Вплив корекції процентної ставки в США на Тайвань

Стан змін процентної ставки в США

Федеральна резервна система США почала шалене підвищення ставок з березня 2022 року. Від нуля до понад 5% – це справді потужно. Тепер вектор змінився. Станом на вересень 2025 року вони вже знизилися до 4.25%, і, здається, будуть продовжувати знижуватись.

Дані про інфляцію показують поліпшення ситуації, наразі вона знизилася до 2,90%. У порівнянні з новим 40-річним максимумом середини 2022 року, це справді полегшення. Мета Федеральної резервної системи в 2% здається вже не такою недосяжною.

Процентна ставка зміни впливають на фінансові ринки

Ринок валют

Процентна ставка та валюта завжди переплітаються. Індекс долара раніше зростав, а тепер починає знижуватися. Тайваньський долар може зміцнитися. Тиск з імпорту зменшився.

Ринок акцій

Підвищення процентних ставок приносить страждання фондовому ринку. Це не секрет. У 2022 році Nasdaq впав на тридцять відсотків, а S&P знизився на 17%. Технологічні акції особливо страждали. Але зараз? Зниження процентних ставок полегшує ринок, тайваньський ринок акцій також отримує вигоду.

Золотий ринок

Ціни на золото та Процентна ставка завжди рухаються в протилежних напрямках. Коли Процентна ставка знижується, ціни на золото зростають. Простий логічний зв'язок. В даний час зростання цін на золото не дивне.

Ринок облігацій

Зниження процентної ставки змусило облігаціонерів радіти. Ціни зросли. Банки нарешті можуть зітхнути з полегшенням, їм більше не потрібно боятися краху цін на облігації 2022 року.

Вплив корекції процентної ставки США на економіку Тайваню

Валютний обмінний курс

США знижують процентну ставку, новий тайванський долар виглядає більш стабільним. Імпортери можуть посміхатися. Але центральному банку потрібно бути обережним, щоб не допустити великого руху капіталу.

Інфляція

Долар слабкий, наші імпортні витрати низькі. Багато сільськогосподарських продуктів на Тайвані походять з США. Раніше, коли долар був сильним, ціни зростали, а тепер, здається, це не так вже й серйозно.

Капітальний рух

Гроші завжди прагнуть високих доходів. У США знижують процентну ставку, міжнародні капітали можуть направитися на Тайвань. У 2022 році тайванська фондова біржа втратила 41,6 мільярда доларів, що трохи лякає. Зараз ситуація покращилася, і здається, що іноземні інвестори знову почали проявляти інтерес до нас.

Вплив змін процентної ставки США на фондовий ринок Тайваню

Загальний вплив на ринок

Зниження процентної ставки зазвичай є хорошою справою. Вартість капіталу знижується, оцінка підприємств зростає. Новий тайванський долар стабільний, капітал не втече легко. Звучить непогано?

Вплив диференціації промисловості

Не всі галузі однакові. Коли підвищуються процентні ставки, банки сміються, а під час зниження ставок технологічні акції танцюють. У кожного свої хороші часи.

Інвестиційні можливості

Фінансові акції все ще варто розглядати. Тайваньський банк раніше показував непогані результати. Зниження процентної ставки дозволяє фінансовим установам заробляти на активній економіці. Розглянути фінансовий ETF також непогано, наприклад, Yuan Da MSCI Financial ETF, для розподілу ризиків.

Стратегії для інвесторів

Стратегія 1: коригування валютного розподілу

Долар більше не такий сильний. Можливо, варто зменшити долар і збільшити активи в новому тайванському доларі.

Стратегія два: стратегія інвестицій у акції

Процентна ставка знижується, акції зростання можуть стати більш привабливими. Низькі витрати на фінансування є благом для компаній у сфері технологічних інновацій. Залиште трохи фінансових акцій, щоб збалансувати ситуацію.

Стратегія три: Диверсифікація інвестицій

Акції, облігації, золото... тримайте дещо з них. Коли процентна ставка знижується, облігації та золото зазвичай показують непогані результати. Не кладіть усі яйця в один кошик.

Підсумок

Перехід США до зниження процентних ставок загалом є позитивним для Тайваню. Стабільність нової тайванської долара допоможе контролювати інфляцію, капітал може повернутися, а фондовий ринок має шанси отримати вигоду. Але світ складний, ризики всюди. Зберігайте диверсифікацію інвестицій, завжди коригуйте стратегію, щоб знайти можливості в змінах. Адже ринок завжди має деякі несподіванки.