3.30 Bất chợt ngoảnh đầu lại, ba vị tiền bối đã không còn ở nơi ánh đèn mờ ảo

[淘股吧]
Ngay khi mở phiên hôm nay, hai “vua” của nhóm cổ phiếu điện lực là Hoa Điện Năng (华电能源) và Hoa Điện Liêu Năng (华电辽能) vừa ra khỏi cửa đã bị đập cho nằm rạp dưới đất; cùng thời điểm, cái tên được vạn người chú ý là Y Năng Cổ Phần (豫能控股) lại một lần nữa được đưa lên danh sách cảnh báo rủi ro (nói thẳng ra là vì nhân phẩm của người đó có vấn đề). Trong bối cảnh như vậy, cả ba “lão đại” của nhóm điện lực đồng loạt ngã quỵ.

    Làm cho tôi khi mở cửa phải đi nhìn trước sự cạnh tranh của nhóm bảng thứ hai, xem hôm nay ai có thể “ứng tuyển” lên vị trí dẫn đầu để trở thành con mã bù tăng. **Kết quả ngoảnh lại thì mới thấy: ba “lão đại” đó chẳng còn ở nơi đèn đuốc rực rỡ nữa.**  

   Được rồi, quay lại đúng chủ đề nghiêm túc. Thực ra hôm nay khi mở phiên, giai đoạn đặt giá khớp lệnh (giá đấu), tôi nhìn thấy là ba mã đã được chọn ban đầu đang cạnh tranh để trở thành mã bù tăng. **Thực ra ngay từ đầu tôi coi trọng nhất là Năng Lượng Quế Tây (广西能源).** Vì vào đúng thứ Sáu tuần trước, nó lẽ ra phải là mức “cứng” nhất trong ngày bị chốt cứng thành trần. Nhưng tôi cũng đã nhắc trước đó rằng, **vấn đề cốt lõi lớn nhất của nó là khối lượng đặt mua chốt chặn ban đầu không đủ; nếu hôm nay khối lượng chốt chặn của nó không đạt kỳ vọng, thì rất có khả năng nó lại phải mở bảng.**  

Một vấn đề khác, Sở Than Kim (金煤股份) vừa mở cửa đã chặn vị trí của Năng Lượng Quế Tây. Vì vậy, với Năng Lượng Quế Tây, nếu khối lượng chốt chặn không thể tăng nhanh ngay lập tức thì nó đã không còn cơ hội nữa—bị loại.

(Dưới đây là điểm mà rất nhiều người không hiểu vì sao khi giao dịch thực tế thì Năng Lượng Quế Tây lại không thể mua được.)
Tốt thôi, đúng như dự đoán hôm nay. Vì tôi thấy nó mở cửa tăng giá, rồi “giây chốt bảng” là không sao cả; nhưng khối lượng giao dịch và cái lượng để chốt bảng lúc đó bản thân không đủ. Nếu tôi nhớ không nhầm, lúc nó vừa chốt bảng thì chỉ khoảng 2,3 tỷ. Sau đó ở trên bảng nó thực ra cũng “mở bảng” ngay trong khoảng chừng ba giây—nếu tôi nhớ không nhầm. Rồi nó quay lại chốt lần nữa; lúc đó khối lượng chốt chặn vào khoảng 4 tỷ. Lúc tôi đặt lệnh thì tôi đặt mua quanh 4 điểm để khớp, nhưng không thành công vì lúc ấy ba “lão đại” đã đang nằm rạp dưới đất. Tôi lập tức bấm huỷ lệnh, tuyệt đối không do dự.

Vì bản thân tôi giao dịch theo kiểu định giá/ưu thế của “tâm lý – cảm xúc” (tình绪类型). Hệ thống quản trị rủi ro của tôi nói rằng hôm nay không quản là mã nào cũng không được mở vị thế.

