Стратегії торгівлі: довгі та короткі позиції пояснені

Що таке "Довгі" позиції (Long) та "Короткі" позиції (Short)?

Довгі та короткі позиції представляють собою дві основні стратегії, які трейдери використовують для отримання прибутку від рухів ринку. Розуміння цих концепцій є важливим для розробки ефективної торгової стратегії на будь-якому фінансовому ринку.

Довгі позиції (Long)

Довга позиція (long position) є стратегією, де трейдер або інвестор купує актив з очікуванням, що його ціна зросте в майбутньому. Це найтрадиційніший спосіб інвестування, заснований на принципі "купувати дешево, продавати дорого".

Механіка роботи

Відкриваючи довгу позицію, трейдер:

• Придбай актив за поточною ринковою ціною
• Утримує актив протягом визначеного періоду
• Продайте актив, коли його ціна зросла ( або знизилася )

Практичний приклад

Купуєш 1 Bitcoin за ціною $20,000, сподіваючись, що його вартість зросте. Коли ціна досягає $25,000, ти вирішуєш продати свій Bitcoin. Результатом є прибуток у $5,000 (без врахування комісій та торгових зборів).

Розрахунок прибутку: $25,000 - $20,000 = $5,000

Короткі Позиції (Short)

Коротка позиція (short position) є більш складною стратегією, де трейдер позичає актив, щоб негайно продати його на ринку з наміром викупити його пізніше за нижчою ціною.

Механіка роботи

Відкриваючи коротку позицію, трейдер:

• Позичте актив у брокера або торгової платформи
• Продайте актив за поточною ринковою ціною
• Викупіть актив, коли його ціна знизилася ( або зросла )
• Повертає актив позикодавцеві та залишає собі різницю

Приклад практичний

Ви позичаєте 10 акцій компанії по $100 за акцію і відразу ж продаєте їх, отримуючи $1,000. Коли ціна падає до $80 за акцію, ви викуповуєте 10 акцій за $800 і повертаєте їх кредитору. Ваш прибуток складає $200.

Розрахунок прибутку: $1,000 (початкова продаж) - $800 повторна покупка( = )прибуток $200 без урахування комісій та витрат на позики(

Аналіз ризиків

🔵 Ризик в довгих позиціях:

• Максимальний ризик обмежений початково інвестованою сумою
• У найгіршому сценарії, якщо ціна активу впаде до нуля, ви втратите 100% своєї інвестиції
• Основні торгові платформи пропонують інструменти, такі як Stop Loss, для управління цим ризиком

🔵 Ризик у коротких позиціях:

• Теоретичний ризик є необмеженим, оскільки ціна активу може зростати безкінечно.
• Якщо ціна суттєво зросте, втрати можуть перевищити вашу початкову інвестицію
• Багато професійних трейдерів використовують Stop Loss та правильний розрахунок розміру позиції для контролю цього ризику
• Позиції з кредитним плечем збільшують як потенціал прибутку, так і ризик ліквідації

Стратегії застосування відповідно до умов ринку

Довгі та короткі позиції можна стратегічно застосовувати в залежності від умов ринку:

• На бичачих ринках )bull market(: Довгі позиції, як правило, є більш вигідними, використовуючи загальну тенденцію зростання.
• На ведмежих ринках )bear market(: Короткі позиції можуть запропонувати можливості для отримання прибутку, поки ціни падають.
• На бокових ринках: Обидві стратегії можуть бути застосовані в певних діапазонах, купуючи на підтримці та продаючи на опорі )longs( або навпаки )shorts(.

Вибір між довгими або короткими стратегіями має базуватися на належному технічному аналізі та суворому управлінні ризиками, адаптуючись до поточних умов ринку та вашого інвесторського профілю.