Обзор крипторынка за апрель: Биткойн сталкивается с коррекцией, макроэкономические факторы оказывают большое влияние
В апреле крипторынок продемонстрировал значительную волатильность, Биткойн после достижения рекордного уровня в марте испытал резкие колебания цен. В начале месяца цена Биткойна резко упала более чем на 5%, опустившись ниже 66,000 долларов. На протяжении всего месяца цена пережила множество колебаний, что в основном было вызвано макроэкономическими факторами и изменениями рыночных настроений. Эти тенденции соответствуют изменениям в ожиданиях по процентным ставкам в США, подчеркивая чувствительность Биткойна к глобальным экономическим трендам.
Рынок деривативов предсказал это падение, так как снижение ставки финансирования бессрочных фьючерсов на Биткойн предвещает предстоящее исправление. Для многих наблюдателей изменение настроения на рынке делает эту коррекцию почти неизбежной, и произошло значительное событие ликвидации вне торгового времени ETF в США.
Другим фактором, влияющим на изменение настроений по BTC, могут быть изменения ожиданий по процентным ставкам в США, недавнее падение может быть связано с этим. Это напоминает людям, что хотя многие считают BTC "средством хранения стоимости", он все еще чувствителен к макроэкономическим изменениям.
На протяжении всего месяца цена BTC колебалась между 73,000 и 60,000 долларов. Эта стабильность может быть вызвана несколькими факторами. Одним из значительных влияний стало неожиданное падение индекса доллара DXY. Слабый доллар делает цену BTC более привлекательной, что поддерживает цену BTC.
Отношение инвесторов к событию халвинга BTC может привести к ожиданиям резкого роста цен. Это еще один фактор, который может повлиять на рыночные настроения. Однако это ожидание не оправдалось, и цена BTC не пострадала.
Кроме того, хотя темпы замедлились, приток ETF продолжает поддерживать рынок.
С завершением апреля, в настоящее время BTC находится на нижнем конце ценового диапазона, демонстрируя значительную рыночную слабость и, возможно, приводя к более интересным событиям.
Инновации и изменения в криптоинвестиционных продуктах
В апреле важным достижением стало продолжение исследований токенизации активов, особенно с учетом запуска институционального цифрового ликвидного фонда одной из инвестиционных компаний. Этот фонд открыт только для сертифицированных инвесторов, которые могут удовлетворить значительный минимальный объем инвестиций, и представляет токены на базе Ethereum. Он в основном инвестирует в безопасные, доходные активы, такие как государственные облигации США и репо-соглашения, а дивиденды выплачиваются в токенах. Эта инновационная модель не только предлагает новый вариант для инвестиций, но и демонстрирует, как блокчейн может повысить ликвидность и доступность традиционных финансовых активов.
Этот фонд управляет активами более чем на 375 миллионов долларов, принадлежащими лишь 10 владельцам, что подчеркивает значительный прогресс в интеграции активов реального мира с технологиями блокчейн.
Кроме того, благодаря сотрудничеству с несколькими учреждениями, этот токен был дополнительно усилен. Это сотрудничество связывает токен с пулом смарт-контрактов USDC, что делает возможным прямой выкуп и постоянную ликвидность. Таким образом, инвесторы могут в любое время конвертировать свои токены в USDC, что поддерживает мгновенные глобальные сделки. Эта функция особенно выгодна для криптокомпаний, управляющих крупными финансами, поскольку она обеспечивает бесшовный доступ к средствам для бизнеса, поскольку стейблкоины становятся все более заметными в международных сделках. Эта интеграция знаменует собой важный прогресс в управлении ликвидностью в финансовой сфере.
Регулирование и географическая экспансия
Апрель особенно важен для регулирования в мире шифрования, особенно после того, как Управление финансовых услуг Гонконга одобрило спотовые ETF на Биткойн и Эфириум. Это одобрение является изменением правил игры для азиатского рынка, особенно для гонконгского рынка, хотя стоит отметить, что из-за строгого регулирования доступ инвесторов из материкового Китая по-прежнему сильно ограничен. Это решение касается трех крупных инвестиционных групп и подчеркивает важность интеграции криптовалют в более широкую финансовую экосистему.
