Основи та практичний посібник з торгівлі ф'ючерсами на криптовалюти

Один, що таке криптовалютна торгівля ф'ючерсами?

Торгівля ф'ючерсами (Futures) — це один з видів фінансових деривативів, також відомий як ф'ючерсний контракт, який торгується на біржі як "стандартизований контракт". У змісті контракту зазначена інформація про базовий актив, ціну, дату виконання тощо.

У цій статті детально пояснюється, як здійснити торгівлю ф'ючерсами на криптовалюту, починаючи з відкриття рахунку до реальних прикладів торгівлі.

Два, види продуктів для торгівлі ф'ючерсами

Торгівля ф'ючерсами на основі криптовалют, товарів, сировини, валютних курсів, акцій, облігацій, індексів або інших фінансових продуктів. Згідно з умовами контракту, учасники угоди зобов'язані здійснити торгівлю за обіцяною ціною в майбутньому в певний момент часу. Простими словами, обидві сторони угоди пропонують ціну на біржі, одна сторона купує, а інша продає, угода укладається. У контракті є дата розрахунку, і він буде примусово закритий на момент погашення.

На ринку криптовалют найбільш торгуються ф'ючерси на біткоїн (BTC) та ефір (ETH) як базовий актив.

Три, деталі криптоф'ючерсних контрактів

Що міститься в одному ф'ючерсному контракті?

Торгівля ф'ючерсами регулюється шляхом вказівки всіх деталей контракту. Ці дані можна перевірити на веб-сайтах ф'ючерсних брокерів. У контракті зазначено наступне:

• Код назви товару
• Обсяг торгівлі (умови контракту)
• Мінімальне коливання ціни (вартість кожного тіку)
• Час торгівлі (залежно від торгового активу)
• Дата виконання контракту (також відома як дата доставки)
• Метод розрахунку при закінченні терміну (передача активу або розрахунок готівкою)

Чотири, Пункти, які слід знати перед торгівлею криптоф'ючерсними контрактами (важливо!)

• Торгівля ф'ючерсами є контрактною угодою, яка заздалегідь визначає дату поставки та ціну угоди.
• Торгівля ф'ючерсами є маржинальною торгівлею і має високу левереджну характеристику.
• Торгівля ф'ючерсами можливе з купівлею і продажем в один день, і можна торгувати в обох напрямках: на підвищення і на зниження.
• Рух цін ф'ючерсів дозволяє інвесторам прогнозувати напрямок базового активу.
• Торгівля ф'ючерсами може бути використана для хеджування ризиків, пов'язаних з коливаннями цін на базовий актив, і запобігає збиткам від несприятливих цінових змін.
• Леверидж розширює прибуток і збитки від ф'ючерсних позицій, і якщо напрямок буде невірним, це може призвести до додаткових маржових вимог або ліквідації.
• Висока частота денних торгів і високі кредитні плечі є основними ризиками ф'ючерсної торгівлі.

У порівнянні з торгівлею криптовалютою, торгівля ф'ючерсами має нижчі комісії, дозволяє як довгі, так і короткі позиції, і не вимагає подання заявки на кваліфікацію для денного трейдингу, тому інвестори можуть віддавати перевагу гнучким правилам торгівлі ф'ючерсами. Однак, з набуттям досвіду, ви усвідомите небезпеки торгівлі ф'ючерсами.

Тому, повний і дієздатний торговий системи є ключем до прибутку в торгівлі ф'ючерсами на криптовалюти, і необхідно суворо дотримуватися торгової системи. Правила та ефективна торгова система є основою прибутку від ф'ючерсів.

П'ять, Як торгувати криптоф'ючерсами: зрозуміти за 9 кроків

Як почати торгівлю ф'ючерсами для новачків? Найпростіший спосіб - спочатку вивчити ринок ф'ючерсів та правила, відкрити торговий рахунок і розробити повну стратегію торгівлі. Під час цього потрібно навчитися, як читати графіки, знаходити торгові сигнали та використовувати інструменти управління ризиками.

1. Розуміння основ криптоф'ючерсного ринку

У ф'ючерсних контрактах є «дата виконання», і ви можете торгувати, якщо сплатите маржу, є особливість кредитного плеча, і можливі як довгі, так і короткі позиції. У криптоф'ючерсах зазвичай є два види контрактів: контракти на основі U (виписані в фіатних валютах, таких як USDT) та контракти на основі монет (виписані в BTC тощо).

2. Визначте стиль торгівлі: довгостроковий або короткостроковий.

