Yuen Long bữa sáng: Cuộc đình công của chính phủ gây ra biến động thị trường, vàng gần chạm 4200, giá dầu giảm mạnh

Thị trường chính: Chính sách không chắc chắn bao trùm thị trường tài chính toàn cầu

Vụ đình công chính phủ liên bang Mỹ tạm thời kết thúc, Hạ viện đã thông qua dự luật chấm dứt đình công, sẽ trình Tổng thống Trump ký ban hành. Tuy nhiên, việc hoạt động hoàn toàn trở lại bình thường vẫn cần vài ngày, một số cơ quan thậm chí phải đến tuần tới mới có thể hoạt động trở lại. Điều phức tạp hơn là, báo cáo CPI tháng 10 và việc làm phi nông nghiệp có thể sẽ không được công bố vĩnh viễn, khiến Cục Dự trữ Liên bang rơi vào tình trạng “bay trong bóng tối” trong giai đoạn quyết định quan trọng.

Phát ngôn viên Nhà Trắng Lê Viết thừa nhận, việc chính phủ đóng cửa gây thiệt hại lâu dài cho khả năng thu thập dữ liệu. Giám đốc Ủy ban Kinh tế Quốc gia Hasset dự đoán, đình công sẽ làm giảm tăng trưởng GDP quý 4 xuống còn khoảng 1.5% đến 2%, tổng thể tăng trưởng kinh tế cả năm khoảng 2%. Tính không chắc chắn về chính sách này đã thúc đẩy thị trường đánh giá lại về lộ trình chính sách tương lai của Fed.

Thị trường hàng hóa: Vàng tăng cao, giá dầu chịu áp lực

Trong bối cảnh tâm lý phòng ngừa chiếm ưu thế, vàng thể hiện ấn tượng, tăng 1.65%, một lần nữa gần chạm mức 4200 USD/oz, ghi nhận tăng 4 ngày liên tiếp, cho thấy nhà đầu tư thận trọng với các tài sản rủi ro.

Thị trường dầu mỏ chịu áp lực lớn hơn. Báo cáo hàng tháng mới nhất của OPEC đã thay đổi dự báo trước đó, cho biết thị trường dầu toàn cầu sẽ dư thừa vào năm 2026, và quý 3 đã chuyển từ tình trạng thiếu cung sang dư thừa. Ảnh hưởng bởi điều này, giá WTI giảm mạnh 4.19%, xuống còn 58.48 USD/thùng, một lần nữa vượt qua mức 60 USD. OPEC dự báo nhu cầu dầu toàn cầu năm nay sẽ duy trì tăng trưởng 1.3 triệu thùng/ngày, năm tới đạt 105 triệu thùng/ngày, năm sau đạt 106.5 triệu thùng/ngày, nhưng dự báo dư thừa nguồn cung đã trở thành áp lực chính đè nặng lên giá dầu.

Thị trường trái phiếu và ngoại hối: Triển vọng lãi suất chuyển hướng, đồng yên tiếp tục mất giá

Thị trường đặt cược vào việc Fed sẽ tiếp tục giảm lãi suất vào tháng 12 ngày càng tăng, lợi suất trái phiếu Mỹ kỳ hạn 10 năm giảm 6 điểm cơ bản xuống còn 4.06%. Tuy nhiên, các quan chức Fed gần đây đã phát đi tín hiệu thận trọng hơn về việc giảm lãi suất. Chủ tịch Fed Boston Collins cho biết, ngưỡng để giảm lãi suất thêm trong ngắn hạn “tương đối cao”, trừ khi thị trường lao động xấu đi rõ rệt, còn không thì nên giữ lãi suất ở mức hiện tại trong một thời gian. Chủ tịch Fed Philadelphia Bostic lại thiên về giữ nguyên lãi suất cho đến khi có “bằng chứng rõ ràng” về việc lạm phát trở lại mục tiêu 2%.

Chủ tịch Fed New York Williams còn nhấn mạnh, Fed sẽ sớm cần mở rộng quy mô bảng cân đối kế toán một lần nữa, khi mức dự trữ đạt đủ, sẽ bắt đầu mua vào tài sản từng bước để duy trì mức dự trữ.

Về ngoại hối, USD/JPY tăng 0.43%, chạm mức cao 155.0. Bộ trưởng Tài chính Nhật Bản Katō Shōgetsu một lần nữa cảnh báo, biến động đơn phương và nhanh chóng của đồng yên đã trở thành gánh nặng chính trị, làm gia tăng lạm phát nhập khẩu. Tuy nhiên, Goldman Sachs và Bank of America cho rằng, khả năng can thiệp ngay lập tức của chính phủ Nhật Bản là không lớn, trừ khi đồng yên giảm giá tới mức 161-162 mới có khả năng tăng cường can thiệp. Chỉ số USD tăng 0.01% lên 99.47, EUR/USD tăng 0.09%.