Vì vậy kế hoạch ban đầu là mã “high 标” là Hàng Điện Cổ Phần (杭电股份) thì không đi vào, chỉ nhìn nó lên bảng.** Hơn nữa nó còn dẫn dắt các mã khác bên mảng quang thông (光通信) cũng lên bảng theo. Thực tế xét góc độ quang thông, hôm nay theo nhịp của nhóm giao dịch theo tổ chức thì đúng là một nhịp tốt.** Bạn có thể xem các cổ phiếu thuộc nhóm công nghệ: thực ra đã liên tiếp 4 ngày điều chỉnh; xét theo góc “luân chuyển dòng vốn” thì rất có khả năng lại quay vòng sang nó. Vì vậy bạn sẽ thấy nhóm cổ phiếu quang thông hôm nay vẫn có một số mã lần lượt được kéo lên, trong đó có cả Trường Phi Quang Điện (长飞光电) của “các đại quân” và quá mạnh, cái đồ “ngu” kia.**

Thực ra tôi đã thấy Đông Sơn Chính Mật (东山精密) chạm đến đường 5 tuần rồi, giao diện của tôi cũng đã nhảy ra nhắc nhở; nhưng tôi vẫn không mua—kỷ luật không cho phép. Thông cảm cho mọi người (đây là cách làm theo chiến thuật trung kỳ/bandwave).

Các bạn xem hôm nay những bảng/nhóm nào nổi lên kìa. So với nhau đi.

Dĩ nhiên rồi, ở đây có người sẽ nhắc thêm một nhóm khác; trong khoảng thời gian này, nhóm tương đối mạnh là nhóm y dược. Với tôi, khi nhóm y dược vượt quá 6 bảng, chắc là tôi bắt đầu quan sát nó từ thời điểm đó—chứ không phải bây giờ—vì xét từ bất kỳ góc độ nào đối với hình thái biểu đồ của nhóm đó, nó không hề giống kiểu “đi theo xu hướng lớn” (trend lớn). Rõ ràng đó chỉ là phản ứng bật lên do bị bán quá mức (siêu bán).

     **Tôi đưa ra một phương án để quan sát liệu một nhóm có bước vào giai đoạn thoái triều/giảm nhiệt hay không.** Ví như kiểu trước đây, khi “cảm xúc” bị kéo xuống—vị vua dẫn dắt của chuỗi giảm mạnh.** Bạn phải ngược lại để quan sát độ mạnh của cổ phiếu nhóm “trung vị” (mid-cap) và cổ phiếu nhóm “vị trí thấp” (low vị) của nó**; **để phán đoán xem nhóm đó có kết thúc hay chưa, có khả năng bắt giá thấp (low buy) hay không**. Nhưng tôi không thấy hiện tượng đó. **Nhìn danh sách bên dưới là biết ngay.**  

Sau khi xem xong mấy mã đó, tôi biết rằng về cơ bản cả nhóm điện lực có lẽ đang phải đi vào giai đoạn thoái triều. Nếu không, hôm nay sẽ phải là một điểm mua tốt cho mã lõi để low buy. Nhiều người không hiểu: tại sao mã ở vị trí thấp lại không ngược lên kéo mã ở vị trí cao để bù tăng? Trong tình huống như vậy thì sao?

Ở đây tôi chia sẻ một mẩu “thực chiến” về dòng tiền (fund flow) nhé:

Khi mã ở vùng cao (high) và mã ở trung vị (mid) đồng loạt sụp đổ, thì quỹ làm ngắn hạn liệu có bị kẹt trong đó không? Rồi bị kẹt thì lấy tiền ở đâu để đẩy ngược lại những mã vị trí thấp? Còn bạn—người đứng ngoài thị trường (tiền ngoài cuộc)—khi nhìn thấy một nhóm mà vùng cao và vùng trung đều xuất hiện phản hồi tiêu cực (negative feedback), bạn có mua không? Thế thì bạn sẽ thấy toàn sân dù là mã vị trí thấp hay cao đều không còn phe mua nữa. Toàn là phe bán (bear), vậy nó có thể không tiếp tục giảm sao? Ngày mai.
Vì vậy trong tình huống này, dù là đánh ở vị trí thấp hay dù là cược mã “phản gói” (đảo chiều đóng lại tăng trở lại) ở vị trí cao cũng không hợp lý.

