Дослідження недавнього спаду на ринку Криптовалюти

Ландшафт цифрових активів зазнав значного зниження, оскільки ціна Біткойна на Gate на мить знизилася нижче $100,000, що спонукало індекс страху та жадібності у криптовалюті змінитися з екстремального рівня жадібності 88 до більш помірного 69. Ця стаття розглядає фактори, що стоять за недавнім падінням ринку криптовалют.

Монетарна політика Федеральної резервної системи

Основним каталізатором падіння ринку криптовалют можна вважати нещодавнє рішення Федеральної резервної системи щодо монетарної політики. Хоча центральний банк впровадив очікуване зниження процентної ставки на 0,25%, що довело загальну кількість знижень за рік до 1%, його подальші прогнози виявилися менш сприятливими, ніж сподівалися багато учасників ринку.

Прогноз Федеральної резервної системи щодо лише двох додаткових знижок ставки в 2025 році, разом з акцентом на контроль за інфляцією, здивував багатьох інвесторів. Представники центрального банку висловили занепокоєння щодо постійних інфляційних тисків, припустивши, що цільова інфляція в 2% може бути досягнута лише у 2026 або 2027 році.

Цей яструбинний тон відображався в різних фінансових ринках. Біржові індекси США, включаючи Dow Jones та Nasdaq 100, зазнали помітних знижень, що перевищують 2%. Одночасно, дохідність облігацій США зросла до багатомісячних максимумів, з 10-річною дохідністю, яка досягла 4.557%, а 30-річна дохідність піднялася до 4.7%. Індекс долара США також зміцнився, досягнувши двохрічного максимуму.

Динаміка ринку та технічні фактори

Зниження ринку криптовалют також можна віднести до комбінації фіксації прибутку, інвесторських настроїв та технічних патернів ринку.

Історично значні зростання Біткойна та інших цифрових активів часто викликають поведінку взяття прибутків серед інвесторів. Цей феномен узгоджується з концепцією повернення до середнього, де ціни активів, як правило, повертаються до своїх історичних середніх значень після періодів екстремальних коливань.

Наприклад, ціна Solana залишалася приблизно на 20% вище за її 200-денною ковзною середньою, що вказує на потенціал для зниження, щоб більш тісно відповідати цьому технічному індикатору.

Метод Вайкоффа, рамка технічного аналізу, надає додатковий контекст для розуміння ринкових циклів. Цей підхід визначає ключові фази в русі ціни активу, включаючи акумуляцію, підвищення, розподіл та зниження. Нещодавнє зростання цін на криптовалюти можна трактувати як частину фази підвищення, а нинішнє зниження потенційно сигналізує про початок фази розподілу або зниження.

Прогноз для ринків криптовалют

Майбутня траєкторія ринку криптовалют залишається під впливом різних факторів. З огляду на тенденцію альткоїнів слідувати за рухами цін Біткойна, будь-яке суттєве відновлення Біткойна може потенційно сприяти загальному зростанню ринку.

Попередній технічний аналіз виявив патерн «чашка з ручкою» на графіку ціни Біткойна, що вказує на можливість ралі до $122,000 у найближчій перспективі. Якщо цей сценарій здійсниться, це може викликати відновлений інтерес у всьому спектрі криптовалют, оскільки інвестори прагнуть скористатися зниженими цінами.

Однак обережність є виправданою в безпосередньому післясвяті ринкової корекції. Феномен, відомий як "мертва кішка, що відскакує" – тимчасове відновлення після суттєвого зниження перед тим, як знову перейти до зниження – залишається можливістю, про яку інвесторам слід пам'ятати.

Оскільки ринок криптовалют проходить через ці складні умови, учасникам ринку рекомендується проводити ґрунтовні дослідження, диверсифікувати свої портфелі та дотримуватися довгострокової перспективи у своїх інвестиційних стратегіях.