DAI: Một Stablecoin Phi tập trung Cách mạng hóa Hệ sinh thái DeFi

DAI là một token ERC20 trên blockchain Ethereum có giá trị ổn định tương đương 1 USD, hoạt động như một phần quan trọng trong hệ thống cho vay MakerDAO thông qua hợp đồng thông minh tự động.

Có nhiều loại tiền điện tử ổn định trên thị trường crypto, nhưng ít loại có thể được sử dụng rộng rãi, hoàn toàn phi tập trung và không cần sự tin tưởng vào bên thứ ba. Trong bài viết này, chúng ta sẽ phân tích lý do tại sao DAI nổi bật giữa các stablecoin hiện có.

DAI là gì?

DAI là một token ERC20 được phát triển trên blockchain Ethereum có giá trị ổn định tương đương với 1 đô la Mỹ. Khác với các stablecoin tập trung khác, DAI hoạt động như một yếu tố trung tâm của hệ thống cho vay phi tập trung MakerDAO. Khi một khoản vay được thực hiện trong giao thức MakerDAO, các token DAI sẽ được tạo ra tự động. Người dùng vay mượn và thanh toán nợ của họ bằng cách sử dụng DAI.

Giống như bất kỳ token Ethereum nào, DAI có thể dễ dàng được chuyển giữa các ví tương thích, được lưu trữ một cách an toàn và được sử dụng cho các khoản thanh toán hoặc giao dịch trong hệ sinh thái Ethereum.

Đặc điểm độc đáo của DAI

Điều làm cho DAI trở nên đặc biệt là cơ chế ổn định giá của nó được kiểm soát thông qua một hệ thống tự động của hợp đồng thông minh. Khi giá của DAI dao động đáng kể so với giá tham chiếu 1 USD, các token Maker (MKR) sẽ tự động bị đốt hoặc được tạo ra để ổn định giá.

Các thuật toán của MakerDAO quản lý giá của DAI mà không cần can thiệp của con người, loại bỏ nhu cầu về các trung gian đáng tin cậy để duy trì sự ổn định của đồng tiền. Khi hệ thống này hoạt động đúng cách và 1 DAI tương đương với 1 USD, những người nắm giữ token MKR sẽ được hưởng lợi từ việc giảm tổng cung MKR, khiến chúng trở nên hiếm và có giá trị hơn. Điều quan trọng cần lưu ý là DAI đã duy trì sự ổn định của nó trong hơn ba năm, chỉ có những biến động nhỏ so với mức giá cố định 1 USD.

Vì là một token trên blockchain Ethereum, DAI có một đặc tính cơ bản: bất kỳ ai cũng có thể sử dụng nó hoặc phát triển ứng dụng với nó mà không cần sự cho phép. Là token ERC20 tiêu chuẩn, DAI hoạt động như một khối xây dựng có thể được tích hợp vào bất kỳ ứng dụng phi tập trung (dapp) nào cần một tài sản ổn định hoặc hệ thống thanh toán.

Các nhà phát triển cũng có thể tích hợp DAI vào các hợp đồng thông minh khác nhau và sửa đổi nó cho nhiều mục đích khác nhau. Ví dụ:

• xDAI: Hoán đổi cho DAI thông thường và đưa vào một chuỗi bên nhanh và chi phí thấp, làm cho việc chuyển tiền và thanh toán hiệu quả hơn.
• Chai và rDAI: Hoán đổi sang DAI thông thường, gửi vào các pool tạo lãi suất cho phép người dùng kiểm soát các khoản lãi tích lũy.

DAI được sản xuất như thế nào?

Quá trình tạo ra DAI diễn ra khi người dùng yêu cầu vay tiền trên nền tảng MakerDAO. Để làm điều này, người dùng phải gửi tài sản tiền điện tử làm tài sản thế chấp trong hợp đồng thông minh, cho phép tạo ra các token DAI mới. Tương tự, DAI sẽ bị tiêu hủy khi các khoản vay này được thanh toán.

