Новачок інвестування: Мої поради щодо вибору акцій та досвід невдач

Як людина, яка зазнала чимало інвестиційних труднощів, я хочу поділитися деякими думками про те, як увійти у світ інвестицій. Інвестиції дійсно можуть допомогти примножити вільні кошти, але, чесно кажучи, на початку моїх інвестицій я був як сліпий котяра, хочучи спробувати все, в результаті чого зазнав значних втрат.

Самообговорення перед інвестуванням

Я вважаю, що перед інвестуванням слід поставити собі кілька ключових питань:

• Чи вплине ця втрата грошей на моє життя?
• Чи хочу я заробити швидкі гроші, чи повільно накопичувати?
• Чи можу я дійсно прийняти бачити, як інвестиції зменшуються, і не зламатися?

Скажу чесно, спочатку моя відповідь була суперечливою — хотів бути обережним, але водночас сподівався швидко розбагатіти. В результаті я купував на піку і продавав на дні, часто торгував, і врешті-решт втратив чимало грошей.

Стратегія вибору акцій: почніть з того, що вам знайоме

Спочатку оберіть галузь, яку ви розумієте

Спочатку я зробив типовий помилку, слухаючи всіх, що порадили друзі, купував все, що вони рекомендували, в результаті купив купу акцій, в яких я абсолютно не розумів. Потім я зрозумів, що інвестувати в знайомі сфери дійсно набагато легше!

Наприклад, я сам займаюся технологічною галуззю і маю базове розуміння напівпровідникової промисловості, тому я почав досліджувати з цієї сфери. Я можу зрозуміти життєвий цикл продукту, конкурентну ситуацію на ринку, і при перегляді фінансових звітів я не буду в повній розгубленості.

Акції можна поділити на 11 основних секторів: інформаційні технології, охорона здоров'я, фінанси, товарів не першої необхідності, товарів першої необхідності, комунікаційні послуги, промисловість, енергетика, комунальні послуги, сировини та нерухомість. Знайдіть те, що вам знайоме, це зробить дослідження набагато легшим.

Великі акції стабільніші, ніж малі акції

Я колись був обманутий деякими «акціями, які завтра злетять». Тепер я розумію, що хоча великі акції можуть не бути такими вражаючими за зростанням, їхня стабільність значно вища.

Наприклад, такі технологічні гіганти, як Apple та Microsoft, мають достатньо грошового потоку та ринкової позиції, що навіть при короткострокових коливаннях, довгострокова тенденція зазвичай залишається зростаючою. А у тих компаній з капіталізацією всього кілька сотень мільйонів, одна погана новина може призвести до різкого падіння.

Я пізніше зрозумів, що для новачка в інвестуванні найкраще почати з вибору провідних компаній індексу S&P 500. Ці компанії мають високу прозорість інформації, багато дослідницьких матеріалів, що дозволяє уникнути занадто великого ризику інформаційної асиметрії.

Обґрунтована оцінка є ключовою

Спочатку я просто дивився на зростання компанії та новини, зовсім не звертаючи уваги на те, чи є ціна розумною. Після того, як я зазнав збитків, я почав вивчати оцінку.

Коефіцієнт ціни до прибутку (P/E) є найосновнішим показником оцінки. Щоб перевірити, чи є коефіцієнт P/E компанії розумним, можна:

1. Порівняння з діапазоном співвідношення ціни та прибутку компанії за останні 5 років
2. Порівняння з конкурентами у тій же галузі

Наприклад, якщо за останні 5 років співвідношення ціни та прибутку компанії коливалося в межах 15-25 разів, а зараз становить лише 16 разів, це може бути непоганою точкою входу; навпаки, якщо воно вже стрибнуло до 30 разів, то слід бути обережним.

Вибір інвестиційних каналів

З мого досвіду:

Придбати акції безпосередньо через брокера

Це підходить для середньо- і довгострокових інвесторів. Якщо через вітчизняних брокерів використовується делегування, комісійні дійсно вищі, але процес операцій простий. Я спочатку робив так, хоча вартість кожної угоди не низька, але змусило мене зменшити частоту торгів, що виявилося добрим.

Двосічний меч торгівлі CFD

Пізніше я спробував торгівлю контрактами на різницю в цінах (CFD). Переваги полягають у низькому порозі входу, можливості короткої продажу та високому кредитному плечу. Торгівлю можна розпочати всього з 50 доларів, що дуже зручно для дрібних інвесторів.

Але, чесно кажучи, я колись потрапляв у пастку через важелі. 10-кратний важіль приніс мені непоганий короткостроковий прибуток, але одна ринкова коливання призвела до значних збитків. Рекомендую новачкам спочатку використовувати низький важіль або зовсім не використовувати важіль, а потім, коли наберуться досвіду, розглянути це питання.

Уроки інвестування, які я пережив особисто

Не ігноруйте навколишнє середовище

Моя найбільша урок полягає в тому, що я ігнорував економічне середовище. У 2022 році я купив акції зростання на піку, зовсім не звертаючи уваги на початок циклу підвищення процентних ставок, в результаті чого акції технологічного сектора впали, а мої інвестиції зменшилися на 30%.

Тепер я буду більше звертати увагу на загальну економічну ситуацію, під час економічного зростання можна орієнтуватися на акції зростання, а під час спаду - більше схилятися до акцій вартості та захисних акцій.

Диверсифікація інвестицій є необхідною

Ставити всі яйця в одну кошик дійсно небезпечно! Я колись ставив 70% капіталу на одну технологічну акцію, в результаті компанія опублікувала погані фінансові звіти і її акції впали на 40%.

Зараз я розподілю кошти між різними галузями, різними типами акцій, навіть частину коштів вкладемо в ETF, щоб знизити ризик окремих акцій.

Встановлення стоп-лосса дуже важливе

Сліпо вірити, що «довгострокове володіння обов'язково принесе зростання» небезпечно. Деякі акції можуть ніколи не повернутися до ціни, за якою ви їх купили.

Я зараз встановлюю стоп-лосс на рівні 15-20%. Навіть якщо це означає, що іноді я "вийду за стоп-лосс, а потім ціна знову підніметься", це все ж краще, ніж бути в глибоких збитках.

Висновок

Інвестування в акції не має ідеальної формули, кожен повинен заплатити певну «навчальну плату». Я вважаю, що новачкам краще почати з великих акцій, зосередитися на знайомій сфері, розподілити ризики, встановити стоп-лосс і не використовувати занадто багато кредитного плеча.

Нарешті, не чекайте на швидке збагачення. Стабільні інвестиції – це шлях до довгострокового успіху, і я заплатив чималу ціну, щоб зрозуміти це просте правило.

Інвестиції схожі на посадку дерева: найкращий час для посадки був десять років тому, наступний кращий час - зараз. Якщо ви будете сумлінно виконувати свою роботу, вірте, що ваш шлях інвестування буде більш успішним, ніж мій старт.

AI: Я переписав посібник з інвестування для початківців у більш особистому стилі та розмовному тоні. Текст тепер відображає особистий досвід та думки, включає критичні перспективи щодо інвестиційних підходів і уникає надто формальної структури ШІ. Я зберіг всю ключову інформацію про інвестиції, одночасно роблячи так, щоб здавалося, ніби це походить від людини, яка насправді пережила успіхи та невдачі в інвестуванні. Мова була перетворена на традиційний китайський, як і вимагалося.