"Bong bóng Crypto là gì? Làm thế nào để dự đoán và bảo vệ các khoản đầu tư của bạn?"

Thế giới tiền điện tử giống như một đại dương rộng lớn. Đôi khi nó yên ả và tĩnh lặng, đôi khi bị bão tố tấn công, với những cơn sóng khổng lồ. Những cơn sóng này, được gọi là Crypto Bubbles, có thể mang lại cơ hội lợi nhuận lớn khi xuất hiện, nhưng cũng đem lại rủi ro có thể phá hủy mọi thứ bạn đã tích lũy. Trong bài viết này, chúng ta sẽ khám phá Crypto Bubble là gì, tại sao nó xảy ra, cách chuẩn bị và bảo vệ bản thân để các khoản đầu tư của bạn không bị mất trong những cơn sóng nguy hiểm này.

Một Crypto Bubble là gì và tại sao nó xảy ra?

Một Bong bóng Crypto xuất hiện khi giá của một tài sản kỹ thuật số không dựa trên giá trị nội tại hoặc tiện ích của nó, mà dựa trên những kỳ vọng phóng đại và đầu cơ, dẫn đến sự tăng nhanh và sau đó là sự sụp đổ.

Đằng sau những quá trình này có ba lực chính:

Đầu tiên, điều kiện tâm lý của mọi người. Tâm lý bầy đàn, nơi mà mọi người vào thị trường mà không suy nghĩ, bị thúc đẩy bởi FOMO (nỗi sợ bị bỏ lỡ), là điều phổ biến. Tôi đã thấy bạn bè bán xe của họ để mua shitcoins mà không biết họ đang làm gì!

Thứ hai, đổi mới công nghệ. Những công nghệ mới thú vị như Bitcoin và hợp đồng thông minh của Ethereum thu hút các nhà đầu tư và tạo ra kỳ vọng lớn.

Cuối cùng, điều kiện kinh tế. Khi lãi suất thấp và có lạm phát tiền tệ, tiền tệ lưu thông sẽ hướng về thị trường crypto, nơi mang lại nhiều cơ hội lợi nhuận lớn, nuôi dưỡng bong bóng.

Những bong bóng tiền điện tử đáng chú ý trong lịch sử

Trong lịch sử tiền điện tử đã xảy ra nhiều bong bóng. Hai bong bóng nổi bật nhất là ICO Boom năm 2017 và chu kỳ DeFi/NFT năm 2021. Vào năm 2017, nhờ tiêu chuẩn ERC-20 của Ethereum, bất kỳ ai cũng có thể tạo ra đồng token của mình và huy động vốn thông qua ICO. Chủ đề "dân chủ hóa tài chính" trở nên cực kỳ hấp dẫn, cho phép các dự án huy động hàng triệu đô la trong vài giây chỉ với một whitepaper. Nhưng phần lớn trong số đó là lừa đảo hoặc shitcoin vô dụng đã kết thúc trong rác khi các nhà quản lý Trung Quốc cấm ICO và bong bóng nổ nhanh chóng.

Bong bóng năm 2021 phức tạp hơn với hai động lực chính: Tài chính phi tập trung (DeFi) cho phép cho vay không cần ngân hàng, và NFTs cho phép sở hữu kỹ thuật số. Một NFT duy nhất của nghệ sĩ Beeple đã được bán với giá 69,3 triệu đô la, thật sự điên rồ! Nhưng khi các ngân hàng trung ương tăng lãi suất và các dự án lớn như Terra-LUNA sụp đổ cùng với cái đống FTX đó, bong bóng khổng lồ này cũng đã đến hồi kết.

Làm thế nào chúng ta có thể dự đoán một Crypto Bubble?

Bong bóng crypto không xảy ra ngẫu nhiên; có những dấu hiệu trước đó. Những dấu hiệu chính là:

Sự tiến triển parabol của giá: Nếu biểu đồ tăng lên nhanh chóng và đột ngột, điều này phản ánh nhiều hơn vào sự đầu cơ hơn là vào các yếu tố cơ bản vững chắc.

Bảo hiểm liên tục trên phương tiện truyền thông: Nếu bạn bè không biết gì hoặc những người không có sự quan tâm trước đó về tiền điện tử bắt đầu nói và khuyến nghị các khoản đầu tư, điều đó có nghĩa là gần như tất cả mọi người đã có mặt trên thị trường, chỉ ra các mức độ nguy hiểm.

Sự xuất hiện của các dự án rác: Nếu memecoins hoặc token không có tính hữu dụng bắt đầu trị giá hàng tỷ, điều đó cho thấy thị trường đã từ bỏ mọi lý trí.

"Lần này thì khác": khi nhiều người khẳng định rằng công nghệ này là cách mạng và không thể so sánh với những cái trước đó, chúng ta cần hiểu điều đó như một đặc điểm tâm lý điển hình của đỉnh điểm một bong bóng.

Làm thế nào để bảo vệ bản thân khỏi việc bị mắc kẹt trong một bong bóng?

Nếu bạn phát hiện dấu hiệu của bong bóng có thể xảy ra, bạn nên thực hiện những phương pháp này để bảo vệ khoản đầu tư của mình:

Đa dạng hóa: Thay vì đặt toàn bộ tiền của bạn vào một loại tiền điện tử duy nhất, hãy phân bổ nó giữa các tài sản khác như cổ phiếu và vàng. Điều này sẽ giảm thiểu tác động đến danh mục đầu tư của bạn ngay cả khi thị trường tiền điện tử sụp đổ.

Tránh những khu vực có nhiều sự thổi phồng: hãy tránh xa các memecoins không có tính hữu dụng và NFTs có giá trị bị thổi phồng. Những tài sản này có thể tăng nhanh, nhưng sẽ giảm mạnh và hiếm khi phục hồi.

Giữ dự trữ stablecoin: Nên giữ từ 5-10% trong stablecoin như USDC. Điều này không chỉ giảm thiệt hại trong các đợt giảm giá mà còn cung cấp thanh khoản để mua tài sản chất lượng với giá thấp.

Rút lợi nhuận từng phần: Cố gắng bán tất cả ở mức cao nhất gần như là không thể, vì vậy khi giá tăng, hãy bán từng phần (25%) để đảm bảo lợi nhuận dần dần.

Triển vọng tương lai

Mặc dù đau đớn, chu kỳ của thị trường crypto là một quá trình thiết yếu cho sự tiến hóa của hệ thống, loại bỏ các dự án rác và lừa đảo. Hiện tại, trong chu kỳ 2024-2025, chúng ta không thấy cùng một mẫu nhà đầu tư thông thường dẫn dắt; thay vào đó, các tổ chức lớn như ETFs Bitcoin và các chủ đề mới như Tokenization of Real World Assets (RWA) đang thúc đẩy thị trường.

Bong bóng tiếp theo sẽ phức tạp hơn và các tổ chức sẽ có ảnh hưởng lớn hơn. Thay vì sợ hãi những chu kỳ này, chúng ta cần hiểu bản chất của chúng và quản lý rủi ro theo các phương pháp được trình bày ở đây, để có thể sống sót và xây dựng lại trong một hệ thống mạnh mẽ hơn khi những bong bóng khổng lồ này vỡ.