Прогноз ціни на золото 2024/2025/2026: Аналіз тенденцій цін на золото

Золото зберігало вражаючу стійкість незважаючи на різкі зростання долара США та прибутковості облігацій, коливаючись між 1800-$2100 протягом 2023 року з 14% прибутком до кінця грудня. Рухи дорогоцінного металу залишаються важкими для прогнозування через численні впливові фактори – силу долара, рівні інфляції, ціни на нафту, патерни інституційних закупівель та геополітичні напруження на Близькому Сході.

Ці коливання цін створюють вигідні можливості для трейдерів ф'ючерсів. Я розгляну ефективні методи аналізу цін на золото, використовуючи доступні техніки, щоб допомогти прогнозувати потенційні рухи на 2024-2026 роки.

Поточна ціна золота та прогноз на 2025 рік

Станом на вересень 2024 року, золото продовжує своє зростання після значного зниження процентної ставки Федеральним резервом на 50 базисних пунктів на вересневому засіданні FOMC. Це є першим зміною політики за чотири роки, що відображає прогрес у досягненні цілей максимального працевлаштування та стабільності цін.

Настрої на ринку сильно сприяють подальшим зниженням, оскільки інструмент FedWatch від CME Group вказує на 63% ймовірність ще одного зниження на 50 базисних пунктів найближчим часом – що є суттєвим зростанням з 34% всього за тиждень до цього. Цей зсув виникає з повідомлень, які вказують на те, що Федрезерв може вжити більш агресивних заходів для підтримки економічного зростання.

З огляду на нещодавнє зниження ставок, ціни на золото, ймовірно, продовжать зростання понад $2,600 за унцію в найближчі місяці.

На 2025-2026 роки аналітики прогнозують:

• 2025: Геополітична нестабільність та подальше зниження ставок можуть призвести до зростання золота до $2400-$2600 за унцію
• 2026: Оскільки грошово-кредитна політика нормалізується, ( ставки на 2-3% ) і інфляція знижується нижче 2%, роль золота може змінитися з інструменту захисту від інфляції на актив-убежище, що потенційно може досягти $2600-$2800 за унцію.

Чому аналізувати тренди цін на золото?

Золото зазнало драматичних коливань з 2021 року. На початку 2021 та 2022 років ціни перевищували $1,900 за унцію, перш ніж знизитися до $1,643.2 у 2022 році. У 2023 році ціни знизилися на 15% з піку $2,075 до $1,800, перш ніж знову піднятися до $2,150, на що вплинули конфлікт між Ізраїлем та Палестиною, зростання цін на нафту, побоювання щодо інфляції та очікування зниження процентних ставок ФРС.

На початку 2024 року золото стабілізувалося на рівні $2,000, перш ніж побити рекорди, досягнувши $2,148.86 у березні та продовжуючи зростання до нових висот у першій половині року, досягнувши піку в $2,472.46 у квітні.

Як товар, що може замінити фіатну валюту, золото виконує кілька функцій:

• Хеджування інфляції для інвестиційних фондів
• Національний резервний актив проти економічної рецесії
• Популярний інвестиційний інструмент на глобальних фінансових ринках

Розуміння аналізу цін на золото допомагає оцінити економічне здоров'я та виявити торгові можливості. Наразі ринковий настрій демонструє 80% упередження до продажу проти 20% купівлі, що вказує на те, що інвестори очікують подальших коригувань цін перед тим, як зробити покупки.

Історія цін на золото (2019-2024)

2019: Золото зросло майже на 19%, оскільки Федрезерв знизив ставки та купував державні облігації на фоні глобальної нестабільності.

2020: Золото зросло на 25%, досягнувши $2,072.5 у серпні з $1,451 у березні – $600 зростання всього за п'ять місяців – підштовхнуте страхами перед пандемією та пакетами стимулювання.

2021: Золото впало на 8%, оскільки центральні банки посилили монетарну політику для боротьби з інфляцією після пандемії. Зміцнення долара ( зросло на 7% щодо основних валют ) та бум криптовалют ще більше тиснув на золото.

2022: Після ранніх зростань від інфляції та збоїв у постачанні, золото різко впало, оскільки Федеральна резервна система підвищила ставки сім разів, досягнувши $1,618 у листопаді, перш ніж відновитися до $1,823 до кінця року.

2023: Золото отримало вигоду від сповільнення підвищення ставок ФРС та напруженості на Близькому Сході, досягнувши $2,150.

