Các Nhà Đầu Tư Đang Tập Trung Vào Tài Sản 'Tẻ Nhạt' Này Để Kiếm Lợi Nhuận

Trái phiếu đã trở nên thú vị hơn nhiều trong năm nay — ít nhất là so với S&P 500. Và các nhà đầu tư đang đổ xô vào ETF trái phiếu vì điều đó.

Các nhà đầu tư đã đổ vào ETF trái phiếu Mỹ 14,1 tỷ USD trong tuần kết thúc ngày 13 tháng 3, theo ETF.com. Đó là hơn một nửa số tiền 27,3 tỷ USD chảy vào tất cả các ETF trong tuần đó.

This video file cannot be played.(Error Code: 102630)

Bạn Đã Hiểu Gì Về Trái Phiếu Và Cách Đầu Tư Vào Chúng? Xem Tất Cả Video

VÀ sự quan tâm tăng cao vào ETF trái phiếu chỉ đang nóng lên. Chỉ một loại ETF trái phiếu — ETF trái phiếu liên kết lạm phát — đã thu hút dòng vốn 600 triệu USD trong tháng 3, theo State Street Investment Management. Điều này đưa tháng này vào quỹ đạo ghi nhận 12 tháng trong 13 tháng gần đây mà ETF trái phiếu liên kết lạm phát ghi nhận dòng vốn chảy vào. Trong thời gian này, các ETF này đã hút về 11 tỷ USD.

“Trong bối cảnh bất ổn địa chính trị hiện tại, các nhà đầu tư đang tìm đến ETF trái phiếu để ổn định,” Todd Rosenbluth, giám đốc nghiên cứu tại TMX VettaFi, nói. “Trái phiếu cung cấp các đặc tính đa dạng hấp dẫn, bao gồm bảo vệ vốn và tạo thu nhập.”

Nhìn Về Các ETF Trái Phiếu Hàng Đầu

Các nhà đầu tư không cần phải đào sâu vào các lĩnh vực phức tạp của quỹ trái phiếu để tìm kiếm lợi nhuận. ETF iShares Core US Aggregate Bond ETF (AGG) với tổng tài sản 139,8 tỷ USD đã sinh lời 0,6% trong năm nay. Điều đó có thể không nghe có vẻ nhiều cho đến khi bạn xem xét rằng S&P 500 năm nay có lợi nhuận âm gần 2%.

Và lợi nhuận từ các ETF trái phiếu lớn hơn nhiều có thể đến từ việc tìm kiếm xung quanh. ETF Simplify Bond Bull (RFIX) với tổng tài sản 56,9 triệu USD đã sinh lời hơn 15,1% trong năm nay. Đó là ETF trái phiếu hoạt động tích cực hàng đầu trong năm nay, theo Morningstar Direct.

ETF này được thiết kế để tăng cường lợi nhuận từ giá trái phiếu trong các giai đoạn lãi suất dài hạn giảm. Nó cũng hưởng lợi từ sự biến động ngày càng tăng trên thị trường trái phiếu. Quỹ này hoạt động giống như sở hữu quyền chọn mua dài hạn trên trái phiếu chính phủ Mỹ.

Lướt Sóng Các Trái Phiếu Chuyển Đổi

Một chủ đề nóng khác trong ETF trái phiếu là trái phiếu chuyển đổi. Các công cụ nợ đặc biệt này kết hợp sự ổn định của trái phiếu với tiềm năng tăng trưởng của cổ phiếu.

Trái phiếu chuyển đổi thường cho phép người sở hữu chuyển đổi trái phiếu thành cổ phần của công ty với mức giá đã định trước. Tính năng chuyển đổi này là lý do khiến trái phiếu chuyển đổi thường vượt trội hơn nhiều loại trái phiếu khác theo định kỳ.

Lấy ví dụ ETF iShares Convertible Bond (ICVT) với tổng tài sản 5,5 tỷ USD. Nó đã sinh lời 6,25% trong năm nay. Và trong ba năm qua, nó đã sinh lời trung bình 16,2% mỗi năm. Đó là lợi nhuận giống như cổ phiếu, không kém gì lợi nhuận trung bình hàng năm 21,4% của S&P 500 trong ba năm qua.

Các vị trí lớn nhất trong iShares Convertible Bond là các công ty không chỉ có khả năng dễ dàng phục vụ nợ của mình, mà còn có tiềm năng tăng trưởng trong kinh doanh. Các cổ phiếu hàng đầu của ETF này là các chứng khoán của nhà cung cấp thiết bị mạng tốc độ cao Lumentum (LITE), nhà sản xuất lưu trữ dữ liệu Western Digital (WDC) và Strategy (MSTR), nhà chơi bitcoin.

Không xa sau đó là ETF State Street SPDR Bloomberg Convertible Securities (CWB) với tổng tài sản 5,2 tỷ USD. Quỹ này đã sinh lời 5,5% trong năm nay và trung bình 15,2% trong ba năm qua.

Sự tăng trưởng và dòng chảy của ETF trái phiếu cho thấy phân khúc tài sản này đang ở vị trí tốt trong thời kỳ bất ổn.

“Trong khi nhiều người tập trung vào trái phiếu kho bạc Mỹ và trái phiếu doanh nghiệp đầu tư hạng, còn có nhiều phong cách đầu tư khác nhau qua ETF,” Rosenbluth nói. “Tuy nhiên, điều quan trọng là các nhà đầu tư cần cẩn thận không nên cố gắng kiếm lợi suất cao quá mức và quá tải danh mục của mình mà không nhận thức rõ rủi ro tiềm ẩn.”

Các ETF Trái Phiếu Có Hiệu Quả Cao Nhất Năm Nay

Trong số các quỹ hoạt động tích cực

Nguồn: Morningstar Direct, S&P Global Market Intelligence, MarketSurge

Theo dõi Matt Krantz trên X @mattkrantz

Bạn cũng có thể thích:

Nvidia giảm mạnh khi gã khổng lồ AI ca ngợi đà tăng của Blackwell, nhưng lo ngại về biên lợi nhuận ảnh hưởng đến cổ phiếu

Cổ phiếu Tesla tiếp tục giảm. Hỗ trợ cuối cùng gần đến.

Quên Nvidia đi. Câu chuyện thực sự của nhóm “Bảy kỳ diệu” là với Tesla.

Tìm cổ phiếu Palantir tiếp theo hoặc IPO nóng với công cụ này

Xác định các nền tảng và điểm mua với MarketSurge