Gần đây, các nhà cung cấp thiết bị bán dẫn ASML, Applied Materials và Lam Research đã thu hút sự theo dõi do thỏa thuận hợp tác giữa Nvidia và Intel. Tại sao những công ty này lại trở nên quan trọng trong thỏa thuận hợp tác này?

Đầu tiên, sự hợp tác giữa Nvidia và Intel nhằm thúc đẩy xây dựng cơ sở hạ tầng AI, điều này chắc chắn cần sự đầu tư vào sản xuất bán dẫn trên toàn cầu. Sự hợp tác này không chỉ nâng cao sự phát triển trong lĩnh vực trung tâm dữ liệu và máy tính cá nhân, mà còn kích thích nhu cầu về thiết bị tiên tiến trong toàn ngành.

Nvidia chọn Intel để tùy chỉnh giải pháp ứng dụng AI, và có kế hoạch kết hợp chip hệ thống x86 của Intel với chip GPU RTX của Nvidia, điều này sẽ mở rộng ranh giới của tính toán cá nhân. Sau khi thông báo này được phát, giá cổ phiếu của các công ty thiết bị bán dẫn ASML, Applied Materials và Lam Research đều tăng, vì những công ty này đóng vai trò không thể thiếu trong quá trình sản xuất.

Sản xuất chip hiện đại liên quan đến nhiều giai đoạn, Nvidia sử dụng các công cụ độc quyền và phần mềm tự động hóa thiết kế điện tử của các công ty như Synopsys để thiết kế chip, sau đó được giao cho các nhà máy gia công như TSMC để sản xuất. Tại các nhà máy gia công này, các thiết bị tiên tiến do Applied Materials, Lam Research và ASML sản xuất là những giai đoạn quan trọng trong việc chuyển đổi wafer silicon thành những kỳ quan kỹ thuật.

Ví dụ, Applied Materials tập trung vào việc lắng đọng vật liệu, đặc biệt là một quy trình gọi là tăng trưởng ngoại vi, có thể lắng đọng và phát triển màng tinh thể trên wafer silicon, tạo nền tảng cho thiết bị. Hệ thống khắc của Lam Research có thể loại bỏ vật liệu từ các khu vực được lộ ra, tạo ra các mẫu mạch 3D. ASML thì xây dựng cấu trúc vi mạch theo từng lớp thông qua các máy khắc sâu cực tím và cực tím cực sâu, độ chính xác của những máy này ở cấp độ nanomet, là công nghệ quan trọng trong quá trình sản xuất chip.

Trong số tất cả các nhà sản xuất thiết bị, máy cực tím (EUV) của ASML đặc biệt nổi bật, vì chúng có khả năng đạt được các nút thấp hơn 3 nanomet, có nghĩa là một con chip có thể chứa hàng tỷ bóng bán dẫn. Nền tảng EXE tiên tiến hơn còn đạt được các nút logic 2 nanomet, làm cho việc sản xuất có công suất cao trở nên hiệu quả hơn. Mặc dù doanh thu của ASML chủ yếu vẫn dựa vào máy DUV, nhưng nhu cầu về công nghệ EUV đang ngày càng tăng.

Đối với các nhà đầu tư, các nhà sản xuất thiết bị đã cung cấp cơ hội tốt. Theo đánh giá, ASML, Lam Research và Applied Materials hiện đang có mức định giá hấp dẫn hơn so với Nvidia và Broadcom. Ngoài ra, những công ty này còn cung cấp cổ tức nhỏ, chẳng hạn như ASML và Lam Research cung cấp tỷ lệ cổ tức 0.8%, trong khi Applied Materials là 1%.

Mặc dù các công ty thiết kế chip như Nvidia và Broadcom là những ngôi sao của ngành công nghiệp, nhưng đừng bỏ qua vai trò quan trọng của các nhà cung cấp thiết bị trong toàn bộ chuỗi giá trị. Nếu không có họ, các nhà máy gia công sẽ không thể hoàn thành các đơn hàng phức tạp. Do đó, việc xem xét đưa các nhà cung cấp thiết bị vào danh mục đầu tư AI có thể là một lựa chọn tốt, thay vì chỉ tập trung vào những công ty ngôi sao rõ ràng. Bạn nghĩ sao về chiến lược đầu tư này? Chào mừng bạn để lại bình luận thảo luận!