Vị thế hợp đồng kỳ hạn giảm rõ rệt

Mặc dù Ngân hàng Trung ương Mỹ đã cắt giảm lãi suất 100 điểm cơ bản qua đêm và khởi động lại chính sách nới lỏng định lượng, nhưng các thị trường chứng khoán quốc tế ngày thứ Hai không được hưởng lợi mà còn giảm mạnh, sau khi mở cửa phiên sáng tại Trung Quốc tăng nhẹ rồi nhanh chóng giảm trở lại, cả ngày diễn biến theo xu hướng giảm đơn hướng, Chỉ số tổng hợp Thượng Hải mất mốc 2800 điểm, đóng cửa ở mức 2789,25 điểm. Ba loại hợp đồng tương lai đều giảm mạnh, trong đó các hợp đồng chính của IF, IH và IC giảm lần lượt 4,6%, 4,02% và 5%. Về chênh lệch giá, do kỳ vọng thị trường xấu đi, mức giảm giá kỳ hạn đã mở rộng, tính đến thời điểm đóng cửa, các hợp đồng chính của IF, IH và IC giảm lần lượt 35,8, 25,4 và 51,3 điểm.

Về khối lượng giao dịch, tuần này là tuần giao hàng, nên vị thế hợp đồng tương lai đã giảm đáng kể, tổng số hợp đồng giảm 22.249 lô trong ngày, tổng vị thế còn 429.196 lô. Vị thế của các loại hợp đồng đều giảm ở mức độ khác nhau, trong đó IF giảm 5.552 lô, còn 155.417 lô; IH giảm 5.356 lô, còn 74.363 lô; IC giảm 11.521 lô, còn chưa đến 200.000 lô.

Về vị thế của các nhà đầu tư lớn, mặc dù các hợp đồng tương lai đều giảm, nhưng vị thế của các nhà đầu tư lớn mua bán trái chiều nhau. Trong đó, cả hai vị thế mua và bán của IF đều tăng hơn 2.000 lô, trong đó vị thế mua giảm 2.760 lô, vị thế bán giảm 2.503 lô, giữ vị thế ròng bán nhỏ gọn tăng lên 8.509 lô; khác với IF, IH tăng vị thế mua và bán, trong đó mua tăng 2.204 lô, bán tăng 2.680 lô, vị thế ròng bán tăng lên 4.432 lô; IC giảm mạnh, mua giảm 5.713 lô, bán giảm 7.246 lô, vị thế ròng bán giảm xuống còn 12.119 lô.

Về các vị trí cụ thể, mặc dù thị trường ngày thứ Hai giảm mạnh, nhưng một số vị thế mua vẫn tiếp tục tăng để bắt đáy. Trong đó, Quản lý quỹ Guotai Junan tăng vị thế mua thêm 1.212 lô, giữ vị thế mua ròng lên 6.227 lô; Quỹ Galaxy tăng mua 278 lô, chuyển từ trạng thái mua sang bán, giữ vị thế mua ròng 17 lô; Quỹ UBS tăng mua 552 lô, giữ vị thế mua ròng lên 1.902 lô. Đồng thời, một số vị thế mua của các quỹ khác như Guangfa, Yide và Dongwu cũng giảm. Về phía bán, Quỹ CITIC tiếp tục tăng vị thế bán, trong ngày tăng 1.145 lô, giữ vị thế bán ròng lên 3.141 lô; Quỹ Haizheng và Quỹ China Merchants lần lượt tăng bán 102 và 127 lô, lên 1.424 và 613 lô. Trong khi đó, các vị thế bán của các quỹ như Guofu và Guoxin cũng giảm đáng kể.

Hình ảnh thể hiện vị thế mua bán của các nhà đầu tư lớn của IF.

Tổng thể, tuần này hợp đồng tương lai giảm rõ rệt, do thị trường biến động tăng, một số nhà đầu tư đã chốt lời và rút lui khỏi thị trường. Trong ngắn hạn, sau đợt điều chỉnh mạnh ngày thứ Hai, xu hướng giảm ngắn hạn có thể sẽ chậm lại, khả năng thị trường sẽ dừng giảm và ổn định trở lại.

(Đơn vị tác giả: Công ty chứng khoán Vĩnh An)

Chủ biên: Trương Dao