Giao dịch hợp đồng tương lai cổ phiếu Mỹ: Phân tích sâu về các loại chính và chiến lược

Hợp đồng tương lai chứng khoán Mỹ là một sản phẩm phái sinh tài chính gắn liền với chỉ số cổ phiếu Mỹ, cung cấp cho các nhà đầu tư nhiều cơ hội giao dịch đa dạng. Bài viết này sẽ phân tích sâu về các loại hợp đồng tương lai chứng khoán Mỹ chính, các điểm giao dịch quan trọng và ứng dụng của chúng trong danh mục đầu tư.

Các loại hợp đồng tương lai chính của thị trường chứng khoán Mỹ

Thị trường hợp đồng tương lai chứng khoán Mỹ cung cấp nhiều hợp đồng tương lai chỉ số để đáp ứng nhu cầu của các nhà đầu tư khác nhau:

  1. Hợp đồng tương lai chỉ số S&P 500 (ES/MES)

    • ES:Hợp đồng chuẩn
    • MES:hợp đồng vi mô, phù hợp với tài khoản vốn nhỏ
  2. Hợp đồng tương lai chỉ số Nasdaq 100 (NQ/MNQ)

    • NQ:Hợp đồng tiêu chuẩn
    • MNQ:hợp đồng vi mô, ngưỡng giao dịch thấp hơn
  3. Hợp đồng tương lai chỉ số Russell 2000 (RTY/M2K)

    • RTY:Hợp đồng chuẩn
    • M2K:hợp đồng vi mô, phù hợp cho các nhà đầu tư cổ phiếu doanh nghiệp vừa và nhỏ
  4. Hợp đồng tương lai chỉ số công nghiệp Dow Jones (YM/MYM)

    • YM:Hợp đồng tiêu chuẩn
    • MYM:hợp đồng vi mô, theo dõi hiệu suất của cổ phiếu blue-chip

Những hợp đồng tương lai này cung cấp cho nhà đầu tư các công cụ linh hoạt, có thể được sử dụng để phòng ngừa, đầu cơ hoặc phân bổ tài sản.

Điểm cốt lõi của giao dịch hợp đồng tương lai Mỹ

Hiểu các đặc điểm chính sau đây là rất quan trọng để giao dịch thành công hợp đồng tương lai chứng khoán Mỹ:

  1. Thời gian giao dịch: Thị trường toàn cầu, giao dịch liên tục từ 6 giờ chiều Chủ nhật đến 5 giờ chiều thứ Sáu (giờ miền Đông Hoa Kỳ)
  2. Phương thức thanh toán: Thanh toán bằng tiền mặt, không có giao hàng thực.
  3. Ngày đáo hạn: Thường là thứ Sáu tuần thứ ba của mỗi quý
  4. Chế độ ký quỹ
    • Tiền ký quỹ ban đầu: Vốn tối thiểu cần thiết để mở vị thế
    • Duy trì ký quỹ: Mức vốn tối thiểu cần thiết cho vị thế
  5. Hiệu ứng đòn bẩy: Lên đến 20 lần đòn bẩy, khuếch đại lợi nhuận và thua lỗ

Ứng dụng chiến lược của hợp đồng tương lai thị trường Mỹ

Nhà đầu tư có thể tận dụng hợp đồng tương lai cổ phiếu Mỹ theo các cách sau:

  1. Đối phó rủi ro

    • Được sử dụng để bù đắp rủi ro hệ thống của danh mục cổ phiếu hiện có
    • Ví dụ: Khi nắm giữ cổ phiếu dài hạn, có thể bán khống hợp đồng tương lai chỉ số tương ứng
  2. Đầu cơ thị trường

    • Sử dụng đòn bẩy cao để nhanh chóng nắm bắt sự biến động của thị trường trong ngắn hạn
    • Phù hợp với các nhà giao dịch chuyên nghiệp có hiểu biết sâu sắc về thị trường
  3. Khóa giá