Diễn biến thị trường chứng khoán: Chỉ số Dow dẫn đầu, cổ phiếu công nghệ điều chỉnh, cổ phiếu công nghiệp phục hồi

Ba chỉ số chính của thị trường Mỹ phân hóa. Chỉ số Dow tiếp tục tăng mạnh 0.68%, lập đỉnh mới, phản ánh kỳ vọng tích cực của nhà đầu tư về việc đình công chính phủ sắp kết thúc. Chỉ số S&P 500 tăng nhẹ 0.06%, trong khi Nasdaq giảm 0.26%, nhà đầu tư rút khỏi các cổ phiếu công nghệ định giá cao, chuyển sang các lĩnh vực khác. Chỉ số China Golden Dragon giảm 1.46%.

Về cổ phiếu riêng lẻ, Goldman Sachs, JPMorgan Chase và American Express đều lập đỉnh mới. Nvidia tăng 0.3%, AMD dự đoán doanh thu tăng trưởng nhanh trong 5 năm tới, tăng tới 9%, trong khi nhà sản xuất chip GlobalFoundries vượt dự kiến nhưng lại giảm 1.8%. Các ông lớn công nghệ như Alphabet giảm 1.6%, Meta giảm 2.9%, phản ánh thị trường định giá lại các cổ phiếu công nghệ có mức định giá cao.

Bản ghi nhớ cuộc họp tháng 10 của Ngân hàng Trung ương Canada tiết lộ khả năng chu kỳ giảm lãi suất đã kết thúc. Thống đốc ngân hàng Miclem cho biết, lãi suất chính sách hiện tại 2.25% là phù hợp, vừa đủ để ứng phó với tác động của thuế quan Mỹ, vừa giữ lạm phát ổn định quanh mức 2%. Ủy ban nhất trí cho rằng, mức lãi suất này đã gần đạt tới giới hạn kích thích nền kinh tế.

Tổng quan thị trường chứng khoán và hàng hóa toàn cầu

Thị trường châu Âu đồng loạt tăng, chỉ số DAX 30 của Đức tăng 1.22%, CAC 40 của Pháp tăng 1.04%, FTSE 100 của Anh tăng 0.12%. Ở Hồng Kông, hợp đồng chỉ số Hang Seng kỳ hạn đóng cửa ở 26,899 điểm, thấp hơn 24 điểm so với phiên trước; hợp đồng chỉ số quốc gia đóng cửa ở 9,528 điểm, thấp hơn 11 điểm.

Thị trường tiền điện tử điều chỉnh, Bitcoin giảm 1.34% trong 24 giờ, còn 101,753 USD; Ethereum giảm 0.07%, còn 3,415.8 USD.

Tin tức công nghệ và doanh nghiệp: Đầu tư AI tiếp tục tăng nhiệt

OpenAI nâng cấp dòng ChatGPT, ra mắt hai mô hình mới GPT-5.1 Instant và GPT-5.1 Thinking, trước tiên dành cho người dùng trả phí. Các mô hình mới tối ưu về giọng điệu và tốc độ phản hồi, phiên bản Instant có giọng điệu ấm áp hơn, còn Thinking thì bền bỉ hơn trong các nhiệm vụ phức tạp. Ngoài ra, công ty còn bổ sung các tùy chọn tùy chỉnh như Professional, Candid và Quirky, giúp người dùng linh hoạt tùy biến phong cách robot.

Meta công bố sẽ đầu tư hơn 1 tỷ USD xây dựng trung tâm dữ liệu AI tại Wisconsin, dự kiến hoạt động vào năm 2027, tạo ra khoảng 100 việc làm toàn thời gian. Công ty còn đầu tư 200 triệu USD hỗ trợ hạ tầng năng lượng, hợp tác với Alliant Energy nâng cấp hệ thống truyền tải điện và mạng lưới, thể hiện quyết tâm mở rộng năng lực tính toán AI của các ông lớn công nghệ.

CEO của Delta Airlines thừa nhận, việc cắt giảm chuyến bay bắt buộc đã gây tác động tài chính lớn đến kết quả kinh doanh. Công ty đã hủy hơn 2000 chuyến bay trong thời gian này, lượng đặt chỗ giảm 5-10%, buộc phải hoàn tiền cho một số hành khách. Giám đốc điều hành dự kiến, nếu đình công chính phủ kết thúc trong tuần này, ngành hàng không có thể phục hồi bình thường trong kỳ nghỉ lễ Tạ ơn, nhưng thiệt hại trong quý này đã không thể bù đắp.

Lịch sự kiện trọng tâm ngày hôm nay

Úc công bố dữ liệu tỷ lệ thất nghiệp theo mùa tháng 10; Vương quốc Anh công bố GDP quý 3, sản lượng công nghiệp tháng 9, sản lượng công nghiệp tháng và cán cân thương mại hàng hóa sau điều chỉnh theo mùa; IEA công bố báo cáo thị trường dầu hàng tháng; Khu vực đồng euro công bố tỷ lệ tăng trưởng sản lượng công nghiệp tháng 9; Mỹ công bố số người nộp đơn xin trợ cấp thất nghiệp lần đầu tuần đến ngày 8/11 và tồn kho dầu thô EIA tuần đến ngày 7/11; Fed phát biểu về chính sách tiền tệ của Mussailem, Hamack tham gia buổi trò chuyện bên lò sưởi.