Що таке відхилення ( BIAS )? Повний посібник з налаштування параметрів та пошуку точок для торгівлі.

Відхилення ( BIAS ) основна концепція

Коефіцієнт відхилення ( Bias Ratio, BIAS ) – це технічний індикатор, що показує ступінь відхилення між ціною акцій та ковзною середньою. Відображається у відсотках і в основному використовується як індикатор для визначення перепроданості чи перекупленості на ринку.

Цей індикатор важливий тому, що відображає очікування учасників ринку щодо цінових тенденцій. Відхилення має такі характеристики:

• Коли ціна значно відхиляється від тренду, ймовірність корекції або відскоку зростає.
• Якщо рух цін не відходить від тренду, ймовірність продовження тренду висока.

Відхилення поділяється на позитивне відхилення та негативне відхилення. Якщо ціна знаходиться вище за ковзну середню, це називається позитивним відхиленням, а якщо нижче — негативним відхиленням.

Приклад, щоб зрозуміти коефіцієнт відхилення

Уявімо собі рік з врожаєм. Фермери збирають великий врожай, а ціна на рис на ринку перевищила історичний максимум. Багато людей вважають, що це найвища ціна року, і намагаються продати його, перш ніж закупівля врожаю буде зупинена.

Ця психологія також проявляється в поведінці інвесторів. Вони також вірять, що "екстремальні стани обов'язково відновляться". Коли ціни на акції різко зростають, інвестори схильні продавати раніше, передбачаючи майбутнє зниження. Навпаки, коли ціни різко падають, вони можуть почекати відскоку, щоб купити.

Метод розрахунку відхилення

Формула розрахунку коефіцієнта відхилення: N-дневний BIAS = ( закриваюча ціна дня - N-дневне середнє значення ) / N-дневне середнє значення

Щоб обчислити коефіцієнт відхилення, спочатку потрібно розрахувати середню ціну за рухомим середнім. Середня ціна за рухомим середнім — це середнє значення цін на цінні папери за певний період, тобто те, що зазвичай називають MA.

Смуга ковзного середнього є інструментом для спостереження за короткостроковими та існуючими тенденціями змін цін на цінні папери, тому вона має затримку. Таким чином, також має затримку коефіцієнт відхилення на основі середньої ціни.

Налаштування параметрів відхилення

1. Вибір періоду для ковзної середньої: Це перший крок у налаштуванні відхилення. Короткострокові ковзні середні зазвичай становлять 5, 6, 10, 12 днів, середньострокові ковзні середні - 20 днів, 60 днів, а довгострокові ковзні середні - 120 днів, 240 днів, що підходить для довгострокових інвесторів.

2. Параметр N: Загальні параметри відхилення включають 6 днів, 12 днів, 24 дні тощо, і інвестори можуть вибирати відхилення різних періодів відповідно до своїх потреб. Вибір коротшого періоду підвищує чутливість індикатора, в той час як вибір довшого періоду робить його більш плавним.

При визначенні параметрів слід врахувати такі елементи:

• Специфічні характеристики активів (для активних активів короткостроковий BIAS може бути більш доречним)
• Загальний ринковий настрій (бичачий або ведмежий)

Спосіб визначення торгових точок за допомогою відхилення

Щоб використовувати коефіцієнт відхилення, спочатку потрібно встановити параметри як для позитивних, так і для негативних значень. Ці межі залежать від активу та ринкової ситуації. Наприклад, у випадку 5-денного коефіцієнта відхилення, межі можуть бути встановлені на рівні 2% або 3%, але їх необхідно коригувати на основі історичних даних або особистого досвіду. У ринках з високою волатильністю коефіцієнт відхилення може часто перевищувати встановлені межі, тому важливо гнучко коригувати межі або поєднувати їх з іншими умовами для прийняття рішень.

• Якщо BIAS перевищує позитивний параметр, це вказує на стан перепроданості, що може призвести до тиску на зниження, тому варто розглянути можливість продажу.
• Коли BIAS нижче негативного параметра, це вказує на стан перепроданості, що може призвести до виникнення висхідного імпульсу, тому це час, коли слід розглянути можливість покупки.

Крім того, аналізуючи комбінацію відхилень кількох ковзних середніх, таких як 5-денна та 20-денна, можна більш комплексно спостерігати за короткостроковими та середньостроковими ринковими трендами.

Спостереження за дивергенцією (відхиленням) також є надзвичайно важливим. Якщо ціна оновлює новий максимум, але коефіцієнт відхилення не оновлює новий максимум, це може бути сигналом потенційного формування вершин. Навпаки, якщо ціна оновлює новий мінімум, але коефіцієнт відхилення не оновлює новий мінімум, це може бути сигналом потенційного формування дна.

На ринку криптоактивів, де торгівля триває 24 години на добу і спостерігається висока волатильність, необхідно гнучкіше встановлювати пороги відхилення в порівнянні з традиційними ринками. Як правило, зазвичай підходять більш високі пороги, ніж на традиційних ринках.

Граничні значення відхилення та зауваження

1. Відхилення від середнього спостерігається для того, щоб спостерігати різницю між ціною акцій та середнім значенням, тому ефективність відхилення обмежена для акцій, які повільно зростають або знижуються протягом тривалого часу, або для акцій з невеликими коливаннями ціни.

2. Оскільки відсоток відхилення має затримку, це може призвести до втрати можливостей. Рекомендується не використовувати його під час продажу акцій, але може бути корисним як орієнтир під час покупки.

3. Ефект відхилення різний для активів з різною капіталізацією. Активи з великою капіталізацією є більш стабільними і адаптуються до загальної ситуації на ринку, тому оцінка відхилення також стає відносно точною. З іншого боку, активи з маленькою капіталізацією мають невизначеність, і важко оцінити лише на основі відхилення.

На ринку криптоактивів, оскільки волатильність вища, ніж на фондовому ринку, необхідний більш обережний підхід до визначення коефіцієнта відхилення. Ефективні порогові значення коефіцієнта відхилення можуть відрізнятися для основних цифрових активів та менш відомих альткоїнів.

Практичні способи використання відхилення

1. Потрібно використовувати в комбінації з іншими індикаторами. Для визначення часу купівлі та продажу зазвичай потрібна комбінація з іншими індикаторами. Загальновживаними індикаторами є KD стохастичний, смуги Боллінджера (BOLL) тощо. Комбінація індикатора відхилення та стохастичного індикатора дозволяє виконувати операції на ринку відскоку більш своєчасно та точно, а комбінація індикатора відхилення та індикатора смуг Боллінджера підходить для покупки під час відскоку після надмірного падіння.

2. Важливість вибору параметрів. Вибір параметрів є надзвичайно важливим. Якщо період занадто короткий, це призведе до чутливості, а якщо занадто довгий – до нечутливості.

3. Гнучке використання коефіцієнта відхилення. Акції з добрим фінансовим результатом та низьким ризиком, як правило, швидко відновлюються під час падіння. Це пов'язано з тим, що люди бояться пропустити найкращий момент для покупки і тому швидко купують. З іншого боку, акції з поганими фінансовими результатами та нестабільністю можуть відновлюватися повільніше.

Коефіцієнт відхилення BIAS є простим і інтуїтивно зрозумілим аналітичним показником. Крім того, існує безліч інших показників аналізу акцій, які варті вивчення та дослідження.

Серед досвідчених трейдерів популярна стратегія, що поєднує аналіз відхилення та ринкових циклів для визначення ефективних точок входу та виходу. Крім того, аналіз відхилення на кількох часових рамках є важливим для отримання більш надійних сигналів.