Chỉ số RSI: Một Công Cụ Cần Thiết Trong Phân Tích Kỹ Thuật

RSI là gì và nó đã xuất hiện như thế nào?

Phân tích Kỹ thuật (AT) dựa trên việc dự đoán xu hướng tương lai của thị trường thông qua việc nghiên cứu các chuyển động lịch sử. Cả trong các thị trường truyền thống và trong lĩnh vực tiền điện tử, các nhà giao dịch sử dụng các chỉ báo và công cụ chuyên biệt để xem xét dữ liệu trong quá khứ, xác định các mẫu và dự đoán các biến động giá có thể xảy ra.

Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI, viết tắt bằng tiếng Anh) là một chỉ báo phân tích kỹ thuật xuất hiện vào cuối những năm 70. Ban đầu được thiết kế như một công cụ để các nhà giao dịch chứng khoán phân tích hành vi của cổ phiếu trong các khoảng thời gian cụ thể, RSI đã trở thành một công cụ cơ bản để đo lường động lực của thị trường, đánh giá cả độ lớn và tốc độ của các biến động giá.

Lịch sử của RSI bắt nguồn từ năm 1978, khi J. Welles Wilder, một kỹ sư cơ khí chuyển sang làm nhà phân tích tài chính, đã áp dụng kiến thức phân tích của mình vào giao dịch. Wilder, người đã bắt đầu sự nghiệp của mình trong lĩnh vực bất động sản, đã bước vào thế giới chứng khoán sau khi kiếm được lợi nhuận đáng kể 100.000,00 R$ từ việc bán bất động sản của mình vào năm 1972. Trong thời gian tham gia vào các thị trường tài chính, Wilder đã dành thời gian phát triển các công cụ đáng tin cậy để xác định các mẫu có lợi nhuận, kết thúc nghiên cứu của mình bằng cách tạo ra các công thức và chỉ số toán học, trong đó nổi bật là RSI.

Cách hoạt động của chỉ báo RSI

RSI hoạt động bằng cách phân tích sự thay đổi giá của một tài sản trong một khoảng thời gian xác định trước, thường là 14 đơn vị thời gian (ngày cho biểu đồ hàng ngày, giờ cho biểu đồ hàng giờ, v.v.). Việc tính toán của nó dựa trên mối quan hệ giữa lợi nhuận và thua lỗ trung bình của giá trong khoảng thời gian đó, trình bày kết quả trên thang điểm từ 0 đến 100.

Như một chỉ báo động lực, RSI đo lường tần suất và độ lớn của các biến động giá. Một động lực tăng cho thấy sự mua sắm tích cực trên thị trường, trong khi sự chậm lại của nó có thể chỉ ra sự giảm sút quan tâm của các trader đối với một tài sản cụ thể.

Ngoài ra, RSI hoạt động như một bộ dao động giúp xác định các điều kiện mua quá mức hoặc bán quá mức trên thị trường. Truyền thống, một điểm số RSI bằng hoặc dưới 30 được hiểu là một tình huống bán quá mức có thể xảy ra, cho thấy rằng tài sản có thể gần giá trị tối thiểu của nó. Mặt khác, một đọc số bằng hoặc trên 70 cho thấy một sự mua quá mức tiềm năng, điều này có thể dự đoán một sự sụt giảm giá trong tương lai.

Mặc dù cấu hình tiêu chuẩn của RSI xem xét 14 khoảng thời gian, các trader có thể điều chỉnh tham số này để tăng hoặc giảm độ nhạy của chỉ báo. Ví dụ, một RSI 7 ngày sẽ phản ứng nhanh hơn với các chuyển động giá so với một RSI 21 ngày. Tương tự, một số chiến lược giao dịch điều chỉnh các mức quá mua và quá bán thành 80 và 20 tương ứng, do đó giảm khả năng xuất hiện các tín hiệu sai.

Phân kỳ RSI: Dự đoán Thay đổi Xu hướng

Ngoài các chỉ báo truyền thống về quá mua và quá bán, các trader sử dụng RSI để phát hiện những thay đổi xu hướng có thể xảy ra hoặc xác định các mức hỗ trợ và kháng cự thông qua phân tích sự phân kỳ tăng và giảm.

Sự phân kỳ tăng xảy ra khi giá của một tài sản giảm trong khi RSI cho thấy một xu hướng tăng. Trong kịch bản này, RSI hình thành các đáy cao hơn trong khi giá tạo ra các đáy thấp hơn, điều này có thể được hiểu là sự củng cố của động lực tăng giá mặc dù xu hướng giá đang giảm.

Ngược lại, sự phân kỳ giảm có thể chỉ ra sự mất đà trong một thị trường tăng. Trong trường hợp này, RSI tạo ra các mức cao thấp hơn trong khi giá của tài sản vẫn tiếp tục đạt mức cao hơn.

Điều quan trọng cần nhấn mạnh là sự phân kỳ của RSI có thể kém đáng tin cậy hơn trong các thị trường có xu hướng rất rõ rệt. Ví dụ, trong một xu hướng giảm mạnh, có thể quan sát thấy sự phân kỳ tăng trước khi đạt đến đáy cuối cùng. Vì lý do này, phân tích phân kỳ thường hiệu quả hơn trong các thị trường đi ngang hoặc có xu hướng ít rõ rệt hơn.

Ứng Dụng Thực Tế của RSI

Khi triển khai RSI trong một chiến lược giao dịch, điều quan trọng là phải xem xét nhiều yếu tố như cấu hình của chỉ báo, các mức quá mua và quá bán, cũng như các phân kỳ tăng và giảm. Tuy nhiên, cần nhớ rằng không có chỉ báo kỹ thuật nào là hoàn hảo, đặc biệt là khi được sử dụng một cách độc lập. Do đó, khuyến nghị kết hợp RSI với các chỉ báo khác để có được cái nhìn toàn diện hơn về thị trường và giảm thiểu rủi ro từ các tín hiệu sai.

Cảnh báo: Bài viết này chứa ý kiến của bên thứ ba và không nên được coi là tư vấn tài chính. Nó có thể bao gồm nội dung tài trợ.