Експертиза активів Evergrande: міжнародні правові виклики щодо трансферту активів Хю Цзяньїна

План перенесення активів Сюй Цзяхіна зазнав суттєвого збитку. Він вважав, що через технічний шлюб з Дін Юймей зможе перенести величезні активи за кордон, уникнувши законних санкцій. Однак механізм відстеження активів Міжнародного суду швидко зруйнував цей план.

Запуск та виконання плану передачі активів

У 2022 році Хсу Цзясінь і Дін Юмей розпочали так званий «технічний розлучення», що є поширеним методом приховування активів, метою якого є перенесення активів та уникнення можливих юридичних зобов'язань. Згідно з хронологією розвитку подій:

• 2022 рік: Сю Цзяхінь і Дін Юймей технічно розлучилися, почали план з перенесення активів
• Липень 2023 року: Дін Юймей через Гонконг прямує до Канади, успішно залишаючи Китай
• Серпень 2023 року: Дін Юймей отримала канадське громадянство, завершивши процес зміни статусу.

Ця серія заходів виглядає ідеальною: Дін Юймей, за повідомленнями, вивезла близько 500 мільярдів коштів, тоді як Ху Цзяїн і його молодший син залишилися в країні. Розрахунок Ху Цзяїна полягає в тому, щоб спочатку перевести сімейні активи та частину членів сім'ї за кордон, створивши "зону безпеки".

Відповідь міжнародних кредиторів та судове розслідування

План Ху Цзяїна недооцінив рішучість міжнародних кредиторів та ефективність міжнаціональної судової системи. Як компанія, що котирується на Гонконгській фондовій біржі, процедура ліквідації Evergrande повинна проходити в Гонконгу, що викликало ряд судових дій:

1. Гонконгський суд призначив професійну ліквідаційну команду для управління Evergrande
2. Розпорядник подав позов проти Ху Цзяньїна та керівників від імені Evergrande.
3. Вимагати повернення високих зарплат і бонусів з 2017 року, загалом близько 60 мільярдів доларів
4. Гонконгський суд видав наказ про розшук активів Дін Юймей.
5. Лондонський суд видав подальший глобальний наказ про розшук активів, заморозивши всі активи на ім'я Дін Юймей.

Цей глобальний наказ про розслідування активів є потужним юридичним інструментом для повернення транснаціональних активів, особливо має високу здатність до виконання між країнами Співдружності. Суд дозволив Дін Юмей витягувати лише 20 тисяч фунтів стерлінгів на місяць для витрат на життя, фактично роблячи так, що вона "володіє горами золота, але не може їх використовувати".

Взаємозв'язок між міжнародними правовими системами та співпраця в сфері правозастосування

План передачі активів Ху Цзядзіна ігнорує один ключовий фактор: взаємозв'язок міжнародної юрисдикції. Ця помилка проявляється на трьох рівнях:

Законодавча взаємодія Співдружності націй: Гонконг колись був під юрисдикцією Великої Британії, що робить його правову систему високо сумісною з британською. Канада, як країна Співдружності націй, також дотримується подібних правових традицій, і суди трьох територій можуть тісно співпрацювати у справах стосовно розслідування активів.

Міжнародний механізм відстеження активів: У сучасній глобальній фінансовій системі між основними фінансовими центрами було створено ефективний механізм судової допомоги, який робить активи неможливими для справжнього "зникнення" під час міжнародних трансакцій.

Глобальні дії кредиторів: Міжнародні кредитори Evergrande сформували потужну групу кредиторів, яка одночасно проводить судові позови та заходи з арешту активів у кількох юрисдикціях.

Ці фактори разом складають невідворотну «юридичну мережу», що ускладнює реальне використання або здійснення активів, які носить Дін Юймей.

Уроки з переміщення активів та правового розслідування

Приклад Сюй Цзясіня демонструє, що в умовах глобального посилення фінансового регулювання стратегії передачі активів через розлучення вже важко працюють. За даними бази знань, у січні 2023 року суд Гонконгу видав наказ про ліквідацію компанії "Евергранд", що безпосередньо зруйнувало плани Сюй Цзясіня збереження багатства через передачу сімейних активів.

Досвід Дін Юймей також відображає силу міжнародних розшукових наказів. Навіть ставши громадянкою Канади, вона все ще не може позбутися обмежень правової системи Співдружності. Її помпезні активи, такі як розкішні будинки, автомобілі та яхти, стали прямими доказами звинувачень у відмиванні активів.

Особистий досвід Сюй Цзяїна показує, що спроби підприємця уникнути відповідальності шляхом передачі активів під час боргової кризи часто призводять до більш суворих юридичних наслідків, включаючи втрату особистої репутації та більш серйозні юридичні санкції. Згідно з даними з бази знань, у березні 2025 року Китайська комісія з цінних паперів і бірж заборонила Сюй Цзяїну брати участь у ринку цінних паперів на все життя та наклала штраф у розмірі 47 мільйонів юанів.

У нинішньому міжнародному фінансовому регуляторному середовищі особи, які здійснюють передачу активів, стикаються з подвійною дилемою: "неможливо повністю передбачити заздалегідь, важко ефективно заперечити після факту", що є реалією, з якою спільно стикаються Сі Цзяїн та Дін Юмей.