У сфері нерухомості, "положення про розірвання договору" є умовою в угоді про кредит, яка описує, як позичальник може виконати вимоги кредитора, щоб звільнити свою власність від застави. Це положення може відрізнятися в житлових і комерційних кредитах на нерухомість. Положення про розірвання договору в житлових іпотечних кредитах зазвичай вказує, що позичальник може повністю володіти правом власності на нерухомість, якщо він виконає всі іпотечні платежі. У комерційній нерухомості ці положення зазвичай включають заміну нерухомості іншими активами в якості застави, щоб забезпечити можливість позичальника продавати або рефінансувати, при цьому зберігаючи грошові потоки кредитора.

У житлових іпотечних кредитах умови про відмову надають позичальнику чіткий шлях до отримання повного права власності після виконання умов кредиту. На відміну від комерційних застосувань, суть житлової відмови полягає в передачі права власності, а не в заміні застави. Цей процес поширений в штатах "теорії прав власності", де кредитори зберігають титул на нерухомість до того моменту, поки позичальник не виконає всі свої зобов'язання по погашенню. Як тільки останній платіж буде виконаний, кредитор надає звільнення або угоду, яка законно передає право власності позичальнику. Умови про відмову захищають інтереси кредитора протягом терміну кредиту, одночасно забезпечуючи позичальнику можливість отримати право власності на нерухомість після виконання фінансових зобов'язань. Цей протокол є простим, зрозумілим і юридично обов'язковим, що враховує інтереси обох сторін.

У США штати зазвичай класифікуються як "теорія власності" та "теорія застави" залежно від способу обробки прав власності на нерухомість під час іпотеки. У штатах "теорії власності" кредитор як довірена особа володіє законним правом власності на нерухомість, поки позичальник повністю не погасить іпотечний кредит. Умови дефолту в цих штатах описують умови передачі прав власності позичальнику, такі як штат Аризона, Північна Кароліна та Орегон. У штатах "теорії застави", таких як Каліфорнія, Флорида та Нью-Йорк, позичальник зберігає законне право власності на нерухомість, тоді як кредитор накладає заставу як забезпечення кредиту. Тому умови дефолту в цих штатах є рідкісними, оскільки, як тільки позичальник виконує умови погашення, застава автоматично знімається.

Одночасно, "теорія середини" поєднує елементи теорії власності та теорії застави. У цих штатах кредитори володіють правом власності на нерухомість під час кредитування, подібно до теорії власності, але, як тільки позичальник не виконує зобов'язання, право власності автоматично повертається до позичальника, подібно до теорії застави. Цей змішаний підхід має на меті спростити процес погашення, надаючи кредитору більш безпосередній контроль у випадку невиконання зобов'язань для спрощення фінансової обробки.

У бізнес-нерухомості положення про відмову від договору надає позичальникам гнучкість, одночасно забезпечуючи кредиторам стабільний грошовий потік. На відміну від житлових додатків, ці положення передбачають заміну первісної нерухомості іншими активами, зазвичай якісними цінними паперами, в якості застави. Ці цінні папери розроблені для того, щоб відповідати залишковим платежам за кредитами, щоб забезпечити очікуваний дохід кредитора. Цей процес особливо вигідний для позичальників, які прагнуть продати або рефінансувати свої кредити до терміну їх погашення. Використовуючи положення про відмову від договору, позичальники можуть задовольнити вимоги кредитора щодо застави без попередньої оплати або порушення кредитного договору. Після початку процесу відмови позичальники зазвичай співпрацюють з третьою стороною для покупки та організації альтернативних активів. Ці активи поміщаються в траст, який виплачує кредитору відповідно до встановленого графіка платежів. Відмова в комерційній нерухомості найчастіше зустрічається в рамках позик, що є частиною сек’юритизованих продуктів, таких як комерційні іпотечні підтримувані цінні папери (CMBS). Оскільки позики CMBS часто обмежують дострокове погашення для захисту інвесторів, положення про відмову є практичним рішенням. Хоча цей процес може бути складним і дорогим, для позичальників, які потребують гнучкості, це цінний варіант.

Механізми анулювання договору та підтримки доходів обидва призначені для захисту кредиторів у випадку дострокового виходу позичальника з кредиту, але їхнє функціонування різниться. Хоча анулювання забезпечує кредиторові грошовий потік через заміну активів, підтримка доходів безпосередньо компенсує потенційні фінансові втрати. Підтримка доходів вимагає від позичальника сплати штрафу, щоб компенсувати втрати від відсоткового доходу, втраченого через дострокове погашення. Цей штраф розраховується як різниця між ставкою кредитного договору та поточною ринковою ставкою, помножена на залишок позики та термін.

Відмова від угоди вирішується шляхом заміни іпотеки на нерухомість високоякісними цінними паперами, які можуть генерувати грошові потоки для погашення залишкової суми за кредитом. Умови відмови демонструють різноманітні стратегії, які кредитори та позичальники використовують для виконання фінансових і контрактних зобов'язань у угодах з нерухомістю. Завдяки наданню гнучкості в структурі кредиту ці умови врівноважують інтереси обох сторін у передачі прав власності в житлових кредитах або в заміні активів у комерційних кредитах.

Деякі корисні поради щодо купівлі будинку: витрати на іпотечний кредит, що перевищують перший внесок, включаючи податки на нерухомість, витрати на оформлення, страхування власника та потенційні витрати на обслуговування, слід врахувати у вашому бюджеті. Підготовка додаткових коштів після покупки може допомогти уникнути фінансового тиску. Крім того, фінансові консультанти можуть допомогти вам з плануванням покупки та заощадженнями. Знайти відповідного консультанта не складно. Знайдіть надійного фінансового консультанта у вашому регіоні та проведіть попереднє знайомство, щоб досягти ваших фінансових цілей.