Чи задумувалися ви про те, щоб обрати інший спосіб інвестування на фоні бурхливого ринку? Останні кілька місяців індекс S&P 500 різко зріс, досягнувши історичного максимуму. Це зростання в основному зумовлене успіхами кількох великих технологічних компаній, таких як Nvidia, Broadcom та Alphabet, які значно сприяли загальному результату.

Проте, такі результати не означають, що всі акції індексу поводяться добре. Насправді, якщо середньоарифметично оцінити внесок усіх акцій, усунувши вплив акцій з надважкою капіталізацією, то у 2025 році S&P 500 покаже лише 7,5%. І саме на цьому фоні привертає увагу одна інвестиційна стратегія: стратегія інвестування в S&P 500 з рівноважною вагою.

Скажіть щось конкретне, Invesco запустила ETF з рівною вагою S&P 500, його функціонування трохи відрізняється. Чим саме відрізняється? Вплив кожної акції однаковий, а не залежить від ринкової капіталізації. Наприклад, частка Nvidia в стандартному S&P 500 становить 8,1%, тоді як у ETF з рівною вагою вона становить лише 0,2%, так само як і у акцій з невеликою ринковою капіталізацією, таких як Micromet і Best Buy.

Чому було обрано таку стратегію рівномірного вагового розподілу? Простими словами, це зменшує ризики коливань та розширює ринок. У великих технологічних акціях ринкова ситуація коливається сильно: якщо ринок поганий, то все погане. Тому вибір рівномірного вагового розподілу дозволяє знизити ризики, якщо одна акція впаде на половину, це не призведе до повної втрати інвестицій. І варто зазначити, що після 1990 року індекс S&P 500 з рівномірним розподілом ваг виявився на майже 500 базисних пунктів кращим за стандартний індекс.

Звісно, вибираючи ці моменти, також варто звернути увагу на деякі деталі, такі як питання витрат. Витрати на ETF Invesco з рівною вагою досить високі, досягли 0,20%. Це більше, ніж 0,03% на ETF, пов’язаних із основними платформами ринку, але з урахуванням його унікальності це не так вже й багато.

Отже, під час пікового періоду на ринку та в періоди виражених відмінностей у показниках акцій з різною капіталізацією, вибір ETF з рівною вагою, здається, є розумним інвестиційним підходом. Проте пам'ятайте, що ця стаття не є інвестиційною порадою, варто більше звертати увагу на свої потреби, перш ніж вирішувати, чи варто діяти. Як ти на це дивишся? Залиште коментар для обговорення!