    • Khóa giá mua hoặc bán cho giao dịch cổ phiếu trong tương lai
    • Giúp các nhà đầu tư tổ chức quản lý chi phí thực hiện giao dịch lớn

Quản lý rủi ro giao dịch hợp đồng tương lai chứng khoán Mỹ

Chiến lược quản lý rủi ro hiệu quả rất quan trọng đối với giao dịch hợp đồng tương lai:

  1. Lựa chọn quy mô hợp đồng

    • Chọn hợp đồng chuẩn hoặc hợp đồng vi mô dựa trên quy mô tài khoản và khả năng chịu rủi ro
    • Tránh rủi ro tài chính do đòn bẩy quá mức
  2. Đánh giá sự biến động

    • Theo dõi chặt chẽ chỉ số VIX và các chỉ số biến động thị trường khác
    • Điều chỉnh chiến lược giao dịch và kích thước vị thế trong thời gian biến động cao
  3. Kỷ luật dừng lỗ

    • Thiết lập và thực hiện nghiêm ngặt lệnh cắt lỗ
    • Sử dụng lệnh dừng lỗ theo dõi để khóa lợi nhuận và kiểm soát rủi ro
  4. Gia hạn hợp đồng

    • Lưu ý ngày hết hạn của hợp đồng tương lai
    • Thực hiện gia hạn kịp thời để tránh việc thanh lý không mong muốn
  5. Đầu tư phân tán

    • Không nên tập trung tất cả vốn vào một loại sản phẩm hoặc chiến lược duy nhất
    • Xem xét việc phân bổ đa dạng giữa các thị trường và các loại sản phẩm.

Hợp đồng tương lai chứng khoán Mỹ vs Hợp đồng chênh lệch giá (CFD)

So với hợp đồng tương lai của thị trường chứng khoán Mỹ và CFD, nhà đầu tư có thể lựa chọn công cụ phù hợp với mình hơn.

| Đặc điểm | Hợp đồng tương lai thị trường Mỹ | Hợp đồng chênh lệch (CFD) | |----------|--------------------------|-------------------------| | Ngưỡng giao dịch | Cao, cần vốn đầu tư ban đầu lớn | Thấp, phù hợp với nhà đầu tư cá nhân | | Tỷ lệ đòn bẩy | Cao, có thể lên đến 20 lần | Thường thấp hơn, nhưng vẫn có đòn bẩy | | Tính thanh khoản | Rất cao, thị trường sâu | Phụ thuộc vào nhà cung cấp CFD | | Giám sát | Nghiêm ngặt, được quản lý bởi CFTC và NFA | Mức độ giám sát khác nhau theo khu vực | | Độ minh bạch | Cao, báo giá từ sàn giao dịch tập trung | Tương đối thấp, định giá từ nhà tạo lập thị trường | | Chi phí | Phí giao dịch sàn, chênh lệch khá nhỏ | Thường chỉ có chênh lệch, không có phí giao dịch |

Mặc dù CFD có thể phù hợp hơn cho nhà đầu tư nhỏ lẻ, nhưng hợp đồng tương lai chứng khoán Mỹ cung cấp hiệu quả thị trường và tính thanh khoản cao hơn. Bất kể lựa chọn công cụ nào, nhà đầu tư nên hiểu rõ đặc điểm và rủi ro của nó, và hành động thận trọng dựa trên tình hình của bản thân.

Xem bản gốc
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
  • Phần thưởng
  • Bình luận
  • Đăng lại
  • Retweed
Bình luận
0/400
Không có bình luận
  • Ghim
Giao dịch tiền điện tử mọi lúc mọi nơi
qrCode
Quét để tải xuống ứng dụng Gate
Cộng đồng
Tiếng Việt
  • 简体中文
  • English
  • Tiếng Việt
  • 繁體中文
  • Español
  • Русский
  • Français (Afrique)
  • Português (Portugal)
  • Bahasa Indonesia
  • 日本語
  • بالعربية
  • Українська
  • Português (Brasil)