Système fiscal des cryptomonnaies en Malaisie et mise à jour des réglementations pour 2024

La Malaisie, en tant que centre financier de la région Asie-Pacifique, adopte une politique de supervision progressive et prudente du secteur des cryptomonnaies tout en maintenant un espace d’innovation modéré. Cet article analyse, sous divers angles, la base fiscale traditionnelle de la Malaisie, ses mécanismes spécifiques d’imposition des cryptomonnaies, ainsi que les dernières évolutions réglementaires en 2024.

La base fiscale traditionnelle de la Malaisie et son application aux actifs numériques

Le système fiscal malaisien repose sur une structure à deux niveaux comprenant des impôts directs et indirects. Les impôts directs incluent l’impôt sur le revenu, l’impôt sur les gains en capital immobiliers, et l’impôt sur les revenus pétroliers, gérés par l’Inland Revenue Board of Malaysia (Lembaga Hasil Dalam Negeri). Les impôts indirects comprennent la taxe sur les biens et services (GST), les droits de douane, la taxe de vente, la taxe de service, et les droits d’enregistrement, sous la supervision de la Royal Customs Department.

Le gouvernement fédéral centralise la politique fiscale nationale, tandis que les gouvernements des États appliquent des taxes locales telles que la taxe foncière, la taxe minière ou la taxe forestière. Dans ce contexte, la classification et l’imposition des transactions en cryptomonnaies constituent une préoccupation majeure pour les contribuables.

Cadre de l’impôt sur le revenu des sociétés et des particuliers

L’impôt sur le revenu des sociétés en Malaisie est progressif selon la taille de l’entreprise et le capital social. Les sociétés avec un capital versé inférieur à RM2,5 millions bénéficient d’un taux réduit de 15-17% lors de la phase initiale, puis du taux standard de 24%. Les entreprises étrangères ou de grande taille sont imposées à un taux uniforme de 24%.

L’impôt sur le revenu des particuliers est progressif de 0 à 30%, avec un taux fixe de 30% pour les non-résidents et étrangers. La manière dont ce cadre s’appliquera aux activités liées aux cryptomonnaies à l’avenir reste une question clé pour l’administration fiscale.

Mécanismes de retenue à la source et de TVA

Pour certains revenus, la retenue à la source est appliquée : 10% pour la fourniture de services technologiques par des entreprises non locales, et 15% sur les intérêts. Les commissions contractuelles varient entre 3 et 10%. Ce mécanisme, combiné aux conventions de double imposition internationales, crée un environnement fiscal complexe avec des taux différents selon les pays.

La révision des directives 2024 : nouvelles orientations fiscales pour les transactions en cryptomonnaies

Le 19 août 2024, la Securities Commission of Malaysia (SC) a révisé ses directives globales sur les actifs numériques, clarifiant la réglementation récente du marché des cryptomonnaies. Cette mise à jour précise le statut juridique des actifs numériques selon la Securities Industry Act, les exigences de financement via ICO ou IEO, ainsi que la réglementation des services de garde de ces actifs.

Actuellement, la Malaisie ne taxe pas les gains en capital sur les cryptomonnaies détenues par des particuliers. Cependant, cela ne signifie pas que toutes les transactions en cryptomonnaies sont exemptes d’impôts. L’administration fiscale a publié des lignes directrices indiquant que si un individu effectue activement des transactions à but lucratif, ses profits seront considérés comme des revenus d’entreprise et soumis à l’impôt sur le revenu.

Critères de reconnaissance du day trader et imposition

L’Inland Revenue Board (IRB) peut reconnaître un individu comme « day trader » s’il remplit l’un des critères suivants :

• Possession importante de cryptomonnaies
• Durée de détention courte
• Fréquence élevée de transactions
• Activités de traitement, de packaging ou de promotion pour renforcer la compétitivité sur le marché
• Absence de contrainte de vente (pas en raison d’une urgence financière ou de confiscation)
• Activités manifestement commerciales
• Utilisation de financements à court terme pour l’achat
• Autres facteurs ou documents justificatifs

Il est important de noter qu’en l’absence d’impôt sur les gains en capital, l’administration fiscale pourrait subjectivement classer un contribuable comme day trader, ce qui pourrait entraîner une imposition accrue. Cependant, la présentation de preuves d’une intention de détention à long terme peut permettre d’être considéré comme un investissement non lucratif, donc non imposable.

Cadre réglementaire des actifs numériques : stratégie de conformité de la Malaisie

Évolution réglementaire de 2014 à 2024

En 2014, la Banque centrale de Malaisie (BNM) a officiellement déclaré que le bitcoin et autres cryptomonnaies ne sont pas des monnaies légales et ne relèvent pas de la réglementation. Elle a également averti le public des risques liés à leur utilisation.