Cơ chế thế chấp này đảm bảo rằng mỗi DAI đang lưu hành được đảm bảo bởi các tài sản tiền điện tử có giá trị vượt trội, duy trì sự ổn định của hệ thống ngay cả trong những thời kỳ có sự biến động cao trên thị trường.

Làm thế nào để nhận được token DAI?

Có nhiều cách để sở hữu token DAI:

1. Cho vay trên MakerDAO: Cách trực tiếp nhất là tạo ra DAI bằng cách gửi tài sản thế chấp trên nền tảng Oasis của MakerDAO
2. Sàn giao dịch tập trung: Giao dịch DAI trên các nền tảng trao đổi tiền điện tử được quy định
3. Sàn giao dịch phi tập trung (DEX): Đổi các loại tiền điện tử khác lấy DAI trong các giao thức trao đổi phi tập trung
4. Nền tảng DeFi: Tham gia vào các pool thanh khoản hoặc chương trình yield farming phân phối DAI như phần thưởng

Ứng dụng thực tế của DAI

Bảo vệ chống lại sự biến động

Một trong những ứng dụng chính của DAI là như một công cụ phòng ngừa hoặc đối trọng ổn định chống lại sự biến động của các tài sản tiền điện tử phổ biến như Ethereum hoặc Bitcoin. Giá trị ổn định của DAI đặc biệt có lợi cho các nhà đầu tư hoặc trader tin tưởng vào khả năng giảm giá của thị trường.

Phương thức thanh toán

Nhờ vào sự ổn định giá của nó, DAI là một trong những tài sản tiền điện tử phù hợp nhất cho chi tiêu hàng ngày. Một số nền tảng cung cấp thẻ cho phép người dùng chi tiêu DAI và các tài sản tiền điện tử khác, tự động chuyển đổi chúng thành tiền tệ fiat vào thời điểm giao dịch.

Tham gia vào hệ sinh thái DeFi

Cơn sốt tài chính phi tập trung (DeFi) vào năm 2020 đã đưa DAI trở thành một trong những tài sản quan trọng nhất trong hệ sinh thái này. Nhiều dịch vụ đã xuất hiện cung cấp cho vay dựa trên tiền gửi DAI, cũng như cơ hội thu nhập thụ động.

Người dùng ở nhiều khu vực trên thế giới có thể kiếm được lợi nhuận hàng năm đáng kể từ các khoản tiền gửi DAI thông qua các nền tảng khác nhau. Một số ứng dụng phi tập trung không chỉ cho phép người dùng kiếm lãi mà còn tự động tái đầu tư những khoản lợi nhuận này vào nhiều tài sản tiền điện tử khác nhau vào cuối mỗi kỳ.

Tích hợp với Bitcoin

Một sự tiến hóa quan trọng trong hệ sinh thái là giờ đây Bitcoin cũng có thể được sử dụng làm tài sản thế chấp để tạo ra DAI, mở rộng khả năng sử dụng của stablecoin phi tập trung này và tăng cường sự chấp nhận của nó giữa người dùng của các blockchain khác nhau.

DAI so với các stablecoin khác

DAI khác biệt với các stablecoin khác như Tether (USDT), USD Coin (USDC) và các lựa chọn thay thế khác nhờ vào mô hình hoàn toàn phi tập trung của nó. Trong khi hầu hết các stablecoin phụ thuộc vào các công ty tập trung giữ dự trữ đô la tại các ngân hàng, DAI được đảm bảo bởi các tài sản tiền điện tử trong các hợp đồng thông minh minh bạch và có thể kiểm toán.

Tính năng phi tập trung này khiến DAI trở thành một lựa chọn bền bỉ hơn trước sự kiểm duyệt và kiểm soát quy định, đồng thời duy trì sự ổn định giá cần thiết cho các ứng dụng tài chính trong thế giới tiền điện tử.