Lợi nhuận và thua lỗ là gì (PnL) và cách tính toán nó như thế nào

Giao dịch tiền điện tử hay tài chính truyền thống? Bạn cần hiểu về PnL. Thật đơn giản. Khái niệm này giúp các nhà giao dịch thấy họ đang làm như thế nào và đưa ra những lựa chọn tốt hơn về tiền điện tử của họ.

Nếu không theo dõi PnL, giao dịch tiền điện tử sẽ trở nên rối rắm nhanh chóng. Bạn sẽ gặp khó khăn trong việc biết điều gì đang hoạt động. PnL cho thấy cách các vị trí của bạn thay đổi theo thời gian.

Cơ bản về PnL

Trong thế giới tiền điện tử, PnL có nghĩa là tính toán những gì bạn đã kiếm được hoặc mất trên các khoản đầu tư. Nó rất quan trọng để xem bạn đang hoạt động như thế nào.

Một số thuật ngữ quan trọng cần biết:

Mark-to-Market (MTM)

MTM định giá tài sản theo giá thị trường hiện tại. Bạn có Bitcoin? Giá trị của nó thay đổi liên tục.

Công thức thì khá đơn giản: PnL = Giá Thị Trường Hiện Tại - Giá Thị Trường Trước Đó

Nếu ETH có giá 3,450 đô la hôm nay nhưng giá 3,400 đô la hôm qua, bạn đã lãi 50 đô la. Tuyệt vời! Nhưng nếu hôm qua nó là 3,500 đô la, bạn đã lỗ 50 đô la. Không tuyệt chút nào.

Giá trị tương lai

Đây là giá trị của crypto của bạn có thể có sau này. Có phần mang tính đầu cơ.

Đặt cược $1,000 với phần thưởng hàng năm 5%, và bạn sẽ mong đợi $1,050 sau một năm. Giá trị hiện tại: $1,000. Giá trị tương lai: $1,050.

Có cái yếu tố chiết khấu này: Hệ số chiết khấu = Giá trị hiện tại / Giá trị tương lai

Lợi nhuận và lỗ đã thực hiện

Bạn tính toán điều này sau khi bán. Đó là tiền thật vào hoặc ra khỏi túi của bạn.

Công thức: PnL thực hiện = Giá thoát - Giá vào

Mua DOT với giá 6 đô la, bán với giá 8,50 đô la? Bạn đã kiếm được 2,50 đô la lợi nhuận. Bán với giá 5 đô la? Bạn đã mất 1 đô la.

Lợi nhuận chưa thực hiện

Đây là lợi nhuận hoặc thua lỗ trên những thứ bạn vẫn nắm giữ. Về cơ bản là lợi nhuận hoặc thua lỗ trên giấy.

Công thức: PnL chưa thực hiện = Giá thị trường hiện tại - Giá nhập trung bình

Mua ETH với giá trung bình 3,200 đô la? Giá hiện tại 3,450 đô la? Lợi nhuận chưa thực hiện của bạn là 250 đô la.

Tính toán PnL

Tìm sự khác biệt giữa những gì bạn đã trả và giá trị hiện tại của nó. Có một số cách để làm điều này:

Phương pháp FIFO

Sử dụng giá theo thứ tự mua hàng:

1. Tính toán chi phí ban đầu
2. Xác định giá trị thị trường hiện tại
3. Tìm sự khác biệt

Bob đã mua 1 ETH với giá 2,800 đô la, sau đó mua thêm 1 cái với giá 3,000 đô la. Bán 1 cái với giá 3,450 đô la. Chi phí ban đầu = $2,800 Giá trị thị trường = $3,450 PnL = $650 lợi nhuận

Phương pháp LIFO

Sử dụng giá mua gần nhất trước.

Cùng ví dụ với LIFO: Chi phí ban đầu = $3,000 Giá trị thị trường = $3,450 PnL = $450 lợi nhuận

Phương Pháp Giá Trị Trung Bình Có Trọng Số

Tính trung bình tất cả chi phí mua hàng.

Alice đã mua 1 BTC với giá 50,000 đô la và 1 BTC với giá 60,000 đô la. Đã bán 1 với giá 62,000 đô la. Tổng chi phí = $110,000 Trung bình = $55,000 Giá trị thị trường = $62,000 PnL = $7,000 lợi nhuận

Mở và Đóng Vị trí

Mua crypto, mở vị trí. Bán crypto, đóng vị trí.

Mua 10 DOT với giá 6 đô la, bán với giá 8.50 đô la? Bạn đã kiếm được $25 lợi nhuận.

Tính toán YTD

Đo lường hiệu suất kể từ ngày 1 tháng 1. Danh mục đầu tư trị giá $10,000 vào ngày 1 tháng 1, giờ trị giá $13,500? Lợi nhuận YTD là $3,500.

Tính toán dựa trên giao dịch

Tính toán PnL cho mỗi giao dịch. Mua 1 ETH với giá 3,000 đô la, bán với giá 3,450 đô la? PnL giao dịch là 450 đô la.

Lợi nhuận phần trăm

Biểu thị PnL dưới dạng phần trăm của chi phí ban đầu.

Mua BNB ở mức $240, bán ở mức $300: PnL = $60 lợi nhuận Lợi nhuận phần trăm = 25%

Các ví dụ này không tính đến phí và thuế. Có vẻ như những điều đó luôn làm giảm lợi nhuận thực.

Lợi nhuận và thua lỗ của hợp đồng vĩnh viễn

Những hợp đồng này không bao giờ hết hạn. Kỳ lạ nhưng hữu ích.

Tính PnL bằng:

1. Cộng dồn PnL thực hiện từ các vị trí đã đóng
2. Cộng tổng PnL chưa thực hiện từ các vị thế mở
3. Tổng hợp chúng lại

Thế giới thực phức tạp hơn với phí và tỷ lệ tài trợ.

Công cụ PnL

Hiểu biết về PnL giúp bạn thấy liệu bạn thực sự đang kiếm tiền hay không. Không hoàn toàn rõ lý do tại sao nhiều trader lại bỏ qua bước này.

Ngoài việc tính toán thủ công, còn có bảng tính và công cụ tự động. Chúng phân tích hiệu suất và phát hiện cơ hội. Tốt cho mọi người, bất kể kinh nghiệm.