В Европе ситуация с криптовалютами также развивается. Один из крупных банков Германии объявил, что он готов предоставить услуги по криптоторговле и хранению токенов. Это действие, предпринятое традиционно консервативным финансовым институтом, подчеркивает, что мнение о криптовалюте как о законном, инвестиционном активе становится все более распространенным. Подход этого банка особенно примечателен, так как они сосредоточены на том, чтобы сделать криптосервисы частью своей бизнес-модели, а не просто гоняться за спекулятивной прибылью. Это отражает более глубокое и практическое применение технологии блокчейн в корпоративных финансах.
Развитие Эфириума и проблемы регулирования
Динамика Эфириума похожа на Биткойн, но в вопросах регулирования она привлекает более интенсивное внимание. SEC до сих пор не приняла решение по заявке на спотовый ETF Эфириума, требуя от общественности комментариев по предложенной поправке, что свидетельствует о осторожной позиции регуляторов и продолжающейся неопределенности в регуляторной среде.
Стоит упомянуть, что лаборатория Ethereum подала иск против SEC, оспаривая решение о "классификации ETH как ценной бумаги". Этот иск может прояснить позицию Ethereum в отношении регулирования, а также повлиять на другие криптовалюты. В случае победы это может повлиять на рыночную динамику и повысить доверие инвесторов.
Этот иск явно намекает на то, что эмитент действует в предположении, что одобрение в конечном итоге будет получено.
Событие халвинга Биткойна произошло в этом месяце, сократив вознаграждение майнеров за блоки вдвое. Это изменение имеет значительное долгосрочное влияние на экономику сети. Хотя мы не наблюдали прямого влияния на цену, со временем снижение вознаграждения может означать более высокие транзакционные сборы, так как майнеры больше полагаются на Gas для поддержания прибыльности. Этот переход важен для будущего Биткойна как торговой сети, особенно потому, что более высокие сборы могут снизить его привлекательность для мелких транзакций. С положительной стороны, развитие сетей Layer2 продолжается, что помогает сбалансировать компромисс между безопасностью (что более критично для крупных переводов) и затратами (что является более значительным фактором для мелких переводов).
В апреле золото по-прежнему остается в центре внимания. Несмотря на снижение объема запасов крупнейшего золотого ETF в США, цена на золото продолжает расти.
Это расслоение заслуживает внимания, особенно в Азии, где, несмотря на менее развитую рыночную инфраструктуру, зафиксированы чистые притоки в золото ETFs по сравнению с Северной Америкой и Европой.
Центральные банки также остаются активными покупателями золота, что продолжается уже десять лет. Недавние данные Всемирного совета по золоту показывают, что центральные банки покупают золото в основном из-за традиционной диверсификации рынка и хеджирования рисков, а не для выхода из доллара. Единственным мотивом, который увеличился в прошлом году, стало поведение золота в условиях кризиса, что подчеркивает глобальную геополитическую и экономическую неопределенность.
Этот интерес к золоту, похоже, совпадает с обсуждением в мире криптовалюты темы "поиск международных платежных опций, кроме доллара США", что показывает более широкий спрос на надежные альтернативы вне обычной финансовой системы.
Ожидания по процентным ставкам и экономические сигналы
Апрель начался с повышенного внимания к финансовому рынку США, ожидания снижения процентных ставок вызвали бурные обсуждения. Более сильные, чем ожидалось, экономические данные подавили надежды на снижение ставок в 2024 году. Похоже, что экономика США может оказаться более устойчивой, чем мы предполагали.
