Bảo hiểm Trung Quốc: lợi nhuận ròng tăng 19% so với cùng kỳ, đầu tư vào AI năm nay gấp đôi

Tóm    tắt

Dữ liệu báo cáo tài chính cho thấy: Giá trị kinh doanh mới của Bảo hiểm Nhân thọ Thái Bình Dương đạt 18.609 tỷ nhân dân tệ, tăng 40,1% so với năm trước; tỷ lệ giá trị kinh doanh mới là 19,8%, tăng 3,2 điểm phần trăm so với năm trước.

Tác giả｜Dương Nguyệt

Biên tập｜Nguyên Mãn

Ngày 27 tháng 3, Công ty TNHH Bảo hiểm Thái Bình Dương (gọi tắt là “Thái Bình Dương”, 601601.SH; 2601.HK) đã công bố báo cáo thường niên năm 2025.

Dữ liệu báo cáo thường niên cho thấy, năm 2025, Thái Bình Dương đạt tổng doanh thu 435,156 tỷ nhân dân tệ, tăng 7,7% so với năm trước, trong đó doanh thu từ dịch vụ bảo hiểm đạt 288,910 tỷ nhân dân tệ, tăng 3,4% so với năm trước; lợi nhuận ròng thuộc về cổ đông đạt 53,505 tỷ nhân dân tệ, tăng 19%; doanh thu từ dịch vụ bảo hiểm đạt 288,910 tỷ nhân dân tệ, tăng 3,4% so với năm trước; tổng lợi nhuận đầu tư đạt 141,634 tỷ nhân dân tệ, tăng 17,6%, tỷ lệ lợi nhuận đầu tư tổng cộng đạt 5,7%, tăng 0,1 điểm phần trăm so với năm trước.

Báo cáo thường niên cho thấy, tính theo doanh thu phí bảo hiểm gốc năm 2025, Bảo hiểm Nhân thọ Thái Bình Dương và Bảo hiểm Phi nhân thọ Thái Bình Dương lần lượt là công ty bảo hiểm nhân thọ lớn thứ ba và công ty bảo hiểm tài sản lớn thứ ba tại Trung Quốc.

Năm 2026 là năm kỷ niệm 35 năm thành lập Thái Bình Dương, Chủ tịch Thái Bình Dương Phù Phàm phát biểu tại cuộc họp kết quả kinh doanh rằng, “Ngành bảo hiểm Trung Quốc đang ở giai đoạn quan trọng với cơ hội chiến lược và thách thức đồng thời, năm nay sẽ tiếp tục sâu sắc hóa cải cách, thúc đẩy chuyển đổi năng lực cũ và mới, tập trung thực hiện ba chiến lược lớn là chăm sóc sức khỏe, quốc tế hóa và ‘trí tuệ nhân tạo+’”.

Về chiến lược “trí tuệ nhân tạo+”, Phó Tổng Giám đốc Thái Bình Dương Dư Bân tiết lộ, Thái Bình Dương đang tích cực đầu tư vào trí tuệ nhân tạo, trong những năm gần đây liên tục tăng cường đầu tư vào lĩnh vực này. Năm nay, Thái Bình Dương đã gấp đôi khoản đầu tư vào AI so với năm ngoái. Theo kế hoạch, trong hai năm tới, ngân sách đầu tư của Thái Bình Dương vào AI sẽ có tỷ lệ tăng trưởng kép không dưới 40%.

Giá trị kinh doanh mới của bảo hiểm nhân thọ tăng trên 40%

Xét về mảng nghiệp vụ bên nợ, Bảo hiểm Nhân thọ Thái Bình Dương năm 2025 đạt quy mô phí bảo hiểm 295,855 tỷ nhân dân tệ, tăng 12,7% so với năm trước. Lợi nhuận ròng đạt 42,165 tỷ nhân dân tệ, tăng 17,7%; lợi nhuận hoạt động đạt 28,916 tỷ nhân dân tệ, tăng 4,8%.

