Quỹ ETF Cổ tức Siêu toàn cầu X: Cái bẫy lợi suất 10% mà bạn nên tránh

Gần đây, tôi đã để mắt đến quỹ ETF Cổ tức siêu toàn cầu Global X này, và hãy để tôi nói với bạn - mức lợi suất 10% trông thực sự hấp dẫn trên giấy tờ. Nhưng có điều gì đó cảm thấy không đúng ở đây, và tôi không muốn mua những gì họ đang bán.

Nhìn này, với tư cách là một người đã từng bị thiệt hại khi theo đuổi lợi nhuận cao trước đây, ETF này kêu gọi "nguy hiểm" với tôi. Chiến dịch tiếp thị làm cho nó nghe có vẻ như tiền miễn phí, nhưng nếu đào sâu hơn, bạn sẽ thấy một danh mục đầu tư đang chảy máu vốn trong khi phát ra cổ tức không bền vững.

Quỹ này cơ bản là một tập hợp gồm 106 cổ phiếu có lợi suất cao ngẫu nhiên trải dài khắp thế giới, với chỉ 25% ở Mỹ. Còn lại? Một mớ hỗn độn các công ty từ Hồng Kông, Brazil và Anh - những nơi mà quyền cổ tức của bạn không phải lúc nào cũng được bảo vệ như ở nhà.

Điều đáng lo ngại nhất là chúng không phải là những cổ phiếu blue-chip cổ tức vững mạnh mà chúng ta đang nói đến. Lấy Guess, một trong những khoản đầu tư nổi tiếng của họ. Nó cung cấp tỷ lệ cổ tức 5.4% nhưng lại có dòng tiền âm! Họ đang tài trợ cho những khoản thanh toán này bằng cách nào? Kỹ thuật tài chính, không phải thành công trong kinh doanh.

Bằng chứng nằm ở hiệu suất: quỹ "thu nhập" này đã MẤT 30% giá trị của nó trong năm năm! Ngay cả khi bạn cộng lại những cổ tức hấp dẫn đó, tổng lợi nhuận chỉ dưới 20%. Trong khi đó, một quỹ chỉ số S&P 500 nhàm chán sẽ gần như tăng gấp năm lần lợi nhuận của bạn với 97% trong cùng một khoảng thời gian.

Biểu đồ thanh toán cổ tức giảm cho thấy toàn bộ câu chuyện - họ đang cắt giảm thanh toán vì không thể duy trì chúng. Đây không phải là đầu tư thu nhập; mà là từ từ chứng kiến vốn của bạn giảm đi trong khi thu thập lợi suất cao tạm thời như một sự an ủi.

Chắc chắn, quỹ đã vượt trội hơn S&P trong năm nay, nhưng tôi sẽ không đặt cược vào việc điều đó sẽ tiếp tục. Sự tiếp xúc quốc tế nghe có vẻ hấp dẫn cho đến khi chiến tranh thuế quan và biến động tiền tệ bắt đầu đè bẹp các khoản đầu tư của bạn.

Nếu bạn đang tìm kiếm thu nhập, đừng mắc bẫy lợi suất này. Tập trung vào những doanh nghiệp chất lượng với các khoản thanh toán bền vững có thể phát triển theo thời gian, chứ không phải những công ty tuyệt vọng cung cấp lợi suất hai con số mà họ không thể duy trì.

Tôi sẽ không chạm vào ETF này ngay cả với một cây gậy dài mười foot. Khi một thứ trông quá tốt để trở thành sự thật trên thị trường, nó thường là như vậy - và lợi suất 10% này thực sự đang kêu gào điều đó.