Перша половина 2024 року: Золото зазнало вражаючого зростання, побивши кілька рекордів. Починаючи з січня на рівні $2,041.20, воно короткочасно впало до $1,991.98 у лютому, перш ніж стабільно піднятися до $2,251.37 до 31 березня. У квітні золото досягло рекордного рівня $2,472.46, ціни залишалися підвищеними на рівні $2,441 до серпня – на понад $500 вище, ніж рік тому.

Прогноз цін на золото 2025/2026

Різні фінансові установи надали прогнози:

• J.P.Morgan прогнозує, що золото перевищить $2,300 за унцію у 2025 році
• Прогнози Bloomberg Terminal на 2025 рік варіюються від $1,709.47 до $2,727.94
• Coinpriceforecast пропонує, що золото може досягти $27,000 до 2026 року

Ключові фактори, що впливають на ці прогнози, включають:

Сила долара: Сильніший долар зазвичай послаблює золото. Слідкуйте за економічними звітами США, такими як звіт про чисельність зайнятих у несільськогосподарському секторі та дані про зайнятість.

Зростання державного боргу: Зростаючі глобальні рівні боргу та збільшення грошової маси можуть спонукати центральні банки, такі як Китай та Індія, активно купувати золото, створюючи дефіцит.

Політика процентних ставок: Очікуване зниження ставок підвищить ціни на золото, оскільки інвестори шукають захист вартості.

Геополітичні Напруження: Тривалі конфлікти між Росією та Україною, а також між Ізраїлем та Палестиною впливають на ціни на нафту та інфляцію, підтримуючи золото.

Методи аналізу цін на золото

Індикатор MACD

Індикатор зсуву середнього значення (Moving Average Convergence Divergence) використовує 26-періодні та 12-періодні експоненційні середні (EMA) з 9-періодною сигнальною лінією для виявлення сигналів моментуму та розвороту.

RSI (Індекс відносної сили)

Цей індикатор імпульсу визначає перепродані ( вище 70) та перепродані ( нижче 30) умови. Шукайте регулярні та приховані дивергенції між рухом ціни та змінами RSI, щоб передбачити розвороти.

Звіт COT

Звіт про зобов'язання трейдерів узагальнює довгі/короткі позиції на CME, виявляючи напрямок грошового потоку серед комерційних хеджерів, великих спекулянтів і дрібних трейдерів.

вартість долара США

Золото зазвичай рухається протилежно до долара. Коли долар слабшає, інвестори часто переходять до золота як більш безпечного засобу збереження вартості.

Попит на золото

Промисловий попит (технології, ювелірні вироби), інвестиції в ETF та покупки центральних банків суттєво впливають на ціни. У 2023 році потужні покупки центральних банків майже відповідали рекордним рівням 2022 року, компенсуючи виведення коштів з ETF.

Видобувне виробництво

Виробництво золота, можливо, досягло піку, оскільки легкодоступні шахти вичерпані. Глибше видобуток вимагає вищих витрат через зменшення врожайності, що підтримує вищі ціни.

Інвестиційні поради

• Оберіть відповідні форми інвестицій: Довгострокове фізичне золото для консервативних інвесторів з вільним капіталом; деривативи (ф'ючерси/CFD) для тих, хто має менший капітал або вищу схильність до ризику.

• Час має значення: Для довгострокових інвестицій період з січня по червень часто пропонує кращі точки входу. Короткостроковим трейдерам слід чекати на чіткі тенденції.

• Диверсифікуйте капітал: Виділіть лише 10-30% інвестиційного капіталу на золото, залежно від ясності тренду та аналітичної впевненості.

• Обережно управляйте кредитним плечем: Новим трейдерам слід дотримуватися співвідношення кредитного плеча 1:2-1:5, щоб обмежити ризик.

• Використовуйте стоп-лоси: Завжди впроваджуйте стоп-лос-ордера для захисту від несприятливих цінових рухів, і розгляньте можливість використання трейлінг-стопів для фіксації прибутків під час сприятливих трендів.

Перспективи золота залишаються позитивними на 2025-2026 роки, підтримувані очікуваними зниженнями ставок ФРС та триваючою геополітичною нестабільністю. Двостороння маржинальна торгівля пропонує переваги в цьому середовищі, дозволяючи інвесторам отримувати прибуток як від зростання, так і від зниження цін.