Điều đáng chú ý là, giá trị kinh doanh mới của Bảo hiểm Nhân thọ Thái Bình Dương đạt 18,609 tỷ nhân dân tệ, tăng 40,1% so với năm trước; tỷ lệ giá trị kinh doanh mới là 19,8%, tăng 3,2 điểm phần trăm so với năm trước.

Xem theo kênh phân phối, kênh ngân hàng bảo hiểm trở thành “trụ cột” của hợp đồng mới. Tại kênh ngân hàng bảo hiểm, năm 2025, Bảo hiểm Nhân thọ Thái Bình Dương đạt quy mô phí bảo hiểm 61,618 tỷ nhân dân tệ, tăng 46,4%, trong đó phí bảo hiểm mới theo kỳ hạn đạt 16,956 tỷ nhân dân tệ, tăng 43,2%. Kênh đại lý, Bảo hiểm Nhân thọ Thái Bình Dương đạt quy mô phí bảo hiểm 211,606 tỷ nhân dân tệ, tăng 4,5%.

Xét về tốc độ tăng trưởng quy mô phí bảo hiểm sản phẩm, phí bảo hiểm sản phẩm chia lợi nhuận đạt 61,187 tỷ nhân dân tệ, tăng 9,1%, trong đó phí bảo hiểm mới theo kỳ hạn đạt 22,156 tỷ nhân dân tệ, tăng 806,9%. Về cấu trúc sản phẩm, tỷ lệ bảo hiểm chia lợi nhuận trong phí bảo hiểm mới theo kỳ hạn đã tăng lên trên một nửa.

Về bảo hiểm tài sản, năm 2025, Bảo hiểm Phi nhân thọ Thái Bình Dương đạt doanh thu phí bảo hiểm gốc 20,1499 tỷ nhân dân tệ, tăng 0,1%, doanh thu từ dịch vụ bảo hiểm đạt 19,7191 tỷ nhân dân tệ, tăng 3,0%. Lợi nhuận bảo hiểm đạt 4,836 tỷ nhân dân tệ, tăng 81,0%.

Về bảo hiểm xe mới, Tổng Giám đốc Bảo hiểm Phi nhân thọ Thái Bình Dương Trần Huy cho biết, hiện tại doanh nghiệp xe gia đình trong lĩnh vực xe năng lượng mới đã bước vào một khoảng lợi nhuận ổn định, dự kiến hiệu ứng thay thế của xe năng lượng mới sẽ tiếp tục kéo dài trong tương lai. Theo ông tiết lộ, doanh thu phí bảo hiểm xe năng lượng mới của Bảo hiểm Phi nhân thọ Thái Bình Dương năm 2025 đạt 25,017 tỷ nhân dân tệ, chiếm 22,6% tổng doanh thu bảo hiểm xe, tăng 5,6 điểm phần trăm so với năm trước.

Về phát triển tiếp theo của bảo hiểm xe năng lượng mới, Trần Huy còn cho biết, trong tương lai công ty sẽ tối ưu hóa chi phí và nâng cao hiệu quả thông qua việc xây dựng hệ sinh thái trong toàn bộ vòng đời. Tập trung vào hai khía cạnh, một là nâng cao hiệu quả hoạt động, hai là quản lý trong giai đoạn bồi thường. Ngoài ra, trong việc hỗ trợ các công ty xe ra nước ngoài, Trần Huy cho biết, nhìn về năm mới, công ty sẽ theo xu hướng phát triển ra nước ngoài của các công ty xe Trung Quốc, không ngừng sâu sắc hóa hợp tác với các công ty xe để đẩy nhanh việc định hình và quảng bá mô hình kinh doanh. Hiện tại, Thái Bình Dương đã cung cấp bảo hiểm cho hơn 20.000 xe năng lượng mới xuất khẩu sang Thái Lan.