Прогресс по занятости в США и Федеральному комитету по открытому рынку (FOMC)
Люди с большим вниманием следят за данными занятости в США, ожидается, что отчет ADP по заработной плате покажет небольшое ослабление на рынке труда. Эти данные обычно являются предвестниками официальной статистики занятости, публикуемой через неделю, которая также указывает на некоторое ослабление, при этом уровень безработицы остается на уровне 3,8%. Отчеты JOLTS и Challenger о сокращениях дополнительно предоставляют информацию о ситуации с наймом и увольнениями.
В этих публикациях пресс-конференция FOMC особенно важна, председатель Джером Пауэлл обсуждает продолжающиеся проблемы с инфляцией и процентную политику Федеральной резервной системы.
Рынок государственных облигаций напряжен и квартальный отчет Министерства финансов США
В этом месяце квартальный отчет Министерства финансов раскрыл некоторые ключевые финансовые стратегии, подробно описывающие предстоящие планы по выпуску облигаций и корректировки общего бюджета, что напрямую влияет на ликвидность на рынке. Это обновление также отражается на рынке государственных облигаций, поскольку с конца 2021 года ликвидность сократилась, а волатильность возросла, и рынок находится под пристальным вниманием инвесторов. Кроме того, отчет подчеркивает корректировку заимствований, ожидаемую Министерством финансов во втором квартале, которая теперь на 41 миллиард долларов больше, чем ранее прогнозировалось, в общей сложности 243 миллиардов долларов. Хотя это увеличение выглядит значительным, по сравнению с огромным общим объемом государственного долга США (в настоящее время превышающим 34,5 триллиона долларов и продолжающим расти), это все же относительно немного.
Глобальная перспектива
Глобальная экономика также заслуживает внимания. Операции на валютном рынке Японии намекают на то, что правительство может вмешаться, чтобы поддержать иену. В основном, "прыжок иены" (то есть внезапное повышение стоимости иены) происходит одновременно с падением индекса доллара DXY, что вызывает предположения о том, что Банк Японии может вмешаться на валютном рынке, чтобы повлиять на стоимость иены.
В то же время Южная Африка принимает меры для регулирования криптовалют, что свидетельствует о растущем интересе местных учреждений к цифровым активам. В отличие от этого, Венесуэла сталкивается с трудностями в использовании USDT (шифрование токен) в своих нефтяных сделках из-за рисков санкций.
Бывший генеральный директор одной торговой платформы был приговорен к четырем месяцам тюремного заключения за нарушения противодействия отмыванию денег, что подчеркивает меры регулирования в области шифрования.
Активы, управляемые фондом цифровой ликвидности институционального уровня в размере более 375 миллионов долларов США, принадлежащим одной из компаний по управлению активами, указывают на сильный институциональный интерес к цифровым активам.
Гонконг запустил шесть новых ETF на Биткойн и Эфириум, значительно расширив регулируемые инвестиционные возможности в шифровании в Азиатском регионе, отражая тенденцию к утверждению регулирования в области шифрования.
MicroStrategy увеличила свои общие активы до 214,400 BTC, покупая больше Биткойн, продолжая свою инвестиционную стратегию в Биткойн.
Consensys сталкивается с регуляторными вызовами со стороны SEC, что может повлиять на юридическую классификацию Эфириума и более широкую регуляторную обработку криптовалют.
Австралия планирует запустить свой первый спотовый Биткойн ETF до конца года, что может расширить рынок шифрования в этом регионе.
Tether запустила стабильные монеты USDT и XAUT на блокчейне TON, чтобы повысить ликвидность и доступ к децентрализованным приложениям.
Гонконг планирует запустить дополнительные ETF на спотовые Биткойн и Эфириум, чтобы расширить регулируемые варианты криптоинвестиций на азиатском рынке.
Южнокорейская вона в первом квартале 2024 года превысит доллар, став наиболее торгуемой валютой на крипторынке, что демонстрирует растущее влияние страны в сфере шифрования.
Цена NFT Bored Ape Yacht Club резко упала, что стало значительным падением некогда процветающего рынка цифровых коллекционных предметов.