Trước hết mình thu thập hết mọi thông tin trước nhé:

1. Chỉ số mở ra ở một vị trí tương đối ổn, không có quá nhiều rủi ro biến động của chỉ số; so với dự tính ban đầu thì hẳn đang ở trạng thái dao động trong một “biên hộp” (箱体).

2. Nhóm “trục chính” của thị trường: ba mã cốt lõi nhất đều đã chạm trần bán tháo (跌停); trục chính đã yếu đi, các nhóm khác phải nổi lên để luân phiên;

3. Hôm nay Hàng Điện là mã “high 标” thuộc nhóm ôm đoàn (抱团) lõi. Thực ra nếu bắt buộc phải nói hôm nay còn khả năng giao dịch mã nào nữa thì chính là mã này; các mã khác thì hình như không có nhiều ý nghĩa. Vì kiểu mã ôm đoàn thì ngày mai nếu negative feedback lớn hơn nữa, mã ôm đoàn sẽ phải tiếp tục đi lên—đó là lẽ thường. Tôi cũng đã từng nói điều này trước: trước là xe đi theo 4 làn, đột nhiên còn 3 làn bị chặn lại, còn lại một làn; vậy thì làn đường đó có tắc hơn không? Có nhiều người và nhiều tiền hơn không? Cho nên nó sẽ đẩy ngược mã ôm đoàn lên.

4. Các mã công nghệ đã điều chỉnh liên tiếp 4 ngày bắt đầu có chút luân động. Điển hình nhất là kiểu như Trường Phi Quang Sợi (长飞光纤) mà lại tăng trần, quá “ngầu”. Còn liệu nó có thể tạo thành một chu kỳ nhỏ hay không thì chưa chắc.

5. Thực tế hôm nay còn có một nhóm đang bắt đầu “bật lại” (反抽); mọi người xem thử, đó là vàng. Lý do thì khá đơn giản: chủ yếu là giá vàng kỳ hạn tạm thời đã ổn định trở lại. Rồi bản thân nhóm này cũng nên có một kỳ vọng sửa chữa (修复预期). Tất nhiên mọi thứ đều sợ nhất là “chuyện tệ nhất” xảy ra—vì nếu giá dầu tiếp tục tăng thì tất cả phe khống (short/空头) sẽ bị đánh nổ. Thế thì mã phải bán đầu tiên chẳng phải là vàng sao? Kể cả cái gì như khí tự nhiên (天然气) v.v. thì cũng đều phải bán trước.

6. Có một số người không hiểu vì sao hàng không vũ trụ (航天) mấy ngày nay lại “nhúc nhích” một chút. Hàng không vũ trụ vốn dĩ là do kích thích từ mặt thông tin; thực ra tình hình kiểu này căn bản không thể kéo dài. Theo quan sát của tôi, đó chỉ là cái ông “trùm nói khoác” Musk nói rằng công ty rởm của ông ta chuẩn bị được niêm yết. Người Mỹ thì đặc biệt thích kể mấy câu chuyện nói khoác không cần chịu trách nhiệm, tự họ cũng không tin, rồi vẫn hy vọng các bạn tin và đi mua. Ông ta có tới 15,000 tỷ USD—tôi cũng không hiểu nổi: một công ty mà năm doanh thu không đến hai tệ (không đáng là bao), vậy định giá 15,000 tỷ USD là khái niệm gì?

7. Mọi người xem cái mảng giống cây trồng (种业) này, liệu cổ phiếu lương thực (粮食) có ra không? Bạn quan sát lịch sử “Đại A” của chúng ta: hễ nhóm giống cây trồng hoặc cổ phiếu lương thực xuất hiện thì xác suất cao là lúc tình hình giao dịch của sàn không tốt; đây thuộc nhóm phòng thủ tránh rủi ro (避险板块) khá rõ ràng. Còn nhóm tiêu dùng (消费类型) cũng đại khái là xác suất kiểu đó.