Оглядаючи свій минулий інвестиційний досвід, перевірте, до якого типу інвестицій ви більше звикли: до довгострокових чи короткострокових. Довгостроковим інвесторам, можливо, не підходять ф'ючерси як основний інвестиційний інструмент, і їх доцільно використовувати як "хедж-інструмент".

3. Виберіть ф'ючерсного брокера та відкрийте рахунок

Ринок ф'ючерсів видається біржею, наприклад, основними CEX, Чиказькою товарною біржею (CME), Нью-Йоркською товарною біржею (NYMEX), Нью-Йоркською товарною біржею (COMEX), Сінгапурською біржею та іншими. Звичайні інвестори відкривають ф'ючерсні рахунки в брокерських компаніях, а відділ ф'ючерсів брокерської компанії підключається до біржі та розрахункової компанії, надаючи інвесторам електронну торгову систему.

На ринку криптовалют більшість основних бірж пропонують торгівлю ф'ючерсами. Хороший ф'ючерсний брокер може торгувати різноманітними продуктами, надає точні та швидкі цінові пропозиції, а також має низькі комісії.

4. Практика торгівлі на демо-рахунку

Після реєстрації на платформі спочатку можна практикуватися на демонстраційному рахунку. Багато торгових платформ надають демонстраційні кошти під час відкриття рахунку, що дозволяє спочатку проводити симуляційні торги з демонстраційними коштами та перевіряти, чи може ваша торгова стратегія приносити прибуток на ринку.

Увага: Перед інвестуванням у ф'ючерси обов'язково налаштуйте стоп-лосс і ліміт, а також суворо дотримуйтеся їх виконання. Оскільки особливості кредитного плеча збільшують інвестиційний прибуток, особливо важливо дотримуватися дисципліни. Новачки можуть почати практику інвестування з міні-ф'ючерсів.

5. Визначити ф'ючерсний контракт для торгівлі

Після симуляції, якщо ви знайшли методи інвестування в прибуток або хеджування, перш ніж фактично виходити на ринок, розберіться в предметі торгівлі. Це такі речі, як відповідний базовий актив ф'ючерсного контракту, дата поставки, специфікації контракту тощо. Основні базові активи ф'ючерсів на криптовалюти включають такі:

Види ф'ючерсів на криптовалюту：

• Біткойн (BTC) Торгівля ф'ючерсами
• Торгівля ф'ючерсами на Ефірі (ETH)
• Інші альткойни для торгівлі ф'ючерсами: Ripple, Litecoin, Solana, Dogecoin тощо
• DeFi токенів Торгівля ф'ючерсами

6. Вносити через ф'ючерсний брокер

Перед початком торгівлі ф'ючерсами необхідно внести маржу (початкову маржу). Мінімальні вимоги до маржі відрізняються в залежності від кожного товарного контракту на ф'ючерси. Наприклад, якщо ви хочете торгувати ф'ючерсами на біткойн, перевірте вимоги до маржі на веб-сайті біржі. Уся інформація про ці ф'ючерсні контракти доступна в контракті торгової платформи.

Наводяться загальні вимоги до маржі для основних криптовалютних ф'ючерсних контрактів на основних CEX:

| Назва товару | Валюта розрахунку | Кредитне плече | Мінімальний розмір маржі | |------|---------|---------|------------| | BTC безмежні ф'ючерси | USDT | максимум 125 разів | 0.8% | | ETH無限 ф'ючерсів | USDT | Максимум 100x | 1.0% | | BTC чотирьохмісячні ф'ючерси | USDT | Максимум 125 разів | 0.8% | | ETH四半期 ф'ючерси | USDT | Максимум 50 разів | 2.0% |

Коли відкриття рахунку та внесення депозиту завершено, а об'єкт торгівлі обрано, найбільш важливим є спосіб торгівлі ф'ючерсами для отримання прибутку. Наступні кроки допоможуть у створенні повної та ефективної торгової системи.

7. Вивчіть, як читати графіки та вловлювати торгові сигнали

Знайти торгові сигнали є ключем до торгівлі. Трейдери ф'ючерсами віддають перевагу ліквідним активам і зазвичай торгують контрактами з наближенням терміну або безстроковими ф'ючерсами. Вони аналізують майбутні цінові тенденції через фундаментальний аналіз, новини про економічні тренди або технічний аналіз.

Якщо ви інвестуєте в криптоф'ючерси, дослідження основної інформації про проєкт і ринкові тенденції, а також використання технічного аналізу дозволить краще зрозуміти напрямок ринку.

8. Підтвердіть напрямок торгівлі: купуйте дешево та продавайте дорого або продавайте дорого та купуйте дешево.

