Donc, j'ai récemment étudié les fonds communs de placement et je voulais analyser ce qui est réellement réaliste en ce qui concerne le rendement annuel moyen des fonds communs. Beaucoup pensent que ce sont une solution à mettre en place et à oublier, mais il y a certainement plus de nuances.

En gros, un fonds commun de placement est simplement une collection d'investissements gérée par des professionnels. Vous investissez de l'argent, ils s'occupent du travail quotidien de sélection des actions, des obligations ou d'autres actifs dans le fonds. L'attrait est évident : vous obtenez de la diversification sans avoir à rechercher individuellement chaque entreprise.

Ils existent aussi sous différentes formes. Vous avez les fonds monétaires si vous souhaitez jouer la sécurité, les fonds actions pour la croissance, les fonds obligataires pour un revenu stable, et les fonds à date cible qui ajustent automatiquement le risque à mesure que vous vieillissez. Chacun a son propre profil de risque.

Mais c'est là que ça devient intéressant. La référence que tout le monde utilise est le S&P 500, qui a en moyenne enregistré environ 10,70 % historiquement sur ses 65 ans d'existence. Mais voici le truc : la plupart des fonds communs ne battent pas réellement cet indice. En 2022, environ 79 % des fonds ont sous-performé l'indice. Sur une période de 10 ans, ce chiffre est monté à 86 %. Donc, le rendement annuel moyen des fonds communs est en réalité inférieur à ce que vous obtiendriez simplement en achetant un fonds indiciel S&P 500.

Cela dit, les fonds d'actions à grande capitalisation les mieux performants ont atteint des rendements jusqu'à 17 % au cours de la dernière décennie, bien que cette période ait également connu un marché haussier très fort qui a gonflé ces chiffres. Sur 20 ans, les meilleurs ont réussi environ 12,86 % par an, ce qui dépasse le rendement de 8,13 % du S&P 500 depuis 2002. Mais encore une fois, la majorité des fonds n'atteignent pas ces chiffres.

Le vrai défi, c'est que le rendement annuel moyen des fonds communs dépend fortement de leur composition. Si les actions du secteur de l'énergie sont en plein boom et que votre fonds est fortement investi dans ce secteur, vous surpasserez le marché. Mais si vous choisissez le mauvais secteur, vous serez en retard. De plus, il y a des frais qui grignotent vos gains — quelque chose que les gens ne prennent pas toujours en compte.

Alors, sont-ils intéressants ? Cela dépend de votre situation. Si vous ne souhaitez pas sélectionner individuellement des actions et que vous êtes prêt à accepter de ne pas battre le marché, les fonds communs offrent une diversification facile. Mais il faut bien vérifier ces frais et comprendre votre propre tolérance au risque en premier lieu.

Si vous cherchez quelque chose de moins cher, les ETF se négocient comme des actions, ce qui offre plus de flexibilité et des coûts généralement plus faibles. Les hedge funds sont une toute autre catégorie — risque plus élevé, rendements potentiels plus importants, mais réservés aux investisseurs accrédités.

En résumé : les fonds communs peuvent fonctionner, surtout si vous cherchez une approche passive. Il faut simplement avoir des attentes réalistes concernant le rendement annuel moyen des fonds communs, surveiller les frais, et choisir des fonds avec un bon historique. Ne vous attendez pas à battre le marché — la majorité ne le feront pas.