Cách làm của tôi rất đơn giản: bán ra sạch, đóng hết vị thế (clear toàn bộ):

Vì sao Thiên Hoa Tân Năng (天华新能) còn có chút sức kháng cự? Vì mã đó không phải tôi mua bừa. Mã này vẫn có chút “ý nghĩa”. Chỉ là xét theo góc kỳ vọng mua vào của tôi thì mảng pin lithium (锂电) không được tăng cường; vậy nên tôi đi thôi. Điểm mấu chốt là mã đó còn làm tôi lỗ đúng 0,5 điểm—quá đáng rồi!

Giờ đôi lúc tôi nghĩ: có phải tôi không nên mua cổ phiếu vào thứ Sáu không? Tôi đã liên tục ba tuần mua vào thứ Sáu thì đều bị lỗ. Điều đó chứng minh rằng tại mốc thứ Sáu trong giai đoạn này là có vấn đề, tức là mua cổ phiếu vào thời điểm đó. Tuần này bất kể bạn nói thế nào, trừ khi bạn là mã dẫn dắt (longtou), còn không thì tôi nhất định vào thứ Sáu phải bán sạch toàn bộ các mã.** Quá đáng thật. Ít nhất cũng cho người ta chút mặt mũi chứ, đúng không? Bao năm tình cảm rồi mọi người.**

Về chiến lược của tôi ngày mai:

1. Ngày mai phân tích: khả năng cao nhóm điện lực sẽ tiếp tục đi xuống, vậy thì sẽ không có điểm mua, gần như chắc.

2. Nếu trong ba mã cốt lõi nhất xuất hiện trạng thái chững lại không rơi nữa thì dĩ nhiên là tốt nhất. Nếu không, tôi nghĩ nó sẽ đi thẳng vào giai đoạn thoái triều lần hai (退潮二).

3. ** Tôi cho rằng thứ Tư (ngày giữa tuần) là một điểm mua tốt. Nhưng nhất định phải trong điều kiện xuất hiện “điểm đóng băng” (ice point/冰点), thì tôi mới đi mua.** Còn mua/bán loại cổ phiếu gì thì tôi sẽ chọn trong các mã “bảng thứ nhất” (首板) hôm nay.

4. (Muốn làm nhóm y dược thì xem ở đây.) Nếu ngày mai nhóm y dược được tăng cường, thì trong y dược có nhiều mã bảng thứ hai (二板) sẽ có giá trị để tham gia giao dịch “cược-đẩy” (博弈). Trước hết bạn phải phán đoán: toàn bộ nhóm y dược, như Mỹ Nặc Hoa (美诺华), khả năng cao là ngày mai vẫn chưa chắc phải đứt bảng (断板); có thể nó sẽ tiếp tục đi theo đà tăng nhanh (加速). Nếu nó trực tiếp đứt bảng thì mã đã lên bảng trong phiên “từ 2 lên 3” (二进三) rất có thể sẽ trở thành mã có mức cao nhất của thị trường (highest) trong ngày. Như vậy nó sẽ tạo ra đủ độ nhận diện (辨识度). Vì thế mọi người có muốn cược hay không sẽ phụ thuộc vào năng lực phán đoán tức thời về cảm xúc thị trường và toàn thị trường của bạn. Nếu bạn nghĩ vẫn còn cơ hội cược, thì gần như là chọn ở nhóm mã bảng thứ hai. Theo tôi, “giá trị cược” ở đây là: ngày mai sau khi đi làm xong vừa lúc là nó ở mức bảng thứ ba (三板), rồi đi lên nữa sẽ còn khoảng hai bảng không gian. Nếu Mỹ Nặc Hoa đứt bảng và kéo theo sự sụp đổ cảm xúc của cả nhóm y dược, thì nó rất có khả năng sẽ là một “cú kẹt” khoảng 5 điểm. Điều này thực sự rất kiểm tra cách bạn hiểu “tỷ lệ lời/lỗ theo giá trị (giá trị-chi phí)” (性价比).

5. Nhất định đừng quên: để ý chu kỳ của thị trường rộng (大盘周期); nó chỉ đang ở trạng thái dao động (震荡). Trong môi trường như vậy, điểm chắc chắn nhất vẫn nên là “điểm đóng băng”, tốt nhất là “hai điểm đóng băng” (双冰点). Rồi đi mua—ít nhất vị trí đó an toàn hơn, và việc mua cũng dễ hơn cho mọi người.

