Bill Ackman: Buffett tiếp theo? 30% danh mục đầu tư vào hai gã khổng lồ AI 🚀

Các động thái gần đây của tỷ phú Bill Ackman cảm thấy hơi giống với Warren Buffett. Ông đang tiếp quản Howard Hughes Holdings và dường như đang cố gắng biến nó thành một thứ gì đó giống như “Berkshire Hathaway hiện đại.” So sánh thú vị. 🌟

Sở hữu 47% thông qua Pershing Square. Hồ sơ của ông? Khá vững chắc. Quỹ đầu cơ đã vượt qua S&P 500 trong năm năm qua. Đến Q2 năm 2025, giá trị danh mục đạt 13,7 tỷ đô la.

Cược AI của Ackman: Amazon và Uber 🔥

Anh ấy có gần một phần ba số tiền của mình trong hai công ty AI. Động thái táo bạo.

Amazon (9.31% của danh mục đầu tư)

Amazon vẫn là vua trong ba lĩnh vực: thương mại điện tử, quảng cáo và điện toán đám mây. AWS nắm giữ 30% thị phần. Microsoft theo sau 10 điểm.

Họ đang đẩy mạnh AI ở khắp mọi nơi. Kho hàng. Tồn kho. Dịch vụ khách hàng. Ngay cả robot của họ cũng thông minh hơn—định vị AI, ngôn ngữ tự nhiên.

Số liệu Q2 trông tốt. Doanh thu tăng 13% lên $167 tỷ. Dịch vụ quảng cáo và đám mây? Đang phát triển nhanh chóng. Biên lợi nhuận mở rộng 1,5 điểm. Thu nhập ròng tăng 33%.

Pershing Square vừa bắt đầu mua cổ phiếu Amazon trong quý trước. CIO của họ, Ryan Israel, dường như nghĩ rằng Amazon có thể đối phó với bất kỳ sự chậm lại nào của AWS. Cũng không quá lo lắng về thuế quan.

Nhìn vào mức tăng trưởng lợi nhuận hàng năm 17% trong ba năm. Định giá hiện tại ở mức 35 lần lợi nhuận không phải là rẻ. Cũng không phải là đắt. Có phần ở giữa dựa trên mức tăng trưởng.

Uber Technologies (20.59% của danh mục )

Đây là cược lớn nhất của Ackman. Uber thống trị việc chia sẻ xe ở mười quốc gia. Giao hàng thực phẩm ở tám.

Tại sao nó hoạt động:

• Một ứng dụng làm mọi thứ
• Mạng lưới trở nên mạnh mẽ hơn khi có nhiều người tham gia
• Dữ liệu giúp với các lộ trình, giá cả, hiệu quả

Q2 cho thấy số người dùng hàng tháng tăng 15%, nhưng số chuyến tăng 18%. Mọi người đang sử dụng nhiều hơn. Doanh thu tăng 18% lên 12,7 tỷ đô la. Lợi nhuận ròng tăng vọt 34%.

Khía cạnh tự lái có thể là phần thú vị nhất. Uber đã có 20 đối tác xe tự hành. Robotaxi hoạt động ở Phoenix, Austin, Atlanta và Abu Dhabi. Năm thành phố nữa sẽ ra mắt trong năm nay. Nhiều thành phố hơn dự kiến vào năm 2026. 🤖🚗

Lợi nhuận dự kiến sẽ tăng 22% hàng năm. Giao dịch ở mức 16 lần lợi nhuận. Có vẻ khá hợp lý. Có thể thậm chí rẻ nếu công nghệ tự lái thực sự phát triển.

Bức tranh lớn hơn của Ackman 🔮

Ackman thích những doanh nghiệp đang chuyển mình. Với giá trị tài sản ròng 9,3 tỷ đô la, ông đã trở thành một nhân vật quan trọng trên Phố Wall.

Liệu anh ấy có phải là Buffett tiếp theo không? Còn quá sớm để nói. Nhưng những khoản đầu tư tập trung vào AI của anh ấy cho thấy anh ấy đang đi đúng hướng. Nếu công nghệ tự động và AI thay đổi các ngành công nghiệp như có vẻ như chúng sẽ, những bước đi sớm của anh ấy có thể trông như thiên tài khi nhìn lại—không khác gì sự chú ý của Buffett vào lĩnh vực bảo hiểm nhiều thập kỷ trước. 🌕