Sàn giao dịch phi tập trung (DEX): kiểm soát hoàn toàn đối với tài sản tiền điện tử

Sàn giao dịch phi tập trung (DEX) là một nền tảng blockchain cho phép người dùng thực hiện các giao dịch trao đổi trực tiếp bằng tiền điện tử từ ví của họ mà không cần sự tham gia của cơ quan trung ương hoặc người trung gian.

Khác với các sàn giao dịch tập trung (CEX), các sàn giao dịch phi tập trung hoạt động theo nguyên tắc lưu trữ không giám sát. Điều này có nghĩa là người dùng luôn giữ toàn quyền kiểm soát đối với tài sản tiền điện tử và khóa riêng của mình.

Cách hoạt động của DEX

Sàn giao dịch phi tập trung sử dụng hợp đồng thông minh để tự động thực hiện giao dịch trực tiếp trên blockchain. Khi người dùng trao đổi token qua DEX, giao dịch được xử lý qua hợp đồng thông minh, mà hoặc là ghép nối các lệnh mua và bán, hoặc sử dụng nhà tạo lập thị trường tự động (AMM) với các pool thanh khoản.

Về cơ bản, hầu hết các DEX hiện đại dựa trên công nghệ AMM, cho phép cung cấp tính thanh khoản ngay lập tức thông qua các pool token, nơi giá cả được xác định bằng công thức toán học thay vì bằng sổ lệnh truyền thống.

DEX so với CEX: Sự khác biệt chính

| Tính năng | DEX | CEX | |----------------|-----|-----| | Lưu ký tiền | Phím điều khiển người dùng | Sàn giao dịch lưu trữ tài sản của người dùng | | KYC/AML | Trong hầu hết các trường hợp, nó không bắt buộc | Bắt buộc đối với công việc pháp lý | | Tính thanh khoản | Bị giới hạn bởi các quỹ thanh khoản | Thường cao hơn nhờ vào sự tập trung | | Tốc độ thực hiện | Phụ thuộc vào độ tải của blockchain | Cao (trong nền tảng) | | Khả năng chống kiểm duyệt | Cao | Hạn chế (tuân thủ các cơ quan quản lý) |

Lợi ích của việc sử dụng DEX

• Thiếu KYC và đăng ký
  Chỉ cần kết nối ví tiền điện tử là có thể bắt đầu giao dịch mà không cần cung cấp thông tin cá nhân.

• Kiểm soát hoàn toàn đối với tài sản Bạn tự lưu trữ khóa riêng và tài sản của mình, điều này loại trừ rủi ro bị hack từ kho lưu trữ tập trung.

• Truy cập vào các token mới
  Nhiều token mới hoặc có tính thanh khoản thấp xuất hiện trước tiên trên DEX, trước khi được niêm yết trên các sàn giao dịch trung ương.

• Khả năng chống kiểm duyệt
  Kiến trúc phi tập trung cung cấp mức độ bảo vệ cao khỏi việc chặn và kiểm duyệt giao dịch.

• Minh bạch trong các giao dịch
  Tất cả các giao dịch được ghi lại trên blockchain và có thể được kiểm tra bởi bất kỳ thành viên nào trong mạng.

Nền tảng DEX phổ biến

• Ethereum: Các DEX phổ biến trên nền tảng blockchain đầu tiên với hợp đồng thông minh
• BNB Chain: PancakeSwap — người dẫn đầu về khối lượng giao dịch trong số DEX trên BNB Chain
• Solana: Jupiter, Raydium — sàn giao dịch phi tập trung tốc độ cao với phí thấp
• Polygon: QuickSwap — giải pháp lớp hai cho Ethereum với khả năng mở rộng được cải thiện
• Arbitrum: Camelot — DEX trên giải pháp Layer 2 với phí gas được tối ưu hóa
• Optimism: Velodrome — nền tảng với các cơ chế đổi mới để khuyến khích thanh khoản

Những điều cần lưu ý khi sử dụng DEX

• **Bảo mật URL: Luôn kiểm tra địa chỉ chính thức của nền tảng DEX để tránh các trang web lừa đảo.

• Trượt giá: Trên các DEX có tính thanh khoản hạn chế, các giao dịch lớn có thể gây ra sự thay đổi giá đáng kể.

• Token clone: Hãy cẩn thận khi chọn token, kiểm tra địa chỉ hợp đồng thông minh qua trình khám phá blockchain.

• Ví phần cứng: Để lưu trữ số tiền lớn, nên sử dụng ví phần cứng với một lớp bảo vệ bổ sung.

Phí gas*: Đặc biệt là trong các mạng (например tải cao, phí Ethereum) có thể có tác động đáng kể đến lợi nhuận của các giao dịch.

DEX là một công cụ quan trọng trong hệ sinh thái crypto hiện đại, cung cấp cho người dùng sự tự do, tính riêng tư và kiểm soát hoàn toàn đối với tài sản của họ khi giao dịch các loại tiền tệ kỹ thuật số.