Один майнер Биткойн переместил долгосрочно спящий Биткойн стоимостью 3 миллиона долларов, вызвав слухи о том, что ранние майнеры, возможно, начинают обналичивать свои средства.
Спотовый ETF на Биткойн от инвестиционной компании IBIT привлек 15 миллиардов долларов США за всего три месяца после запуска, что свидетельствует о заинтересованности инвесторов.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
19 Лайков
Награда
19
6
Репост
Поделиться
комментарий
0/400
FlyingLeek
· 6ч назад
неудачники хотят стоять, но рынок должен на коленях.
Посмотреть ОригиналОтветить0
RugpullSurvivor
· 08-10 17:01
Снова про меня выкинули, да?
Посмотреть ОригиналОтветить0
rugged_again
· 08-10 17:01
Снова снова снова разбито!
Посмотреть ОригиналОтветить0
ImpermanentPhobia
· 08-10 17:00
большой дамп пришел, наконец-то дождались возможности Пополнение маржи!
Посмотреть ОригиналОтветить0
0xSleepDeprived
· 08-10 16:45
又一波 неудачники разыгрывайте людей как лохов началась啦
Цена Биткойна колебалась резко, обзор и прогноз крипторынка за апрель
Обзор крипторынка за апрель: Биткойн сталкивается с коррекцией, макроэкономические факторы оказывают большое влияние
В апреле крипторынок продемонстрировал значительную волатильность, Биткойн после достижения рекордного уровня в марте испытал резкие колебания цен. В начале месяца цена Биткойна резко упала более чем на 5%, опустившись ниже 66,000 долларов. На протяжении всего месяца цена пережила множество колебаний, что в основном было вызвано макроэкономическими факторами и изменениями рыночных настроений. Эти тенденции соответствуют изменениям в ожиданиях по процентным ставкам в США, подчеркивая чувствительность Биткойна к глобальным экономическим трендам.
Рынок деривативов предсказал это падение, так как снижение ставки финансирования бессрочных фьючерсов на Биткойн предвещает предстоящее исправление. Для многих наблюдателей изменение настроения на рынке делает эту коррекцию почти неизбежной, и произошло значительное событие ликвидации вне торгового времени ETF в США.
Другим фактором, влияющим на изменение настроений по BTC, могут быть изменения ожиданий по процентным ставкам в США, недавнее падение может быть связано с этим. Это напоминает людям, что хотя многие считают BTC "средством хранения стоимости", он все еще чувствителен к макроэкономическим изменениям.
На протяжении всего месяца цена BTC колебалась между 73,000 и 60,000 долларов. Эта стабильность может быть вызвана несколькими факторами. Одним из значительных влияний стало неожиданное падение индекса доллара DXY. Слабый доллар делает цену BTC более привлекательной, что поддерживает цену BTC.
Отношение инвесторов к событию халвинга BTC может привести к ожиданиям резкого роста цен. Это еще один фактор, который может повлиять на рыночные настроения. Однако это ожидание не оправдалось, и цена BTC не пострадала.
Кроме того, хотя темпы замедлились, приток ETF продолжает поддерживать рынок.
С завершением апреля, в настоящее время BTC находится на нижнем конце ценового диапазона, демонстрируя значительную рыночную слабость и, возможно, приводя к более интересным событиям.
! Обзор рынка криптовалют за апрель: BTC начал сильную коррекцию под влиянием макроэкономических факторов
Инновации и изменения в криптоинвестиционных продуктах
В апреле важным достижением стало продолжение исследований токенизации активов, особенно с учетом запуска институционального цифрового ликвидного фонда одной из инвестиционных компаний. Этот фонд открыт только для сертифицированных инвесторов, которые могут удовлетворить значительный минимальный объем инвестиций, и представляет токены на базе Ethereum. Он в основном инвестирует в безопасные, доходные активы, такие как государственные облигации США и репо-соглашения, а дивиденды выплачиваются в токенах. Эта инновационная модель не только предлагает новый вариант для инвестиций, но и демонстрирует, как блокчейн может повысить ликвидность и доступность традиционных финансовых активов.
