Pump trong tiền điện tử là gì? 4 cách để tránh bẫy Pump and Dump mà mọi nhà giao dịch đều cần biết.

Question

Trên thị trường tiền điện tử, pump là sự tăng giá nhanh chóng của một đồng tiền, thường được tổ chức bởi một nhóm nhà đầu tư. Hiện tượng này dẫn đến sự gia tăng đột biến trong khối lượng giao dịch và thu hút sự chú ý của cộng đồng tiền mã hóa. Hãy cùng tìm hiểu chi tiết hơn về điều này và cách bảo vệ khoản đầu tư của bạn.

Bản chất Pump and Dump

Cái gì là pump?

Pump (Pump) — là chiến lược tăng giá tiền điện tử một cách nhân tạo thông qua việc mua số lượng lớn đồng coin trong khoảng thời gian ngắn. Điều này tạo ra ảo tưởng về nhu cầu đang tăng lên và sự gia tăng nhanh chóng giá trị của tài sản, điều này không phản ánh giá trị thực của nó. Mục tiêu của pump là thu hút sự chú ý và khuyến khích các trader khác mua đồng coin.

Damp là gì?

Dump (Dump) — là việc bán hàng loạt các đồng tiền đã tích lũy trước đó sau khi chúng được tăng giá một cách nhân tạo. Khi đồng coin trải qua giai đoạn pump và đạt giá cao hơn đáng kể, những người tổ chức kế hoạch bắt đầu bán hàng loạt vị trí của họ, thu lợi nhuận từ sự chênh lệch giá.

Khi những người tổ chức kế hoạch nhận được lợi nhuận và rời khỏi thị trường, giá của đồng tiền ngừng tăng, trong khi khối lượng giao dịch giảm. Trong cộng đồng bắt đầu có sự hoảng loạn, vì giá tiếp tục giảm. Những nhà đầu tư đã mua đồng tiền ở mức đỉnh giá trở thành nạn nhân của kế hoạch và buộc phải bán tài sản với giá thấp hơn hoặc "cắt lỗ".

Ví dụ về sơ đồ Pump and Dump

Vào tháng 5 năm 2020, đã xảy ra một trường hợp điển hình với altcoin Tierion (TNT) - một loại tiền điện tử ít được biết đến với vốn hóa thấp. Giá TNT đột ngột tăng hơn 45%, từ $0,05 lên mức đỉnh $0,11 trong ngày 12 tháng 5 năm 2020. Tuy nhiên, chỉ sau 10 ngày, giá đã sụp đổ xuống còn $0,03, thấp hơn cả giá trị ban đầu trước khi pump.

Đáng chú ý là khi nghiên cứu kỹ lưỡng, không có thông tin nào đáng kể về đồng tiền này hoặc dự án liên quan, ngoại trừ một vài tin đồn tích cực trên mạng xã hội. Trường hợp này rõ ràng cho thấy cách mà chiến lược Pump and Dump hoạt động trong không gian tiền điện tử.

Nguyên nhân xuất hiện pump

Để bảo vệ hiệu quả khỏi bẫy Pump and Dump, điều quan trọng là hiểu các yếu tố góp phần vào sự hình thành của nó:

Ảnh hưởng của các nhà đầu tư lớn — những "cá voi" hoặc "cá mập" sở hữu một lượng vốn lớn, thường gấp nhiều lần khối lượng giao dịch hàng ngày. Điều này cho phép họ dễ dàng thao túng thị trường và tạo ra nhu cầu giả tạo cho một số đồng tiền nhất định.
Hiệu ứng tâm lý FOMO — nỗi sợ bỏ lỡ cơ hội kiếm tiền khiến những nhà đầu tư chưa có kinh nghiệm đưa ra những quyết định bốc đồng và mua coin vào thời điểm giá trị cao. "Cá mập" khéo léo sử dụng hiệu ứng này, truyền bá những tin đồn tích cực và tạo ra ảo tưởng về một dự án thành công.
Quy định pháp lý không rõ ràng — thị trường tiền điện tử vẫn còn những khoảng trống trong việc quản lý, điều này tạo ra điều kiện thuận lợi cho các chiến lược thao túng. Khác với các thị trường chứng khoán truyền thống, cộng đồng tiền điện tử kém được bảo vệ hơn trước gian lận.
Phát hành coin ban đầu (ICO) — trong quá trình ICO, những nhà thao túng dày dạn có thể tăng giá của tài sản mới một cách nhân tạo và thu lợi nhuận từ những nhà đầu tư chưa có kinh nghiệm.