Торгівля ф'ючерсами лонг-позиція

Стратегію, що передбачає купівлю активів з прогнозом їх зростання в ціні, називають «лонг».

Приклад:

1. Якщо інвестор прогнозує зростання ціни біткоїна, він може купити безстроковий ф'ючерсний контракт BTC/USDT. Коли ціна біткоїна зростає, вартість контракту також зростає, що дозволяє продати контракт і отримати прибуток.

2. Інвестор може купити ф'ючерси ETH/USDT, якщо очікує, що ціна ефіру значно зросте через поліпшення ринкового сентименту. Якщо ціна ефіру зросте, як очікувалося, його можна буде продати для отримання прибутку.

Торгівля ф'ючерсами шорт-позиція

Якщо вважається, що ціна базового активу знизиться, ви також можете зайняти коротку позицію у ф'ючерсах. Тобто спочатку продаєте, а коли ціна знижується, закриваєте позицію.

Приклад:

1. Якщо інвестор прогнозує зниження ціни на біткоїн, йому потрібно продати безкінечний ф'ючерсний контракт BTC/USDT. Якщо ціна біткоїна знизиться, як і очікувалося, вартість ф'ючерсної позиції зросте.

2. Інвестор може продати ф'ючерсний контракт ETH/USDT, якщо він очікує, що ціна Ethereum впаде через загальний спад на ринку. Якщо ціна Ethereum знизиться, як очікувалося, інвестор зможе отримати прибуток.

9. Встановити стоп-лосс і ліміт

Оскільки на ринку є ризик сильної волатильності, як при покупці, так і при продажу, дуже важливо ретельно спланувати стоп-лос і ліміт. Початківцям рекомендується встановлювати відносно короткі лінії стоп-лос і порівняно маленький розмір позицій. Після набуття досвіду можна поступово коригувати позиції та розміри ліміту і стоп-лосу, спираючись на власний досвід та ситуацію на ринку.

Шість, переваги та недоліки криптоф'ючерсної торгівлі та ризики

Переваги торгівлі ф'ючерсами:

◆ Торгівля з використанням кредитного плеча та підвищення ефективності використання коштів: Ф'ючерси забезпечують ефект кредитного плеча, дозволяючи контролювати більшу вартість контракту з відносно невеликими коштами, що дає можливість отримувати великі прибутки з невеликих інвестицій.

◆ Можливість торгівлі в обох напрямках: Торгівля ф'ючерсами може здійснюватися в будь-якому напрямку, що дає можливість отримувати прибуток як на спадному, так і на зростаючому ринку.

◆ Використання як хеджингового інструменту: Торгівля ф'ючерсами допомагає хеджувати ризик цінових коливань базового активу. Якщо у вас є позиція в споті, ви можете хеджувати ризик падіння цін за допомогою коротких продажів ф'ючерсів.

◆ Ліквідність та прозорість: Ф'ючерсний ринок зазвичай має високу ліквідність, легко здійснюється виявлення цін, торги проводяться на відкритому ринку, а ціни є публічними та прозорими.

◆ Ефективне розподілення капіталу: Торгівля ф'ючерсами проводиться на маржинальній основі, що дозволяє використовувати залишок коштів для інших інвестицій.

Торгівля ф'ючерсами: недоліки

◆ Ризик втрат через леверидж: Леверидж збільшує прибуток, але також збільшує і втрати. Якщо ціна рухається в протилежному напрямку від очікуваного, можуть виникнути втрати, що перевищують інвестовану суму.

◆ Вимога додаткового маржі: Якщо ринок рухається не на вашу користь, необхідно внести додаткову маржу, і в разі неможливості це зробити, позиція буде примусово ліквідована.

◆ Часові обмеження: Ф'ючерсні контракти мають термін дії, і з плином часу їхня вартість зменшується (за винятком безстрокових контрактів).

◆ Складний механізм: У торгівлі ф'ючерсами з криптовалютою є концепції, такі як ставка фінансування, маркова ціна, ліквідація тощо, які можуть бути важкими для розуміння новачками.

Сім, підсумок

Торгівля ф'ючерсами криптовалют є високоефективним методом інвестування, але вона також супроводжується високими ризиками. Особливо новачкам важливо починати з маленьких позицій, суворо дотримуватися управління ризиками та дотримуватись торгової системи. Криптовалютний ф'ючерсний ринок доступний для торгівлі 24 години на добу, має високу ліквідність і пропонує різноманітні можливості для торгівлі, але вимагає достатньої кількості знань і підготовки.