EUR/USD Відступає нижче 1.1700 перед виходом US ISM Manufacturing PMI

EUR/USD знизився до приблизно 1.1695 під час азіатської сесії у вівторок, перервавши триденну серію виграшів.

Постійні геополітичні напруження між Росією та Україною та виникаюча політична невизначеність у Франції впливають на євро.

Довгострокова позиція Федеральної резервної системи може забезпечити підтримку та обмежити подальше падіння.

Пара EUR/USD втратила обертів, торгуючись на рівні 1.1695 під час азіатської сесії в вівторок, оскільки американський долар отримав нову силу. Цей рух зупиняє попереднє триденне зростання пари напередодні ключових економічних даних, запланованих на пізніше в той же день, включаючи попередній гармонізований індекс споживчих цін єврозони (HICP) та уважно спостережуваний індекс менеджерів із закупівель у виробництві ISM США (PMI) за серпень.

Слабкість євро в основному викликана постійними геополітичними занепокоєннями, пов'язаними з конфліктом між Росією та Україною. Останні удари російських дронів, спрямовані на енергетичну інфраструктуру на півночі та півдні України, залишили приблизно 60 000 споживачів без електрики, згідно з повідомленнями Guardian. У відповідь президент України Володимир Зеленський пообіцяв контратаку глибше на територію Росії. Цей тривалий конфлікт продовжує підвищувати витрати на енергію та посилювати геополітичну невизначеність у єврозоні, створюючи постійний тиск на євро.

Додаючи до викликів євро, французький прем'єр-міністр Франсуа Байру має пройти голосування за довіру, заплановане на 8 вересня, що відновлює побоювання щодо потенційної економічної рецесії. Недавні опитування громадської думки, опубліковані Reuters, вказують на зростаюче невдоволення громадськості поточною політичною ситуацією, при цьому більшість французьких громадян тепер виступають за нові національні вибори. Ця політична нестабільність вводить ще один рівень невизначеності, що може вплинути на євро в наступних сесіях.

З технічної точки зору, EUR/USD наразі стикається з негайним опором на рівні 1.1720, з більш сильним опором на 1.1750. Знизу підтримка може бути знайдена на рівні 1.1680, за якою слідує психологічно важливий рівень 1.1650.

У Сполучених Штатах нещодавні м'які коментарі від чиновників Федеральної резервної системи визнали уповільнення економічної активності, що потенційно сигналізує про зміни в політиці. Настрої на ринку, як це відображено в інструменті CME FedWatch, наразі показують приблизно 89% ймовірності зниження ставки на 25 базисних пунктів (bps) у вересні. Ця м'яка позиція Фед може допомогти обмежити потенціал падіння EUR/USD, незважаючи на поточні виклики Євро.

Трейдери повинні уважно стежити за сьогоднішніми випусками економічних даних, оскільки вони можуть внести значну волатильність. Зокрема, PMI в сфері виробництва ISM надасть важливі відомості про стан сектора виробництва США і може вплинути на короткострокове позиціонування долара.

Питання та відповіді про євро

Що таке євро?

Євро є валютою для 19 країн Європейського Союзу, які належать до зони євро. Це друга за обсягом торгівлі валюта у світі після американського долара. У 2022 році вона становила 31% усіх валютних операцій, з середньодобовим обігом понад 2,2 трильйона доларів на день. EUR/USD є найбільш активно торгованою валютною парою у світі, яка становить приблизно 30% від усіх транзакцій, за нею йдуть EUR/JPY (4%), EUR/GBP (3%) та EUR/AUD (2%).

Що таке ЄЦБ і як він впливає на євро?

Європейський центральний банк (ECB) у Франкфурті, Німеччина, є резервним банком зони євро. ЄЦБ встановлює процентні ставки та керує грошово-кредитною політикою. Основним мандатом ЄЦБ є підтримка цінової стабільності, що означає або контроль за інфляцією, або стимулювання зростання. Його основним інструментом є підвищення або зниження процентних ставок. Відносно високі процентні ставки – або очікування їх підвищення – зазвичай приносять вигоду євро і навпаки. Рада керуючих ЄЦБ приймає рішення щодо монетарної політики на засіданнях, що проводяться вісім разів на рік. Рішення приймаються керівниками національних банків зони євро та шістьма постійними членами, включаючи президента ЄЦБ Крістін Лагард.

Як дані про інфляцію впливають на вартість євро?

Дані про інфляцію в єврозоні, вимірювані за Гармонізованим індексом споживчих цін (HICP), є важливими економетричними показниками для євро. Якщо інфляція зросте більше, ніж очікувалося, особливо якщо перевищить цільову позначку 2% ЄЦБ, це зобов'язує ЄЦБ підвищити процентні ставки, щоб повернути її під контроль. Відносно високі процентні ставки в порівнянні з аналогами зазвичай вигідні для євро, оскільки це робить регіон більш привабливим для глобальних інвесторів, які хочуть розмістити свої кошти.

Як економічні дані впливають на вартість євро?

Випуски даних вимірюють стан економіки та можуть вплинути на євро. Індикатори, такі як ВВП, PMI в промисловості та послугах, зайнятість та опитування споживчого настрою можуть впливати на напрямок єдиної валюти. Сильна економіка корисна для євро. Це не тільки приваблює більше іноземних інвестицій, але й може спонукати ЄЦБ підвищити відсоткові ставки, що безпосередньо зміцнить євро. В іншому випадку, якщо економічні дані будуть слабкими, євро, ймовірно, впаде. Економічні дані для чотирьох найбільших економік єврозони ( Німеччини, Франції, Італії та Іспанії ) є особливо важливими, оскільки вони складають 75% економіки єврозони.

Як впливає торговий баланс на євро?

Ще одне значне випуск даних для євро - це Торговий баланс. Цей показник вимірює різницю між тим, скільки країна заробляє на своїх експорті та скільки витрачає на імпорт протягом певного періоду. Якщо країна виробляє дуже затребувані експортні товари, то її валюта буде набирати в ціні виключно через додатковий попит, створений закордонними покупцями, які прагнуть придбати ці товари. Тому позитивний чистий торговий баланс зміцнює валюту, і навпаки, негативний баланс.