Tỷ trọng tài sản tài chính cổ phiếu đạt 16,7%

Về đầu tư, tính đến cuối năm 2025, tổng tài sản do Tập đoàn Thái Bình Dương quản lý đạt 38.910,33 tỷ nhân dân tệ, tăng 9,8% so với cuối năm trước, trong đó tài sản đầu tư của tập đoàn đạt 30.399,87 tỷ nhân dân tệ, tăng 11,2% so với cuối năm trước; tài sản quản lý bên thứ ba đạt 8.510,46 tỷ nhân dân tệ, tăng 5,3% so với cuối năm trước.

Năm 2025, Thái Bình Dương đạt lợi nhuận đầu tư ròng 85,199 tỷ nhân dân tệ, tăng 2,9%, tỷ lệ lợi nhuận đầu tư ròng đạt 3,4%, giảm 0,4 điểm phần trăm so với năm trước; tổng lợi nhuận đầu tư đạt 141,634 tỷ nhân dân tệ, tăng 17,6%, tỷ lệ lợi nhuận đầu tư tổng cộng đạt 5,7%, tăng 0,1 điểm phần trăm so với năm trước; tỷ lệ lợi nhuận đầu tư tổng hợp đạt 6,1%, đều tăng 0,1 điểm phần trăm so với năm trước.

Xét về cấu trúc phân bổ tài sản đầu tư, Thái Bình Dương đã tăng cường đầu tư vào trái phiếu và cổ phiếu cốt lõi trong năm 2025, đồng thời giảm đầu tư vào tài sản phi tiêu chuẩn. Tính đến cuối tháng 12 năm 2025, tỷ trọng đầu tư trái phiếu trong tài sản đầu tư của công ty đạt 61,0%, tăng 0,9 điểm phần trăm so với cuối năm trước; trong đó, trái phiếu chính phủ, trái phiếu chính quyền địa phương và trái phiếu tài chính chính sách chiếm 46,1% tài sản đầu tư.

Tài sản tài chính cổ phiếu chiếm 16,7% tài sản đầu tư, trong đó cổ phiếu và quỹ cổ phiếu chiếm 13,4% tài sản đầu tư, tăng 2,2 điểm phần trăm so với cuối năm trước.

Về tỷ lệ đầu tư cổ phần của quỹ bảo hiểm năm 2025 có sự tăng rõ rệt, trong khi tỷ lệ cổ phần của Thái Bình Dương có thể thấp hơn so với các đối thủ cạnh tranh, Phó Tổng Giám đốc, Giám đốc Đầu tư và Kế toán trưởng Thái Bình Dương Tô Cương đã trả lời rằng, sự khác biệt về tỷ lệ đầu tư cổ phần phản ánh chiến lược phân bổ tài sản của công ty, giúp công ty có khả năng kiểm soát rủi ro tốt hơn. So với các đối thủ chính, Thái Bình Dương đạt tỷ lệ cổ phần cốt lõi ổn định hơn, mang lại lợi nhuận đầu tư tốt hơn so với mức trung bình ngành trong các tiêu chuẩn so sánh. Khi xem xét khả năng kiểm soát rủi ro tốt hơn, công ty có thể đạt được hiệu quả tốt hơn trong việc cung cấp lợi nhuận dài hạn đã điều chỉnh theo rủi ro.

Tô Cương cũng nhấn mạnh, trong môi trường lãi suất thấp, Thái Bình Dương sẽ tăng cường phân bổ tài sản cổ phần trong phạm vi khả năng chịu rủi ro của công ty, đồng thời tích cực nắm bắt cơ hội cấu trúc của thị trường.

