lớp hạ tầng, ngân hàng xây dựng hạ tầng tính toán thông minh (智算), lưu lượng Tokens trung bình mỗi ngày tăng 10,1 lần so với năm 2024, và đã triển khai 183 mô hình chuyên sâu trong các lĩnh vực.

 Trong nghiên cứu phát triển mô hình lớn và ứng dụng vào kịch bản, Chánh văn phòng thông tin (CIO) của Ngân hàng Thương mại Chiêu Thương Chu Thiên Hồng cho biết: công nghệ mô hình lớn từ khi ra đời đến nay khoảng ba năm, thời gian không dài, bản thân công nghệ vẫn đang tiến bộ nhanh chóng, nhưng việc cải tạo xã hội vẫn đang trong quá trình. Theo thực tiễn của Ngân hàng Thương mại Chiêu Thương, chúng tôi triển khai cả về bề rộng lẫn chiều sâu đều nhanh hơn.

 Năm 2025, các ứng dụng mô hình lớn tại Ngân hàng Thương mại Chiêu Thương đã phát huy vai trò toàn diện. Chu Thiên Hồng tiết lộ rằng, Ngân hàng Thương mại Chiêu Thương đã rà soát toàn diện 45 lĩnh vực nghiệp vụ và 3.400 dự án công việc chính, trong đó hơn 1.500 dự án là những dự án mà mô hình lớn có thể phát huy tác dụng. Cùng với tiến bộ của công nghệ, con số này vẫn thay đổi theo thời gian thực.

“Đương nhiên, việc áp dụng mô hình lớn trong ngành ngân hàng vẫn đối mặt với các thách thức như ‘ảo giác’. Chúng tôi đang đầu tư nhiều lực hơn để ức chế ảo giác, xây dựng các ứng dụng chính xác và đáng tin cậy. Trong 6 tháng vừa qua, chúng tôi đã đạt tiến triển tốt trong lĩnh vực này, năm nay chúng tôi đặt mục tiêu cao hơn.” Chu Thiên Hồng cho biết.

 Chu Thiên Hồng cho rằng, sự phân hóa trong tương lai của ngành ngân hàng sẽ diễn ra ở hai lĩnh vực: một là vận hành kinh doanh, hai là công nghệ. Ở lĩnh vực kinh doanh, Ngân hàng Thương mại Chiêu Thương đã hình thành năng lực cạnh tranh cốt lõi mạnh; bước tiếp theo sẽ xây dựng hào lũy (moat) trong lĩnh vực công nghệ. Như vậy, trong việc ứng phó với cạnh tranh ngành và chu kỳ đi xuống, CMB vẫn có thể duy trì năng lực cạnh tranh cốt lõi dài hạn.

(Biên tập: Trương Man You; Thẩm định: Hà Sa Sa; Hiệu đính: Trạch Quân)