Аналіз поточних негативних та потенційних позитивних факторів на ринку

1. Негативні фактори на ринку
Макрорівень:
1️⃣ Загострення протистояння між США і Китаєм — підвищення геополітичних ризиків, зростання глобальної обережності інвесторів, значне зниження ризикового апетиту.
2️⃣ Японська політика змінюється — після приходу нового прем'єр-міністра, можливе прискорення процесу підвищення процентних ставок в Японії, що може призвести до скорочення угод з кери-трейду (Carry Trade) і, в свою чергу, викликати глобальне зменшення ліквідності.
3️⃣ Інфляція та невизначеність політики Федеральної резервної системи — Дані про інфляцію в США постійно коливаються, і очікування ринку щодо майбутньої політики Федеральної резервної системи стають дедалі більш розбіжними, що призводить до невизначеності.
Галузевий рівень:
1️⃣ Вразливість галузі виявлена - обвал 11 жовтня може бути лише початком ланцюгової реакції, постачальники ліквідності, фонди, проєктні команди або біржі можуть стикнутися з потенційними збитками або ризиками банкрутства, подібні до наслідків подій FTX у 2022 році можуть знову повторитися.
2️⃣ Посилення регулювання викликає коливання —— Після різких коливань короткострокова політика може посилитися, що призведе до невизначеності з боку регуляторів, відновлення довіри до ринку потребує часу.

Два. Потенційні позитивні фактори на ринку
1️⃣ Основи не зазнали суттєвого погіршення
Цей спад не є проблемою фундаментальних показників, а є наслідком ланцюгової ліквідації, викликаною раптовими подіями. Логіка середньострокового та довгострокового розширення грошової маси, фіскального стимулювання та зниження регуляцій все ще залишається дійсною.
З очищенням кредитного плеча, ринкова структура стала навіть здоровішою. Як тільки зовнішня ліквідність буде знову відновлена, ринок має надію на сильніше відскок.
Рекомендується зосередитися на об'єктах, які можуть залучити зовнішні інвестиції, таких як BTC, ETH та великі проекти з концепцією DAT на американському фондовому ринку, або команди з потужними можливостями управління капіталом.
2️⃣ Вікно для позитивних політичних рішень наближається
Хоча уряд США тимчасово закрився, кілька регуляторних та законодавчих напрямків перебувають у критичному стані.
Наприклад, очікування схвалення ETF SOL, просування законопроекту Clarity тощо можуть стати новими позитивними сигналами для ринку після відновлення роботи уряду.

Три, рекомендації щодо операцій
У короткостроковій перспективі напрямок ринку залишається невизначеним, інвесторам слід контролювати ризики левериджу та контрактів, зберігати спостережливість і обережність.
Очікуйте підтвердження позитивних сигналів з політики та фінансів, перш ніж знову шукати можливості середньострокового інвестування.

📘Відмова від відповідальності
Цей матеріал призначений лише для аналізу ринку та навчальних цілей, не є інвестиційною порадою. Ринок цифрових активів має великі коливання, тому читачам слід ретельно оцінювати ризики та приймати раціональні рішення перед інвестуванням.