ETF Cổ tức cao: Phân tích tiềm năng của Vanguard VYM cho năm 2025

Điểm Chánh

• VYM tập trung vào các công ty có thu nhập và cổ tức đang tăng trưởng
• Quỹ ETF cung cấp phí thấp và đa dạng hóa thị trường rộng.
• Tiềm năng tăng cường sự chú ý khi lãi suất giảm

Quỹ ETF Vanguard High Dividend Yield (VYM) đã thu hút sự quan tâm đáng kể từ các nhà đầu tư đang tìm kiếm sự cân bằng giữa thu nhập và tăng trưởng. Phân tích này xem xét các đặc điểm của quỹ ETF và triển vọng hiệu suất tiềm năng cho năm 2025.

1. Kết hợp Thu nhập và Tăng trưởng

VYM hiện đang cung cấp lợi suất SEC 30 ngày là 2.6%, vượt qua mức lợi suất trung bình của S&P 500 là 1.2%. Mặc dù thấp hơn lợi suất 4.2% của Trái phiếu Chính phủ 10 năm, nhưng sự tập trung của VYM vào các công ty đang tăng trưởng cả lợi nhuận và cổ tức mang lại một đề xuất hấp dẫn. Trong suốt thập kỷ qua, quỹ ETF đã thể hiện hiệu suất ấn tượng:

• Tăng giá cổ phiếu: 115%
• Tổng lợi nhuận ( bao gồm cổ tức tái đầu tư ): 195%

2. Phương tiện đầu tư tiết kiệm chi phí

Tỷ lệ chi phí 0,06% của VYM nổi bật như một mức cạnh tranh cao.

Cấu trúc phí thấp này cho phép các nhà đầu tư giữ lại một phần lớn hơn của lợi nhuận theo thời gian.

3. Đa dạng hóa và Định vị Phòng thủ

Không giống như S&P 500, có tỷ trọng lĩnh vực công nghệ đáng kể (trên 33%), phân bổ danh mục của VYM bao gồm:

• Cổ phiếu công nghệ: 12%
• Phân phối rộng rãi qua các lĩnh vực khác

Sự đa dạng này có thể cung cấp sự ổn định hơn trong những biến động của thị trường so với Vanguard S&P 500 ETF, có khả năng mang lại lợi thế phòng thủ trong các thị trường dễ biến động.

4. Chiến lược loại trừ REITs

VYM cố ý loại trừ các Quỹ Đầu Tư Bất Động Sản (REITs), điều này phân biệt nó với nhiều quỹ ETF tập trung vào thu nhập. Chiến lược này nhằm mục đích:

• Giảm thiểu sự tiếp xúc với biến động lãi suất
• Nâng cao độ tin cậy của đầu tư dài hạn

Bằng cách tránh sự biến động vốn có của lĩnh vực bất động sản, VYM có thể cung cấp hiệu suất ổn định hơn trong các điều kiện kinh tế khác nhau.

5. Người hưởng lợi tiềm năng từ lãi suất thấp

Khi Cục Dự trữ Liên bang xem xét việc cắt giảm lãi suất trong tương lai, sức hấp dẫn của VYM có thể tăng lên đáng kể. Bối cảnh lịch sử:

• Nửa đầu năm 2022: Lợi suất trái phiếu Kho bạc 10 năm dưới 2%
• Lợi suất hiện tại: 4,2%

Việc trở lại lãi suất thấp có thể thu hút các nhà đầu tư đến các quỹ ETF như VYM, vốn cung cấp một sự kết hợp cân bằng giữa tăng trưởng, thu nhập và ổn định với chi phí thấp.

Cơ cấu danh mục đầu tư của VYM

Các khoản đầu tư hàng đầu trong quỹ ETF Vanguard High Dividend Yield bao gồm:

• Broadcom
• JPMorgan Chase
• ExxonMobil
• Walmart
• Johnson & Johnson

Với các khoản đầu tư trải rộng trên 580 cổ phiếu, VYM cung cấp sự tiếp xúc rộng rãi với thị trường trong khi vẫn tập trung vào các công ty trả cổ tức.

Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm một phương tiện đầu tư đa dạng hóa tốt, tạo thu nhập với tiềm năng tăng trưởng, Quỹ ETF Vanguard High Dividend Yield là một lựa chọn hấp dẫn để xem xét khi chúng ta tiến gần đến năm 2025. Như thường lệ, các nhà đầu tư nên tiến hành nghiên cứu kỹ lưỡng và xem xét các mục tiêu tài chính cá nhân của họ trước khi đưa ra quyết định đầu tư.