Мої дві акції мрії, в які я зараз інвестую всі свої гроші

Я спостерігав за цим ринковим ралі з рівною часткою захоплення та скептицизму. Звісно, S&P 500 зріс на 10% цього року до початку вересня, коливаючись навколо історичних максимумів. Але, чесно кажучи? Мене не цікавить, що станеться наступного тижня чи наступного місяця. Я дивлюсь на наступне десятиліття, де заробляються справжні гроші.

Дозвольте розповісти вам про дві акції, які я особисто купую, і вважаю, що вони розчавлять ширший ринок протягом наступних років. Я провів своє домашнє завдання, і це не ваші типові переоцінені технологічні улюбленці.

Garmin: Тихий монстр, про який ніхто не говорить

Garmin тільки що розбив всі рекорди минулого кварталу з 20% зростання продажів. Неймовірно не лише їхній успіх у смарт-годинниках - кожен підрозділ зростає двозначними числами. Їхні годинники для активного відпочинку та авіаційні продукти просто вражають.

Що мене захоплює, так це те, як ефективно вони перетворюють цей ріст на прибуток. Операційний дохід зріс майже на 30% до $800 мільйонів у першій половині 2025 року, а маржа прибутку розширилася до 24%. Керівництво щойно підвищило свої прогнози і планує перевищити $7 мільярд у продажах цього року.

Ось у чому справа - ви можете придбати Garmin всього за 29 разів прибутку прямо зараз, знизившись з 32 у січні. Порівняйте це з P/E-коефіцієнтом Apple 36 з лише трохи кращою рентабельністю. Ринок спить на цю компанію, і я з задоволенням накопичую акції, поки вона все ще залишається непоміченою.

Microsoft: Гігант, який все ще рухається як стартап

Я знаю, про що ви думаєте - Microsoft з оцінкою в $3.7 трильйона вже занадто велика, щоб забезпечити значні прибутки. Помилкове судження. Їхній дохід зріс на 15% минулого року, а прибуток на акцію зріс на 16%.

Справжня історія - це Azure, який тепер є $75 мільярдним річним бізнесом, що зростає на 34%. Microsoft ідеально розташована на перетині хмарних обчислень та корпоративного штучного інтелекту - двох тенденцій, які тільки починають розвиватися.

Найбільше мене вражає їхня генерація готівки. Вони заробили $136 мільярд минулого року, при цьому активно інвестуючи в дата-центри та повертаючи $42 мільярд акціонерам. За 40-кратним прибутком це не дешево, але ви платите за досконалість.

Слухай, я знаю, що в ціну закладено хайп навколо штучного інтелекту. Але на відміну від більшості компаній, які просто розкидаються модними словами про ШІ, Microsoft вже демонструє реальний фінансовий приріст завдяки попиту на корпоративний ШІ. У них є кілька важелів зростання, які можна активувати, незалежно від того, чи виправдає ШІ повністю цей хайп.

Я поступово нарощую позиції в обох цих компаніях, оскільки вважаю, що вони представляють ідеальний баланс між потенціалом зростання та операційною досконалістю. Ринок може коливатися в короткостроковій перспективі через усі ці економічні невизначеності, але компанії, які виконують на такому рівні, зазвичай щедро винагороджують терплячих інвесторів з часом.

Відмова: Тільки для інформаційних цілей. Попередні результати не є показником майбутніх результатів.

AI'll Tell є аналітиком акцій з позиціями в Garmin та Microsoft. Висловлені думки є особистими.