Nghe này, nếu bạn thực sự muốn hiểu những gì đang diễn ra trên thị trường, bạn phải học cách đọc khối lượng trong giao dịch. Tôi không nói về những chỉ báo thường xuyên đến muộn, khối lượng cho bạn thấy theo thời gian thực những gì các nhà giao dịch khác đang làm, họ vào lệnh, họ thoát lệnh, tất cả ở đây và bây giờ.

Điều này đã thay đổi cách chơi của tôi trong giao dịch. Trong khi phần lớn các nhà giao dịch chú ý đến giá, tôi chú ý xem dòng tiền chảy ở đâu. Và khối lượng chính xác là thứ cho bạn biết điều đó.

Vậy, bắt đầu từ những nền tảng cơ bản. Khối lượng đơn giản là tổng số hợp đồng đã được giao dịch trong một khoảng thời gian nhất định. Trên biểu đồ 5 phút của hợp đồng tương lai, bạn có thể thấy có bao nhiêu hợp đồng đã đổi chủ trong 5 phút đó. Đơn giản, phải không? Nhưng chính tại đây bắt đầu xuất hiện những điều thú vị.

Nhiều người nhầm lẫn giữa khối lượng và delta, vì vậy tôi sẽ làm rõ ngay. Khối lượng là tổng cộng tất cả những gì đã được giao dịch. Delta thì cho bạn biết phần nào của thị trường đã hoạt động tích cực hơn, liệu người mua hay người bán đã chiếm ưu thế. Khi bạn thấy khối lượng cao với delta tích cực đáng kể, điều đó có nghĩa là những người mua tích cực đang cố gắng thúc đẩy một breakout. Chi tiết này có thể tạo ra sự khác biệt giữa một lệnh thắng và một lệnh thua.

Nhưng đây mới là bí mật thực sự: đừng nhìn vào khối lượng của từng cây nến riêng lẻ. Điều đó rất rối rắm. Những gì bạn cần làm là xem các vùng có khối lượng tương đối cao hoặc thấp so với trung bình. Khi bạn thấy các cây nến có khối lượng vượt ra ngoài hai độ lệch chuẩn, đó chính là các vùng quan trọng của bạn. Khối lượng cao thường báo hiệu bắt đầu hoặc kết thúc các động thái lớn. Khối lượng thấp? Ừ, đó là những khoảng trống nơi giá di chuyển nhanh vì không có lực cản.

Ở đây chúng ta đi đến cách đọc khối lượng trong giao dịch một cách chuyên nghiệp: hồ sơ khối lượng hợp nhất (profile of composite volume). Công cụ này cực kỳ tuyệt vời để hiểu rõ môi trường thị trường. Hãy tưởng tượng thị trường như một chợ ô tô, nơi người mua và người bán gặp nhau mỗi ngày để tìm mức giá phù hợp. Có những ngày giá ở 50k, có ngày ở 48k hoặc 52k. Nếu áp dụng vào thị trường crypto, bạn sẽ thấy rõ nơi nào có hoạt động giao dịch tập trung và nơi nào không.

Có ba khái niệm bạn cần biết: các nút có khối lượng cao (HVN) là những vùng có khối lượng giao dịch rất lớn. Giá ở đó thường đi ngang vì có nhiều hành động mua bán diễn ra liên tục. Điểm kiểm soát (POC) là mức trong HVN có khối lượng cao nhất, là mức giá hợp lý nhất. Sau đó là các nút có khối lượng thấp (LVN), các khoảng trống trong profile. Ở đó, giá di chuyển nhanh vì không có đủ thanh khoản để chống lại. Đây là nơi tôi muốn vào lệnh, chứ không phải ngồi chờ đợi.

Chiến lược đơn giản: vào lệnh gần các HVN hoặc trong POC khi giá tăng nhanh, và dùng các HVN hoặc POC tiếp theo làm mục tiêu. Tôi đã thấy điều này hoạt động hoàn hảo với ETH đầu năm 2023, khi các mức này đóng vai trò hỗ trợ và kháng cự trong nhiều tháng. Tất nhiên, khi thị trường di chuyển, khối lượng tích tụ ở các mức mới, vì vậy bạn cần điều chỉnh các mức của mình cho phù hợp.

Một công cụ khác tôi sử dụng là VWAP, giá trung bình có trọng số theo khối lượng. Bạn có thể dùng nó như một mức hỗ trợ và kháng cự động, và vẽ các độ lệch chuẩn quanh nó để hiểu khi nào giá đang ở mức hợp lý hoặc khi nào bị lệch quá mức. Cá nhân tôi thích hồ sơ khối lượng hợp nhất vì nó cung cấp cái nhìn toàn diện, nhưng VWAP vẫn là một chỉ báo hợp lưu tốt.

Đây là điều tôi đã học sau nhiều năm giao dịch: phần lớn các nhà giao dịch chuyên nghiệp tôi biết đều sử dụng khối lượng dưới một dạng nào đó. Nó không phải là tùy chọn, mà là yếu tố then chốt. Nếu bạn mới bắt đầu và muốn học cách đọc khối lượng trong giao dịch, hãy áp dụng những khái niệm này vào chiến lược của bạn và bạn sẽ thấy kết quả thay đổi ra sao. Thử với hồ sơ khối lượng, xem nơi nào giá tìm thấy hỗ trợ và kháng cự, kết hợp tất cả với các đường trung bình động và các mức S/R. Nó thực sự hiệu quả.