Web3 перспектива на стратегії торгівлі нафтою: наслідки для OPEC+ та Крипто ринку

Очікується, що ОПЕК+ збережуть нинішні рівні видобутку нафти на своєму майбутньому засіданні цього вікенду, призупинивши після періоду прискореного зростання постачання. Це рішення може мати значні наслідки як для традиційних енергетичних ринків, так і для екосистеми Web3.

Делегати з Організації країн-експортерів нафти та її союзників подали змішані сигнали щодо коригувань виробництва. Група вже відновила 2,2 мільйона барелів на добу, на рік раніше запланованого терміну. Хоча попит залишається стабільним, Міжнародне енергетичне агентство прогнозує значний надлишок до кінця року.

Ціни на нафту знизилися приблизно на 9% цього року, оскільки збільшення виробництва ОПЕК+ збігається зі сповільненням споживання пального в Китаї та збільшенням видобутку в Сполучених Штатах, Бразилії та Канаді. Брендова нафта торгувалася близько $68 за барель у понеділок, чинячи тиск на глобальних виробників. Цей рух цін впливає не лише на традиційні ринки, але й може мати наслідки для енергетично інтенсивних криптовалют з доказом роботи (PoW).

Альдо Спаньер, голова енергетичної стратегії в великій фінансовій установі, заявив: "Я очікую, що OPEC+ не буде вживати заходів протягом поточного сезону технічного обслуговування нафтопереробних заводів, щоб оцінити, чи справді відбудеться широко очікуване зниження цін на сиру нафту." Цей обережний підхід може вплинути на операційні витрати криптомайнинг-операцій, особливо тих, що покладаються на викопне паливо для енергії.

Недавнє збільшення виробництва було спрямоване на відновлення частки ринку, втраченої внаслідок багаторічних скорочень. Додаткові 1,66 мільйона барелів на день можуть залишатися поза експлуатацією до кінця наступного року. Це стратегічне рішення ОПЕК+ може непрямо вплинути на прибутковість певних блокчейн-мереж, оскільки витрати на енергію відіграють вирішальну роль у підтримці безпеки мережі для криптовалют на основі PoW.

Опитування Bloomberg показало, що більшість трейдерів та аналітиків не очікують на негайне відновлення збільшення виробництва. Сімнадцять респондентів передбачили, що ОПЕК+ зберігатиме поточні рівні видобутку в жовтні, в той час як шестеро очікували помірного збільшення. Результат цього рішення може мати наслідки для крипторинку, потенційно впливаючи на коригування складності видобутку та хешрейти мережі для основних криптовалют на основі PoW.

Рішення OPEC+: Потенційний вплив на економіку криптомайнингу

На минулому місяці на засіданні вісім ключових членів затвердили збільшення на 547 000 барелів на день у вересні, завершивши повернення 2,2 мільйона барелів на день, які були зупинені у 2023 році. Офіційні особи також вказали, що наступний крок може включати або скорочення, або ще одне збільшення виробництва.

На веб-сайті ОПЕК зазначено: "Відмова від додаткових добровільних коригувань виробництва може бути призупинена або скасована в залежності від змінних умов ринку." Ця гнучкість у стратегії виробництва нафти може створити динамічне середовище для крипто-майнерів, які повинні постійно адаптуватися до змінних витрат на енергію, щоб підтримувати прибутковість.

Деякі аналітики, включаючи Мартейна Ратса з відомої фінансової компанії, припускають, що ОПЕК+ може знадобитися зменшити видобуток наступного року, щоб запобігти надлишку пропозиції. Такий крок може потенційно призвести до зростання цін на енергію, що вплине на операційні витрати дата-центрів та майнінгових підприємств, які підтримують різні блокчейн-мережі.

Ціни на нафту зросли більше ніж на 1% у понеділок через занепокоєння щодо авіаударів Росії та України та слабшого долара. На 1335 GMT, Brent торгувався по $68.28 за барель, піднявшись на $0.80 (1.2%). У США, West Texas Intermediate зріс на $0.80 (1.3%) до $64.81. Торговельна активність була знижена через державне свято в США.

Як Брент, так і WTI зафіксували своє перше місячне зниження за чотири місяці в серпні, втративши 6% або більше внаслідок збільшення постачання ОПЕК+. Ці коливання цін на нафту можуть мати непрямі наслідки для криптоекосистеми, зокрема для проектів, які зосереджені на токенізації енергетичних активів або розвитку блокчейн-рішень для енергетичного сектору.

Оле Хансен, керівник стратегії товарів у європейському банку, прокоментував: "Сира нафта впала в серпні і почала вересень без чіткої спрямованості в межах встановлених діапазонів, оскільки побоювання щодо надлишку постачання в четвертому кварталі компенсуються геополітичними напруженнями." Він зазначив, що увага була зосереджена на Пекіні, де лідери Китаю, Росії та Індії беруть участь у регіональному саміті, додавши, що зустріч ОПЕК+ 7 вересня також була в центрі уваги.

Російські нафтопотоки та геополітичні напруження: Міркування щодо крипторинку

Ринки залишаються обережними щодо російських постачань нафти. Щотижневі відвантаження з її портів зменшилися до найнижчого рівня за чотири тижні - 2,72 мільйона барелів на добу, згідно з даними відстеження танкерів, на які посилається один з основних фінансових інститутів. Це скорочення постачання нафти може потенційно вплинути на глобальні ціни на енергію, непрямо впливаючи на економіку енергоємних блокчейн-операцій.

У неділю президент України Володимир Зеленський пообіцяв відповісти ще більшими ударами вглиб Росії після того, як російські дрони націлилися на енергетичні об'єкти на півночі та півдні України. Обидві сторони посилили авіаудари, вражаючи енергетичні об'єкти та порушуючи експорт Росії. Ці геополітичні напруження та їхній вплив на енергетичну інфраструктуру підкреслюють потенційні вразливості централізованих систем, посилюючи ціннісну пропозицію децентралізованих блокчейн-мереж.

Аналітики глобальної банківської групи прогнозують, що запаси нафти повинні зрости в останньому кварталі 2025 року та першому кварталі 2026 року, з надлишком у 1,6 мільйона барелів на день у четвертому кварталі. Цей прогнозований надлишок може призвести до зниження цін на енергію, що потенційно вигідно для крипто-майнінгових операцій та дата-центрів, які підтримують блокчейн-мережі.

Очікуваний звіт про ринок праці в США надасть інформацію про стан економіки та перевірить довіру інвесторів до можливих знижок процентних ставок. Перед випуском даних долар торгувався поблизу п'ятитижневого мінімуму в понеділок, що робить нафту дешевшою для покупців, які використовують інші валюти. Ця валютна динаміка також може вплинути на глобальну конкурентоспроможність криптомайнингових операцій, оскільки витрати на енергію та ціни на обладнання часто коливаються залежно від валютних курсів.

Оскільки ринок нафти орієнтується на ці складні фактори, учасники екосистеми Web3 повинні залишатися пильними до потенційних наслідків для блокчейн-мереж, що залежать від енергії, та децентралізованих додатків. Взаємодія між традиційними енергетичними ринками та еволюціонуючим крипто-ландшафтом продовжує представляти як виклики, так і можливості для інноваційних проєктів на перетині енергетики та блокчейн-технологій.