Этот фонд управляет активами более чем на 375 миллионов долларов, принадлежащими лишь 10 владельцам, что подчеркивает значительный прогресс в интеграции активов реального мира с технологиями блокчейн.
Кроме того, благодаря сотрудничеству с несколькими учреждениями, этот токен был дополнительно усилен. Это сотрудничество связывает токен с пулом смарт-контрактов USDC, что делает возможным прямой выкуп и постоянную ликвидность. Таким образом, инвесторы могут в любое время конвертировать свои токены в USDC, что поддерживает мгновенные глобальные сделки. Эта функция особенно выгодна для криптокомпаний, управляющих крупными финансами, поскольку она обеспечивает бесшовный доступ к средствам для бизнеса, поскольку стейблкоины становятся все более заметными в международных сделках. Эта интеграция знаменует собой важный прогресс в управлении ликвидностью в финансовой сфере.
Регулирование и географическая экспансия
Апрель особенно важен для регулирования в мире шифрования, особенно после того, как Управление финансовых услуг Гонконга одобрило спотовые ETF на Биткойн и Эфириум. Это одобрение является изменением правил игры для азиатского рынка, особенно для гонконгского рынка, хотя стоит отметить, что из-за строгого регулирования доступ инвесторов из материкового Китая по-прежнему сильно ограничен. Это решение касается трех крупных инвестиционных групп и подчеркивает важность интеграции криптовалют в более широкую финансовую экосистему.
В Европе ситуация с криптовалютами также развивается. Один из крупных банков Германии объявил, что он готов предоставить услуги по криптоторговле и хранению токенов. Это действие, предпринятое традиционно консервативным финансовым институтом, подчеркивает, что мнение о криптовалюте как о законном, инвестиционном активе становится все более распространенным. Подход этого банка особенно примечателен, так как они сосредоточены на том, чтобы сделать криптосервисы частью своей бизнес-модели, а не просто гоняться за спекулятивной прибылью. Это отражает более глубокое и практическое применение технологии блокчейн в корпоративных финансах.
Развитие Эфириума и проблемы регулирования
Динамика Эфириума похожа на Биткойн, но в вопросах регулирования она привлекает более интенсивное внимание. SEC до сих пор не приняла решение по заявке на спотовый ETF Эфириума, требуя от общественности комментариев по предложенной поправке, что свидетельствует о осторожной позиции регуляторов и продолжающейся неопределенности в регуляторной среде.
Стоит упомянуть, что лаборатория Ethereum подала иск против SEC, оспаривая решение о "классификации ETH как ценной бумаги". Этот иск может прояснить позицию Ethereum в отношении регулирования, а также повлиять на другие криптовалюты. В случае победы это может повлиять на рыночную динамику и повысить доверие инвесторов.
Этот иск явно намекает на то, что эмитент действует в предположении, что одобрение в конечном итоге будет получено.
! Обзор рынка криптовалют за апрель: BTC начал сильную коррекцию под влиянием макроэкономических факторов
Биткойн уменьшение вдвое
Событие халвинга Биткойна произошло в этом месяце, сократив вознаграждение майнеров за блоки вдвое. Это изменение имеет значительное долгосрочное влияние на экономику сети. Хотя мы не наблюдали прямого влияния на цену, со временем снижение вознаграждения может означать более высокие транзакционные сборы, так как майнеры больше полагаются на Gas для поддержания прибыльности. Этот переход важен для будущего Биткойна как торговой сети, особенно потому, что более высокие сборы могут снизить его привлекательность для мелких транзакций. С положительной стороны, развитие сетей Layer2 продолжается, что помогает сбалансировать компромисс между безопасностью (что более критично для крупных переводов) и затратами (что является более значительным фактором для мелких переводов).
! Обзор крипторынка за апрель: BTC начал сильную коррекцию под влиянием макрофакторов
Макроокружение
Золотой стабильно растет в связи с шифрованием.