Cơ chế Pump and Dump hoạt động như thế nào

Sơ đồ Pump and Dump thường được thực hiện qua ba giai đoạn:

Tích lũy — các tổ chức thực hiện kế hoạch mua một lượng lớn đồng tiền với giá thấp, từ từ tích lũy vị trí. Giai đoạn này được đặc trưng bởi hoạt động thấp và khối lượng giao dịch nhỏ.
Pump và giữ giá — tạo ra sự khan hiếm giả tạo xung quanh đồng tiền thông qua tin tức tích cực, thảo luận trên các diễn đàn và mạng xã hội. Những người tổ chức khuyến khích các nhà đầu tư chưa có kinh nghiệm mua đồng tiền với giá cao hơn, đẩy giá trị của nó lên.
Dump và thoát — khi giá đạt đến mức mong muốn, các nhà tổ chức nhanh chóng bán vị trí của họ, ghi nhận lợi nhuận và gây ra sự sụt giảm mạnh của giá.

Làm thế nào để nhận biết các sơ đồ Pump and Dump?

Để bảo vệ khoản đầu tư của bạn, hãy chú ý đến những dấu hiệu của một đợt pump tiềm năng:

Tăng giá đột ngột — nếu giá trị của một đồng tiền ít được biết đến tăng hàng chục hoặc hàng trăm phần trăm trong vài giờ mà không có lý do cơ bản.
Hoạt động đáng ngờ trên mạng xã hội — sự xuất hiện đột ngột của nhiều phản hồi tích cực về đồng tiền trước đây ít được biết đến.
Sự nhắc đến tiền điện tử bởi người nổi tiếng — khi các đồng coin có vốn hóa nhỏ bất ngờ được quảng bá bởi các nhân vật nổi tiếng.
Sự thiếu vắng tin tức thực sự — khi sự tăng giá đột ngột không có bất kỳ thông báo quan trọng nào về sự phát triển của dự án.

4 cách bảo vệ khỏi Pump and Dump

Để bảo vệ hiệu quả khỏi các kế hoạch thao túng, hãy sử dụng những chiến lược sau:

Thực hiện nghiên cứu chi tiết — trước khi đầu tư, hãy tìm hiểu về đội ngũ phát triển, khái niệm của dự án, các đối tác và thông tin cơ bản khác. Phân tích tài liệu kỹ thuật và hiểu giá trị thực của dự án sẽ giúp phát hiện các hành vi thao tác tiềm ẩn.
Kiểm soát cảm xúc và tâm lý của đám đông — đừng để bản thân bị FOMO và các yếu tố kích thích cảm xúc khác. Hãy nhớ rằng trên thị trường có rất nhiều cơ hội, và không cần phải chạy theo từng xu hướng.
Triển khai quản lý rủi ro hiệu quả — phát triển một kế hoạch quản lý vốn rõ ràng với các điểm vào và ra xác định. Thiết lập các lệnh dừng lỗ và không đầu tư nhiều hơn số tiền bạn có thể chịu mất.
Ưu tiên các dự án đáng tin cậy — đầu tư vào các loại tiền điện tử có vốn hóa thị trường lớn hơn, lịch sử đã được chứng minh và đội ngũ phát triển hoạt động tích cực. Những tài sản như vậy ít bị thao túng hơn do tính thanh khoản và sự phân bố rộng rãi của chúng.

Kết luận

Hiểu biết về cơ chế Pump and Dump là một yếu tố quan trọng trong việc bảo vệ các khoản đầu tư của bạn trên thị trường tiền điện tử. Chiến lược này không chỉ tạo ra những rủi ro đáng kể cho các nhà đầu tư cá nhân, mà còn ảnh hưởng tiêu cực đến sự ổn định của thị trường nói chung.

Thông qua việc nghiên cứu kỹ lưỡng, quản lý rủi ro hiệu quả và tư duy phản biện, bạn có thể bảo vệ tài sản của mình khỏi các âm mưu thao túng và đưa ra các quyết định đầu tư sáng suốt hơn. Hãy nhớ rằng trên thị trường tiền điện tử biến động, sự thận trọng và thông tin là đồng minh tốt nhất của bạn.

Xem bản gốc