En 2018, un tournant majeur intervient avec la mise en place d’une politique AML/CFT (lutte contre le blanchiment d’argent et le financement du terrorisme) pour les monnaies numériques, obligeant les fournisseurs de services cryptographiques à s’enregistrer en tant qu’« institutions de déclaration ». Cela impose la vérification d’identité (KYC), la conservation des registres de transactions, et la déclaration des activités suspectes, marquant l’intégration progressive des cryptomonnaies dans le cadre réglementaire financier malaisien.

En 2019, la SC publie l’« Order on Capital Market and Services (Securities) (Digital Currency and Digital Token) 2019 », intégrant pour la première fois les actifs numériques à caractère de titres dans la réglementation du marché des capitaux. En 2020, un « Digital Asset Guidelines » plus détaillé est publié, précisant les conditions de demande d’ICO, l’utilisation des fonds, et les critères d’éligibilité des investisseurs.

Par ailleurs, les plateformes d’échange de cryptomonnaies (DAX) doivent respecter des normes strictes en matière de KYC, de protection des investisseurs, de sécurité technique, de transparence, de contrôle interne et de conformité. Ces mesures comblent le vide réglementaire antérieur, permettant une opération légale et encadrée des émissions de tokens et des plateformes.

Plateformes conformes et renforcement de l’application

Actuellement, des plateformes telles que Luno, Tokenize, SINECY ont obtenu des licences de conformité officielles et opèrent sous supervision malaisienne. Par ailleurs, entre 2021 et 2022, la SC a intensifié ses actions contre les plateformes non autorisées, émettant régulièrement des avertissements pour dissuader les investisseurs de traiter sur des plateformes non enregistrées.

Frontières entre fiscalité et réglementation : reconnaissance du day trader et classification des revenus

Mécanisme de calcul du revenu imposable

L’administration fiscale malaisienne simplifie le calcul du revenu imposable pour les entités effectuant des transactions lucratives en cryptomonnaies : il s’agit de la différence entre le coût d’acquisition et le prix de vente. Les contribuables recevant des cryptomonnaies en contrepartie doivent déclarer leur revenu en se basant sur la valeur marchande au moment de l’acquisition, conformément à leurs obligations déclaratives.

Un point crucial est que si une transaction en cryptomonnaie est considérée comme une « activité commerciale à haut risque » selon l’article 33 de la loi sur l’impôt sur le revenu, les coûts liés (intérêts, conformité, détention) peuvent être déduits, ce qui réduit la charge fiscale effective.

Ambiguïté entre investissement et transaction

Le problème pratique le plus complexe concerne la distinction entre achat à des fins d’investissement et utilisation à des fins transactionnelles. Par exemple, un individu ayant initialement acheté du bitcoin pour investir pourrait, ultérieurement, l’utiliser pour rembourser une dette. L’administration fiscale pourrait alors requalifier la nature de la transaction, ajustant la base imposable. Cette incertitude constitue un défi opérationnel pour la fiscalité des cryptomonnaies en Malaisie.

Conformité internationale et orientations futures

Collaboration multilatérale et adaptation aux nouvelles classes d’actifs

Les autorités malaisiennes (SC, BNM) collaborent avec des organismes internationaux tels que l’IOSCO et le FATF pour étudier et évaluer conjointement les nouveaux actifs comme les NFT, stablecoins ou DeFi. La Malaisie privilégie une approche prudente, en attendant la formation d’un consensus international.

Perspectives d’évolution politique

Le marché des cryptomonnaies en Malaisie, soutenu par la croissance des plateformes conformes comme Luno ou Tokenize, continue de se développer. La participation à des projets d’expérimentation de monnaies numériques de banque centrale (CBDC) prépare le terrain pour de futures politiques.

Au cours des cinq prochaines années, on prévoit une évolution vers :

• Une conformité accrue aux standards internationaux (FATF, MiCA), notamment par le renforcement des mécanismes d’échange de données transfrontaliers, la mise en place d’audits indépendants pour les réserves de stablecoins, et l’unification des normes d’audit des plateformes.
• En matière fiscale, l’introduction de systèmes automatisés de déclaration basés sur la blockchain, réduisant la charge de conformité pour les contribuables tout en améliorant l’efficacité de la collecte par l’administration.

En résumé, la Malaisie, en équilibrant gestion des risques et croissance économique, s’efforce d’intégrer progressivement les cryptomonnaies dans le système financier traditionnel, jouant ainsi un rôle moteur dans le développement de l’économie numérique régionale.