В апреле золото по-прежнему остается в центре внимания. Несмотря на снижение объема запасов крупнейшего золотого ETF в США, цена на золото продолжает расти.
Это расслоение заслуживает внимания, особенно в Азии, где, несмотря на менее развитую рыночную инфраструктуру, зафиксированы чистые притоки в золото ETFs по сравнению с Северной Америкой и Европой.
Центральные банки также остаются активными покупателями золота, что продолжается уже десять лет. Недавние данные Всемирного совета по золоту показывают, что центральные банки покупают золото в основном из-за традиционной диверсификации рынка и хеджирования рисков, а не для выхода из доллара. Единственным мотивом, который увеличился в прошлом году, стало поведение золота в условиях кризиса, что подчеркивает глобальную геополитическую и экономическую неопределенность.
Этот интерес к золоту, похоже, совпадает с обсуждением в мире криптовалюты темы "поиск международных платежных опций, кроме доллара США", что показывает более широкий спрос на надежные альтернативы вне обычной финансовой системы.
Ожидания по процентным ставкам и экономические сигналы
Апрель начался с повышенного внимания к финансовому рынку США, ожидания снижения процентных ставок вызвали бурные обсуждения. Более сильные, чем ожидалось, экономические данные подавили надежды на снижение ставок в 2024 году. Похоже, что экономика США может оказаться более устойчивой, чем мы предполагали.
Прогресс по занятости в США и Федеральному комитету по открытому рынку (FOMC)
Люди с большим вниманием следят за данными занятости в США, ожидается, что отчет ADP по заработной плате покажет небольшое ослабление на рынке труда. Эти данные обычно являются предвестниками официальной статистики занятости, публикуемой через неделю, которая также указывает на некоторое ослабление, при этом уровень безработицы остается на уровне 3,8%. Отчеты JOLTS и Challenger о сокращениях дополнительно предоставляют информацию о ситуации с наймом и увольнениями.
В этих публикациях пресс-конференция FOMC особенно важна, председатель Джером Пауэлл обсуждает продолжающиеся проблемы с инфляцией и процентную политику Федеральной резервной системы.
Рынок государственных облигаций напряжен и квартальный отчет Министерства финансов США
В этом месяце квартальный отчет Министерства финансов раскрыл некоторые ключевые финансовые стратегии, подробно описывающие предстоящие планы по выпуску облигаций и корректировки общего бюджета, что напрямую влияет на ликвидность на рынке. Это обновление также отражается на рынке государственных облигаций, поскольку с конца 2021 года ликвидность сократилась, а волатильность возросла, и рынок находится под пристальным вниманием инвесторов. Кроме того, отчет подчеркивает корректировку заимствований, ожидаемую Министерством финансов во втором квартале, которая теперь на 41 миллиард долларов больше, чем ранее прогнозировалось, в общей сложности 243 миллиардов долларов. Хотя это увеличение выглядит значительным, по сравнению с огромным общим объемом государственного долга США (в настоящее время превышающим 34,5 триллиона долларов и продолжающим расти), это все же относительно немного.
Глобальная перспектива
Глобальная экономика также заслуживает внимания. Операции на валютном рынке Японии намекают на то, что правительство может вмешаться, чтобы поддержать иену. В основном, "прыжок иены" (то есть внезапное повышение стоимости иены) происходит одновременно с падением индекса доллара DXY, что вызывает предположения о том, что Банк Японии может вмешаться на валютном рынке, чтобы повлиять на стоимость иены.
В то же время Южная Африка принимает меры для регулирования криптовалют, что свидетельствует о растущем интересе местных учреждений к цифровым активам. В отличие от этого, Венесуэла сталкивается с трудностями в использовании USDT (шифрование токен) в своих нефтяных сделках из-за рисков санкций.
! Обзор рынка криптовалют за апрель: BTC начал сильную коррекцию под влиянием макрофакторов
Основные моменты этого месяца