Về Y Năng Cổ Phần (豫能控股), việc hôm nay bị giảm trần (跌停) là một sự kiện mang tính biểu trưng (标志性事件). Mọi người không được tự nhìn độc lập.
**

**

      Vào thứ Sáu tuần trước tôi cũng đã nói quan điểm của mình: tôi cho rằng việc gia hạn quy định/giám quản (监管) sẽ được kéo dài. Sau đó hôm nay dù không gia hạn giám quản mà chỉ ra cảnh báo rủi ro, thì thần kinh của thị trường chứng khoán vẫn rất mong manh. Khi các “đại gia” thật sự mua vào nghiêm túc xong, rất có khả năng họ sẽ nhận được “giấy thông báo/ thư cảnh cáo” (警告函). Vậy thì ai còn đi mua nữa? Do đó nó vừa mở cửa đã mở bán thẳng.  

Một điểm khác: tôi có khoanh hai vị trí màu đỏ đúng không? Thực ra vị trí màu đỏ thứ nhất của Y Năng Cổ Phần theo đúng quy tắc giám quản, nó đã đi ra khỏi giai đoạn bị giám quản rồi. Nhưng thời điểm đó lại gia hạn giám quản—vì vậy giao dịch đó tôi bị lỗ. Cho nên vào đúng thứ Sáu tuần trước, khi tôi nhìn Y Năng Cổ Phần tăng trần, tôi cũng không đi vào; nỗi lo của tôi chính là cái kịch bản hôm nay. Anh hai ơi, anh không nói đạo lý nữa rồi—có hiểu không?

       Vì sao sự việc này trở thành một sự kiện mang tính biểu trưng? Tức là sau này khi làm các mã kiểu “liên tiếp tăng bảng” (连板), thì giới hạn về độ cao (高度限制) và quy tắc với biến động (异动规则) sẽ nghiêm ngặt hơn. Và cũng đừng mơ mộng thái độ của cơ quan giám quản—nếu không thì khả năng lỗ trở thành xác suất cao. Vì việc hôm nay bị giảm trần đã đưa ra một cảnh báo rất rõ ràng cho nhiều “nghiệp” (游资). Bạn nhìn xem trước cái tăng trần hôm thứ Sáu vừa rồi có phải có hai nến âm lớn không? Như tôi đã nói trước đó: hai nến âm này chính là thể hiện thái độ, để cho bên trên nhìn thấy—và để mở không gian cho lần tăng trần tiếp theo. Ừ kết quả thì sao?  

Cho nên sau này làm mã đến một độ cao nhất định thì đừng có hy vọng hão nữa. Chỉ cần đã ra quy tắc về biến động (异动规则), thì toàn bộ các mã đều phải chú ý rủi ro giám quản. Nếu không thì sẽ “không ăn cũng không xong”—nói kiểu không lẽ nào thoát. Bạn nhìn xem—hôm nay.

** Cuối cùng nếu có điều gì muốn thảo luận, hoặc nếu nhìn bảng không hiểu chỗ nào thì cứ comment. Tôi sẽ tranh thủ thời gian để giải đáp. Nhưng hôm nay có thể thời gian trả lời sẽ trễ hơn một chút, vào khoảng sau 10 giờ tối hôm nay, trước tầm 11:30.**

Ngày mai tôi có lẽ sẽ viết một bài về cách làm thị trường theo nhịp luân chuyển (轮动市场) thế nào, để với một nhà đầu tư cá nhân bình thường thì tương đối an toàn, dễ kiếm tiền hơn. Thực ra chiến lược đó tôi đã nhắc đi nhắc lại nhiều lần rồi: “vào bị đánh thì đứng thẳng mà chịu (挨打立正), đơn giản vậy thôi.” Chỉ là tôi chưa viết thật rõ một số chi tiết, nên có thể các bạn chưa nắm được đúng phần lõi.