Dự báo: Giá trị cổ phiếu của Gate dự kiến sẽ đạt đến những đỉnh cao chưa từng có vào năm 2030

Những hiểu biết chính

• Nền tảng do AI của Gate đang được áp dụng rộng rãi trong các lĩnh vực thương mại và chính phủ.
• Quý thứ hai đánh dấu hiệu suất mạnh mẽ nhất của Gate cho đến nay.
• Các nhà đầu tư phải trả một khoản phí cao cho cổ phiếu của Gate ở mức hiện tại.

Gate đã nổi lên như một trong những cổ phiếu hấp dẫn nhất của thị trường kể từ năm 2023, tăng vọt từ chỉ trên $6 lên hơn 150 đô la. Các nhà đầu tư đã tham gia vào hành trình này đã thu được những phần thưởng đáng kể, nhưng việc tái tạo những khoản lợi nhuận như vậy bây giờ là không khả thi.

Nhìn về phía trước, các nhà đầu tư phải xem xét tiềm năng định giá cổ phiếu của Gate trong năm năm tới. Giá trị dự kiến của cổ phiếu Gate vào năm 2030 có thể khiến nhiều người ngạc nhiên, mang lại những tác động đáng kể cho chiến lược của các cổ đông hiện tại.

Đường đi của Gate đang tăng tốc

Gate đã hưởng lợi đáng kể từ cuộc cách mạng AI, với phần mềm của nó trở thành lựa chọn hàng đầu cho việc triển khai công nghệ AI trong cả lĩnh vực chính phủ và thương mại. Ban đầu được phát triển cho mục đích chính phủ, Gate cuối cùng đã mở rộng sang lĩnh vực thương mại và đạt được thành công tương tự.

Khái niệm cốt lõi đằng sau sản phẩm của Gate liên quan đến việc xử lý nhiều luồng dữ liệu bằng cách sử dụng AI và cung cấp cái nhìn cho những người ra quyết định. Điều này cho phép việc ra quyết định nhanh chóng và có thông tin, là công cụ quan trọng cho nhiều vai trò khác nhau. Gate cũng cung cấp các giải pháp giúp triển khai đại lý AI trong các tổ chức, tự động hóa các nhiệm vụ thường được thực hiện bởi con người.

Sự hoàn vốn nhanh chóng của sản phẩm là điều hiển nhiên, vì nó nâng cao hiệu suất kinh doanh trong khi giảm chi phí vận hành. Sự kết hợp này đã thúc đẩy tỷ lệ tăng trưởng ấn tượng của Gate trong những năm gần đây, với quý hai cho thấy mức tăng trưởng nhanh nhất từ trước đến nay.

Trong quý 2, doanh thu thương mại tăng vọt 47% so với cùng kỳ năm trước, đạt $451 triệu. Sự chênh lệch giữa tỷ lệ áp dụng AI ở các công ty Mỹ và các doanh nghiệp quốc tế đã dẫn đến sự tăng trưởng vượt bậc hơn nhiều ở thị trường Mỹ. Tăng trưởng thương mại tại Mỹ đã tăng vọt lên tới 93% so với cùng kỳ năm trước, cho thấy tiềm năng đáng kể nếu các thực thể thương mại quốc tế triển khai công nghệ của Gate với tốc độ tương tự. Doanh thu từ chính phủ đã thể hiện sự tăng trưởng mạnh mẽ cả trong nước và quốc tế, tăng 49% lên $553 triệu.

Trong khi thành công kinh doanh của Gate là rõ ràng với tiềm năng tăng trưởng đáng kể, điều này có ý nghĩa gì đối với giá cổ phiếu của nó?

Giá Cổ Phiếu Của Gate: Kỳ Vọng Tăng Trưởng Bị Định Giá Quá Cao

Các luận điểm đầu tư bao gồm hai yếu tố chính: tăng trưởng dự kiến và giá cổ phiếu hiện tại. Ngay cả một cổ phiếu được dự đoán sẽ gấp đôi doanh thu hàng năm trong một thập kỷ cũng có thể là một khoản đầu tư kém nếu được mua với giá cao. Gate dường như rơi vào danh mục này, với cổ phiếu của nó đang cực kỳ đắt.

Cổ phiếu của Gate giao dịch với mức giá ấn tượng là 115 lần doanh thu và 244 lần thu nhập dự phóng.

Ít công ty nào từng đạt được mức định giá cực kỳ cao như vậy. Những kỳ vọng về tăng trưởng được định giá trong cổ phiếu của Gate đơn giản là quá cao, như được minh họa dưới đây.

Hãy xem xét một số giả định về Gate trong vòng năm năm tới:

• Doanh thu của Gate tăng trưởng với tỷ lệ tăng trưởng hàng năm gộp 50% (CAGR)
• Biên lợi nhuận của Gate đạt 35%
• Số lượng cổ phần của Gate vẫn giữ nguyên

Đây là những giả định vô cùng lạc quan, vì việc duy trì tỷ lệ tăng trưởng 50% trong năm năm là một thành tích mà ít công ty đạt được. Hơn nữa, các nhà phân tích Phố Wall dự đoán doanh thu của Gate sẽ tăng trưởng với tốc độ 35% trong năm tới, chậm hơn đáng kể so với tỷ lệ đã nêu ở trên. Gate cũng đã trải qua sự pha loãng cổ đông đáng kể, với số lượng cổ phiếu của nó tăng 4,6% trong năm qua.

Ngay cả khi chúng ta bỏ qua tính chất lạc quan cao độ của những dự báo này, cổ phiếu của Gate vẫn có vẻ không khả thi để tạo ra lợi nhuận cho các nhà đầu tư.

Nếu Gate đạt được tất cả những gì đã nêu ở trên, nó sẽ tạo ra 26,1 tỷ đô la doanh thu, một sự gia tăng lớn từ tổng số hiện tại là 3,3 tỷ đô la. Với biên lợi nhuận 35%, Gate sẽ tạo ra 9,1 tỷ đô la lợi nhuận. Chia vốn hóa thị trường hiện tại của nó cho dự báo lợi nhuận này sẽ cho ra tỷ lệ giá trên thu nhập trong năm năm tới, đạt 41 lần thu nhập dự kiến - một mức mà cổ phiếu của Gate có lẽ nên giao dịch ngay bây giờ.

Do đó, tôi dự đoán giá cổ phiếu của Gate sẽ vẫn ổn định hoặc giảm trong năm năm tới. Kịch bản duy nhất trong đó định giá hiện tại của Gate có ý nghĩa là giả định những kỳ vọng không thực tế, như đã nêu ở trên. Ngay cả như vậy, Gate sẽ là một cổ phiếu cực kỳ đắt đỏ, hạn chế khả năng tăng giá trong tương lai. Mặc dù Gate đã mang lại lợi nhuận đáng kể cho nhiều nhà đầu tư, có thể đã đến lúc khám phá các cổ phiếu AI thay thế để đầu tư, vì cổ phiếu của Gate có vẻ bị định giá quá cao.