Doanh thu Braze tăng 24% trong quý 2

Braze (NASDAQ:BRZE) vừa thả kết quả tài chính Q2 của họ, và tôi phải nói rằng, họ đang có những bước tiến trong khi những người khác vẫn đang tìm hiểu xem hướng nào là đúng. Doanh thu đạt $180 triệu—tăng 24% so với cùng kỳ năm trước—với thu nhập hoạt động không theo GAAP là $6 triệu. Không tệ cho một công ty vẫn đang trong chế độ tăng trưởng.

Số lượng khách hàng của họ hiện đạt 2,422, bao gồm một số khách hàng mới từ việc mua lại OfferFit. Ban quản lý không thể không tự vỗ về mình khi nâng dự báo cả năm cho cả doanh thu và lợi nhuận. Lạc quan kiểu doanh nghiệp cổ điển, nhưng con số dường như ủng hộ điều đó lần này.

Những Người Chi Tiêu Lớn Thúc Đẩy Tăng Trưởng

Doanh thu định kỳ hàng năm đã vượt qua ngưỡng $700 triệu, với mức tăng 27% trong số lượng khách hàng thả hơn 500K$ hàng năm. Những cá voi này hiện chiếm 62% tổng doanh thu định kỳ hàng năm. Số lượng khách hàng đã tăng 12% so với năm trước, tuy nhiên tôi tự hỏi có bao nhiêu trong số đó là thực sự tự nhiên so với việc chỉ hấp thụ danh sách khách hàng của OfferFit.

“Tôi rất vui mừng thông báo rằng chúng tôi đã vượt qua $700 triệu doanh thu định kỳ hàng năm cam kết,” Giám đốc điều hành William Magnuson tự hào cho biết. Chắc chắn, đây là một cột mốc, nhưng câu hỏi thực sự là liệu họ có thể duy trì động lực này trong một bối cảnh cạnh tranh ngày càng tăng không.

Cược OfferFit

Ngoại trừ khoản đóng góp 2,8 triệu đô la của OfferFit, doanh thu hữu cơ đã tăng trưởng 22%. Việc mua lại đã thêm 17 khách hàng mới và hai khách hàng lớn—không phải là những con số quá ấn tượng, nhưng đủ để xác thực chiến lược tích hợp của họ. Hiệu quả bán hàng và tiếp thị đã cải thiện một chút lên 39% doanh thu mặc dù có thêm chi phí tích hợp mới.

CFO Isabelle Winkles cho biết, “Sự tích hợp OfferFit đang hoạt động cực kỳ tốt.” Nhưng đó chẳng phải điều mà mọi giám đốc điều hành đều nói sau khi thả một khoản tiền lớn vào một thương vụ mua lại sao? Bài kiểm tra thực sự sẽ đến trong vài quý tới khi giai đoạn trăng mật kết thúc.

AI: Chất liệu hay Từ ngữ quảng cáo?

Braze đang tập trung mạnh vào câu chuyện AI, nhấn mạnh việc áp dụng trên nhiều lĩnh vực với các công cụ gợi ý, học tăng cường và khả năng AI tạo sinh của họ. Họ tuyên bố rằng AI đang giảm bớt rào cản cho khách hàng mới và làm cho nền tảng của họ dễ tiếp cận hơn.

Magnuson lưu ý rằng AI đang “thu hẹp khoảng cách” giữa các tính năng tinh vi của họ và khả năng sử dụng của khách hàng. Đó là cách nói doanh nghiệp cho “nền tảng của chúng tôi trước đây quá phức tạp, nhưng giờ AI làm cho nó ít đáng sợ hơn một chút.” Trong khi các khoản đầu tư vào AI của họ có thể củng cố vị thế cạnh tranh của họ, tôi hoài nghi về mức độ đổi mới thực sự so với việc tận dụng cơn sốt AI.

Nhìn về phía trước

Trong Q3, Braze dự đoán doanh thu từ 183,5-184,5 triệu (tăng trưởng 21% so với năm trước) với thu nhập hoạt động không theo GAAP từ 3,5-4,5 triệu. Dự báo cả năm gọi cho doanh thu từ 717-720 triệu và thu nhập hoạt động không theo GAAP từ 24,5-25,5 triệu.

Họ kỳ vọng OfferFit sẽ đóng góp khoảng 2% vào tăng trưởng doanh thu của họ trong năm tài chính này. Không hoàn toàn mang tính chuyển đổi, nhưng mỗi phần đều hữu ích khi bạn đang cố gắng gây ấn tượng với Phố Wall.

Trong khi Braze có vẻ đang hoạt động tốt, câu hỏi thực sự là liệu họ có thể duy trì đà tăng trưởng của mình khi cạnh tranh trở nên gay gắt và lĩnh vực công nghệ rộng lớn hơn phải đối mặt với nhiều khó khăn ngày càng tăng. Các khoản đầu tư vào AI của họ có thể sẽ mang lại hiệu quả, nhưng vẫn còn nhiều điều chưa rõ về việc liệu họ có thực sự khác biệt hay chỉ đang bắt kịp với các xu hướng trong ngành.