В глибокій ночі повідомлення, що розбиває серце, порушило тишу. Один з послідовників з Ханчжоу, після трьох місяців навчання, в одну ніч втратив весь свій капітал у 5000 юанів. Цей випадок виявляє величезні ризики торгівлі з повним капіталом, особливо при використанні кредитного плеча.

Аналізуючи торгові записи, проблема миттєво виявилася: 4800 юанів капіталу були повністю вкладені, навіть не було встановлено найосновніший стоп-лос. Така поведінка нагадує танець на краю прірви, і навіть найменша помилка може призвести до катастрофічних наслідків.

Торгівля з повним обсягом сама по собі не є чимось лякаючим, але вкладати всі кошти та використовувати кредитне плече — це те саме, що їхати на мотоциклі без гальм по автобану. Як тільки ринок змінюється, швидкість ліквідації буде значно вищою, ніж при торгівлі по частинах. Багато хто звинувачує у своїх невдачах занадто високе кредитне плече, однак справжня проблема полягає у надмірному обсязі позицій.

Як приклад з капіталом 800 юанів, якщо 750 юанів вкладено з повним плечем 5 разів, ринок, що повертається на 6%, призведе до ліквідації. У порівнянні з цим, якщо використати лише 75 юанів з плечем 5 разів, ринку потрібно коливатися на 86,7%, щоб призвести до повних втрат, здатність протистояти ризику відрізняється майже в 12 разів. Той інвестор з Ханчжоу ставив 96% свого капіталу, і, зіткнувшись з невеликим корекцією, природно, не зміг впоратися.

Протягом п'яти років вивчення ринку я підсумував три основні принципи "не померти з повним рахунком". У другій половині минулого року саме дотримуючись цих принципів, я не лише зберіг капітал, а й досяг плаваючого прибутку в 80% на рахунку:

1. Контроль позицій: під час кожної угоди використовуйте лише 7% капіталу. Наприклад, для рахунку з капіталом 5000 юанів, одноразово можна вкласти максимум 350 юанів. Навіть якщо спрацює стоп-лосс, максимальний збиток становитиме лише 24.5 юаня, що має незначний вплив на загальний капітал.

2. Встановіть стоп-лосс: незалежно від технічного аналізу чи психологічних очікувань, потрібно встановити чіткі точки стоп-лосс для кожної угоди. Це остання лінія захисту капіталу.

3. Управління ризиками: постійно слідкуйте за ринковими тенденціями та вчасно коригуйте стратегію. Не дозволяйте собі бути обмеженими єдиною точкою зору, зберігайте здатність гнучко реагувати.

Пам'ятайте, що в торговому ринку зберігати капітал важливіше, ніж прагнути до високих доходів. Тільки живі гравці мають можливість продовжити гру. Помірне управління позиціями та суворий контроль ризиків є ключем до довгострокового виживання на цьому ринку, сповненому невизначеності.