Các công ty niêm yết trong lĩnh vực quang học đóng gói tích hợp đón nhận cơ hội phát triển

Báo cáo Thị trường Chứng khoán, nhà báo Wang Jingru

Trong bối cảnh nhu cầu năng lực tính toán AI liên tục bùng nổ, ngành CPO (đóng gói quang học) lại một lần nữa trở thành tâm điểm chú ý của thị trường.

Tính đến ngày 18 tháng 3, nhiều cổ phiếu trong ngành CPO đã thể hiện hoạt động sôi động. Công ty Cổ phần Phát triển Công nghệ Risconda tăng trần, các cổ phiếu như Công ty Cổ phần Giao tiếp Quang Suzhou Tianfu, Công ty Cổ phần Công nghệ Quang Wuhan Guangxun (gọi tắt là “Guangxun Technology”) đều tăng mạnh.

Giám đốc Viện Nghiên cứu Công nghệ Sâu, Zhang Xiaorong, nói với phóng viên Báo Chứng khoán Nhật báo: “Với sự phát triển nhanh chóng của AI sinh tạo và các mô hình lớn, áp lực truyền thông nội bộ trung tâm dữ liệu liên tục gia tăng, truyền thông đồng bộ truyền thống bằng đồng ngày càng gần đến giới hạn vật lý về băng thông và tiêu thụ năng lượng, trở thành điểm nghẽn quan trọng trong mở rộng năng lực tính toán AI. Công nghệ CPO bằng cách kết hợp giữa động cơ quang và bộ xử lý chuyển đổi, giúp tín hiệu quang truyền trong đường ngắn hơn, từ đó giảm tiêu thụ năng lượng và tổn thất truyền dẫn rõ rệt.”

Trong bối cảnh này, các công ty niêm yết trong nước đang đẩy nhanh việc bố trí công nghệ CPO và các công nghệ truyền thông quang liên quan, một số doanh nghiệp đã sớm thể hiện kết quả kinh doanh. Ví dụ, nhờ vào đầu tư vào năng lực tính toán liên tục tăng, nhu cầu về module quang tốc độ cao đã tăng rõ rệt. Dự kiến, Công ty Cổ phần Giao thức Thông tin Mới Chengdu (Chengdu New Easy Communication Technology Co., Ltd) sẽ đạt lợi nhuận ròng từ 9.4 tỷ đến 9.9 tỷ nhân dân tệ vào năm 2025, tăng trưởng so với cùng kỳ từ 231.24% đến 248.86%.

Trong khi đó, công nghệ trong ngành cũng đang nhanh chóng tiến bộ. Gần đây, Guangxun Technology tiết lộ rằng module NPO quang silicon 3.2T đã hoàn thành thử nghiệm mẫu gửi hàng. Việc gửi mẫu này bao gồm toàn bộ hệ thống NPO, bao gồm động cơ quang OE, module nguồn quang ngoài (ELSFP) và mô-đun quản lý cáp quang FMU-Shuffle, có khả năng tích hợp hệ thống toàn diện để xác nhận tích hợp cấp hệ thống; Công ty Cổ phần Truyền thông Zhaochi Shenzhen công bố vào tháng 3 rằng module quang 1.6T đã bước vào giai đoạn phát triển nhanh, đang đồng bộ bố trí các giải pháp tốc độ cao tiêu thụ ít năng lượng cho các mô hình LPO, NPO, CPO.

Công ty Cổ phần Công nghệ Quang Điện tử Dekeli Wuxi tiếp tục mở rộng thị trường quốc tế và dự kiến niêm yết lần hai tại Singapore. Người phụ trách liên quan của công ty cho biết, việc niêm yết lần này là một bước quan trọng trong chiến lược quốc tế hóa của công ty, nhằm mở rộng kênh huy động vốn toàn cầu qua các thị trường trưởng thành, nâng cao khả năng quản lý vốn, và tăng cường năng lực cạnh tranh quốc tế trong lĩnh vực truyền thông quang.

Nhà nghiên cứu đặc biệt của Ngân hàng Thương mại Sở hữu Chí, Gao Zhengyang, nói với phóng viên Báo Chứng khoán Nhật báo: “Hiện tại, các công ty công nghệ hàng đầu toàn cầu bị thúc đẩy bởi nhu cầu năng lực tính toán AI, nhu cầu về các giải pháp truyền thông quang có băng thông cao, tiêu thụ ít năng lượng liên tục tăng, thúc đẩy sự tăng trưởng của thị trường CPO. Đồng thời, các doanh nghiệp trong nước với khả năng sản xuất hàng loạt các sản phẩm đã có đơn hàng quốc tế dần dần đi vào thực tế, càng chứng minh sự sôi động của ngành. Sự đẩy mạnh của dòng vốn ngắn hạn và lý luận ngành dài hạn cùng nhau tạo thành động lực chính cho sự tăng trưởng liên tục của ngành này.”