Thúc đẩy chăm sóc sức khỏe, quốc tế hóa và “trí tuệ nhân tạo+”

Khi chuyển mình vào giai đoạn sâu hơn, Tổng Giám đốc Thái Bình Dương Triệu Vĩnh Cương cho biết, năm 2026 sẽ tiếp tục thúc đẩy ba chiến lược lớn là chăm sóc sức khỏe, quốc tế hóa và trí tuệ nhân tạo+, cụ thể là phát triển mạnh mẽ bảo hiểm sức khỏe thương mại và tài chính hưu trí, đạt được sự tăng trưởng ổn định về quy mô phí bảo hiểm sức khỏe. Dịch vụ chăm sóc sức khỏe cũng cần phải có hiệu quả hơn trong việc thúc đẩy sự phát triển của ngành chính, đồng thời cũng phải nâng cao tỷ lệ doanh thu phí bảo hiểm nước ngoài, tối ưu hóa phân bổ tài sản nước ngoài, đạt được sự tăng trưởng ổn định về thị phần của các tổ chức tại Hồng Kông. Đồng thời cũng cần tăng tốc thực hiện ứng dụng quy mô của trí tuệ nhân tạo, xây dựng hệ thống tri thức và nền tảng quản lý cấp doanh nghiệp, thúc đẩy đổi mới công nghệ từ hình thức đơn lẻ sang hình thức sinh thái.

Về dịch vụ phục hồi, Thái Bình Dương tiếp tục làm phong phú thêm nguồn cung dịch vụ chăm sóc sức khỏe, “Nhà Thái Bình” đã phủ sóng 13 thành phố và 15 khu vực, số người sống lâu hơn 3000 người, bệnh viện “Nguồn Thần Phục Hồi” đã khai trương tại hai nơi là Tiêm Sa và Tế Nam, dịch vụ chăm sóc sức khỏe đã bao phủ hơn 12 triệu khách hàng.

Ngoài ra, đáng chú ý là Thái Bình Dương đang liên tục tăng cường đầu tư vào trí tuệ nhân tạo. Dư Bân cho biết, “trí tuệ nhân tạo+” cũng là một trong ba chiến lược lớn trong tương lai của Thái Bình Dương, công ty cũng đã xây dựng bản đồ chiến lược “633”, đầu tiên vẫn tập trung vào sáu lĩnh vực cốt lõi, tăng tốc ứng dụng thực tế trong các tình huống, chủ yếu bao gồm tăng cường năng lực đội ngũ marketing, tích hợp vào quản lý hoạt động, tái cấu trúc hệ thống quản lý khách hàng, bảo vệ rủi ro phát sinh từ ngành công nghiệp, mở rộng khả năng đầu tư, và giảm thiểu rủi ro tuân thủ.

Năm 2025, Thái Bình Dương đã bước đầu xây dựng cơ sở hạ tầng AI cấp doanh nghiệp, đưa vào 50 mô hình lớn cơ bản, số lần gọi mô hình lớn đạt 270 triệu lần, ra mắt 129 ứng dụng bao phủ 13 tình huống kinh doanh bảo hiểm cốt lõi, phục vụ 18.000 nhân viên nội bộ và 150.000 nhân viên marketing.

Dư Bân nhấn mạnh, năm nay đã thông qua giải mã chiến lược, xác định các mục tiêu và danh sách dự án cụ thể. Danh sách dự án “AI+” của Thái Bình Dương bao gồm 5 loại dự án lớn như chiến lược tập đoàn, ươm tạo đổi mới của tập đoàn, và chiến lược của các công ty con với hơn 30 dự án. Trong vài năm tới, Thái Bình Dương sẽ tập trung vào phát triển chất lượng cao do AI thúc đẩy, trở thành người dẫn đầu trong ứng dụng AI trong ngành bảo hiểm, với quyết tâm “một bản đồ hoàn thành đến cùng”, đạt được các mục tiêu kỳ vọng.

(Tác giả là phóng viên của “Kinh tế Tài chính”)

Hình ảnh tiêu đề từ | Thị giác Trung Quốc

Biên tập bản tin | Dương Nguyệt