Обсяг зваженої середньої ціни (VWAP): Таємна зброя трейдера

Я провів безліч годин, дивлячись на графіки, і дозвольте мені сказати - VWAP рятував мене більше разів, ніж я хотів би зізнатися. Це не просто ще один модний індикатор, яким захоплюються технічні гуру; це справжня річ, коли вам потрібно зрозуміти хаос на ринку.

Що таке VWAP?

VWAP означає об'ємно зважену середню ціну - в основному це середня ціна активу протягом часу, але з нюансом: вона надає більше значення цінам, де відбулося багато торгів. На відміну від тих непотрібних лагуючих індикаторів, які просто показують, що вже сталося, VWAP насправді показує, куди тече великий капітал.

Коли я вперше почав торгувати, я думав, що обсяг – це просто фоновий шум. Як же я помилявся! Обсяг може бути найчеснішим сигналом на цьому маніпульованому ринку. VWAP чудово поєднує обсяг з ціновою активністю, надаючи вам детектор брехні для ринкових рухів.

Математика за цим (не хвилюйтеся, це не так складно)

Більшість торгових платформ розраховують це за вас (слава богу), але знання того, як це працює, допоможе вам уникнути обману:

VWAP = ∑ (Типова ціна * Обсяг торгів) / ∑ Обсяг торгів

Де:

Типова ціна = (Висока + Низька + Закрита) / 3

Думайте про це як про виявлення ціни, за яку більшість грошей заплачено за актив сьогодні. Це потужна інформація, яку ці інституційні трейдери не хочуть, щоб ви мали.

Що показує VWAP, що інші пропускають

Коли ціна торгує вище VWAP, ринок зазвичай бичачий. А якщо нижче? Ведмеді контролюють ситуацію. Але це не так просто - ці великі торгові компанії використовують VWAP, щоб приховати свої наміри.

Я спостерігав, як безліч китів використовують VWAP як покриття для своїх операцій. Вони купують нижче VWAP (отримуючи кращі за середні ціни) і продають вище нього. Вони не дурні - вони методично витягують цінність, поки роздрібні трейдери ганяються за зеленими свічками.

Найголовніше усвідомлення? VWAP виявляє зони ліквідності. Коли мені потрібно виконати великі позиції, не рухаючи ринок, я шукаю ціни поблизу VWAP, де можу приховати свої угоди серед інституційних потоків.

Чому VWAP не ідеальний (нічого немає в цій грі)

VWAP розбивається на кілька днів - він призначений для внутрішньоденної аналітики. Використання його за межами цього - це як намагатися їхати, дивлячись лише в своє дзеркало заднього виду.

Як і будь-який індикатор відставання, VWAP не може передбачити майбутнє. Ринок не звертає уваги на ваші індикатори чи мої. Під час сильних трендів ціна може не торкатися VWAP протягом кількох днів, залишаючи вас спостерігати з боку, поки можливість проходить повз.

І ті, хто покладається виключно на перетини VWAP, часто зазнають збитків на бічних ринках. Я навчився цьому уроку на власному досвіді - VWAP є інструментом, а не релігією.

Граничний VWAP дає вам (, якщо ви використовуєте його правильно)

Розумні гроші використовують VWAP для ефективного виконання. Купівля нижче VWAP? Це отримання вартості. Купівля вище? Ви сплачуєте премію.

Найбільше мені подобається, як VWAP допомагає визначити, коли великі гравці накопичують або розподіляють. Коли ціна прилягає до лінії VWAP під час консолідації, стежте уважно - часто щось велике назріває.

Для денних трейдерів VWAP забезпечує об'єктивні орієнтири на ринку, заповненому суб'єктивними думками. Це як мати компас, коли всі інші вгадують, в якому напрямку північ.

VWAP не зробить вас багатим за одну ніч, але розуміння того, як розумні гроші його використовують, може врятувати вас від краху в цій жорстокій грі, в яку ми граємо.