Trois actions Fintech à acheter alors que la banque numérique reshape la finance

Le paysage des services financiers a subi un bouleversement sismique ces dernières années. Ce qui semblait autrefois être une expérience audacieuse—effectuer des opérations bancaires uniquement à travers des smartphones et des ordinateurs—est désormais devenu courant. Selon des données récentes de l’American Bankers Association, plus de la moitié des clients bancaires américains s’appuient principalement sur des applications mobiles pour gérer leurs finances, tandis qu’une autre portion significative utilise des plateformes basées sur le web. Cette réalité axée sur le numérique a créé une opportunité sans précédent pour les investisseurs prêts à acheter des actions de fintech positionnées à l’avant-garde de cette transformation.

La convergence de la technologie et des services financiers continue de s’accélérer, ouvrant des portes pour les entreprises qui ont réinventé la façon dont l’argent circule, comment le crédit est évalué et comment la banque fonctionne réellement. Dans ce contexte, voici trois opportunités convaincantes au sein du secteur fintech en ce moment.

SoFi Technologies : Conçu pour l’ère de la banque numérique

SoFi Technologies (NASDAQ : SOFI) représente peut-être le jeu le plus pur sur la révolution de la banque numérique. Contrairement aux institutions financières traditionnelles qui ont intégré des services en ligne sur une infrastructure existante, SoFi a été construit depuis le début comme une plateforme uniquement en ligne. Cet avantage architectural s’est traduit par une croissance remarquable.

Depuis 2019, lorsqu’elle était principalement un service de refinancement de prêts étudiants, la clientèle de l’entreprise a considérablement augmenté—passant de 704 000 comptes à plus de 12,6 millions aujourd’hui. Pourtant, même ce chiffre impressionnant n’effleure à peine la surface de son marché adressable. Les États-Unis comptent environ 260 millions d’adultes, et une portion croissante d’entre eux est numériquement native. La plupart des clients de SoFi maintiennent actuellement moins de deux produits avec la plateforme, ce qui suggère un espace substantiel pour la vente croisée et le renforcement des relations.

Les données parlent clairement : environ 54 % des clients bancaires américains préfèrent désormais les applications bancaires mobiles, tandis que 22 % privilégient les plateformes web. Seule une petite fraction effectue encore des opérations bancaires par le biais de succursales physiques. À mesure que les générations plus jeunes, à l’aise avec le numérique, vieillissent et accumulent de la richesse, ce changement ne fera que s’accélérer. Le positionnement de SoFi en fait un bénéficiaire direct de cette tendance séculaire. Pour les investisseurs cherchant à acheter des actions de fintech qui s’alignent sur une véritable transformation du marché, cette entreprise mérite une sérieuse considération.

PayPal : Le pessimisme du marché présente une opportunité

PayPal (NASDAQ : PYPL) constitue un exemple classique de mauvaise évaluation par le marché. Malgré une action qui a souffert de manière significative depuis son pic de 2021, l’entreprise sous-jacente reste remarquablement résiliente. La narration du déclin, cependant, ne correspond pas à la réalité.

PayPal est en passe d’atteindre une nouvelle année record en termes de revenus avec 33,3 milliards de dollars. De plus, elle approche des niveaux de profit correspondant à son pic de 2021 durant l’exercice fiscal 2025. L’entreprise maintient environ la moitié de la part de marché mondiale des paiements en ligne—une position aussi dominante que jamais.

Pourtant, le marché continue d’évaluer des scénarios catastrophiques qui ne se sont pas matérialisés. Qu’il s’agisse de la disruption liée aux cryptomonnaies, d’une concurrence accrue de la part des banques et des réseaux de cartes, ou de l’émergence de rivaux comme Block, Stripe et Zelle, les craintes des investisseurs ont constamment dépassé la détérioration réelle des affaires. Les gains de parts de marché de PayPal sont restés stables tandis que les craintes ont augmenté—un décalage qui suggère un potentiel de hausse substantiel.

Les analystes prévoient une série d’années record s’étendant jusqu’en 2028, avec un revenu prévu atteignant 41 milliards de dollars et un revenu net atteignant 5,8 milliards de dollars. La valorisation actuelle raconte l’histoire : les actions se négocient à moins de 10 fois les bénéfices annuels projetés de 5,79 dollars par action et se situent 24 % en dessous de l’objectif de prix moyen des analystes de 73,94 dollars. Ce décalage entre les fondamentaux et la valorisation crée une opportunité convaincante pour les investisseurs disciplinés prêts à acheter des actions de fintech négociées en dessous de leur valeur intrinsèque.

Upstart : La notation de crédit pilotée par l’IA redéfinit le prêt

Upstart (NASDAQ : UPST) peut ne pas être un nom connu, mais son impact sur l’écosystème du prêt est profond. L’entreprise opère à l’intersection de l’intelligence artificielle et de l’évaluation du crédit—un domaine traditionnellement dominé par des acteurs historiques comme Equifax et TransUnion.

Lorsque Upstart a été fondée en 2012 par l’exécutif de Google Dave Girouard, le scientifique informatique Paul Gu et l’entrepreneur financier Anna Counselman, les fondateurs ont abordé la notation de crédit comme s’ils construisaient à partir de zéro. Le résultat est une plateforme qui réalise 43 % de prêts approuvés en plus sans augmentation des défauts. Plus de 90 % des approbations sont entièrement automatisées, créant une solution rentable pour plus de 100 banques, coopératives de crédit et autres prêteurs.

L’action a connu une volatilité considérable depuis son introduction en bourse en 2020, et les dernières années ont été marquées par des cycles d’enthousiasme et de retrait. Cependant, cette volatilité démontre en fait la valeur fondamentale de la plateforme : l’algorithme détecte les vents contraires économiques avant qu’ils ne deviennent évidents, resserrant les normes d’approbation lorsque cela est nécessaire. Pendant les conditions économiques incertaines de la mi-2025, l’algorithme d’Upstart a perçu la détérioration des conditions et a réduit les approbations en conséquence—démontrant précisément comment la plateforme protège les prêteurs.

Les données de performance récentes contredisent le sentiment baissier : au cours des trois premiers trimestres de l’année dernière, les prêts traités ont plus que doublé tandis que les taux de conversion ont considérablement augmenté, passant de 15,3 % à 21,2 %. Cette trajectoire suggère que l’entreprise d’Upstart a atteint un point d’inflexion. Pour les investisseurs cherchant une exposition à l’intelligence artificielle et aux dynamiques du secteur fintech, Upstart représente une opportunité convaincante d’acheter des actions de fintech avec une véritable différenciation technologique et un impact commercial mesurable.

Le cas d’investissement : Pourquoi ces actions de fintech comptent

Le récit plus large reliant ces trois entreprises est simple : l’industrie des services financiers se réorganise fondamentalement autour de la distribution numérique, de la prise de décision algorithmique et des plateformes axées sur la technologie. SoFi capture le changement dans la manière dont les consommateurs effectuent leurs opérations bancaires. PayPal maintient sa domination dans une infrastructure de paiement que le marché semble déterminé à sous-estimer. Upstart est pionnier du prêt piloté par l’IA à grande échelle.

Pour les gestionnaires de portefeuille cherchant une véritable exposition à la croissance au sein des services financiers, ces trois actions de fintech offrent une combinaison convaincante de modèles commerciaux éprouvés, d’opportunités de marché substantielles et de valorisations qui peuvent ne pas encore refléter la force sous-jacente des affaires. La convergence de la technologie et de la finance continue, et ces entreprises se situent précisément à cette intersection.