7 ETF et ETN de cuivre : Explorer les options d'investissement sur le marché du cuivre

Dans le domaine des investissements en cuivre, les opportunités s'étendent au-delà des achats d'actions traditionnels. Les investisseurs peuvent désormais s'exposer à ce métal de base vital par le biais de fonds négociés en bourse de cuivre (ETFs) ou de billets de trésorerie négociés en bourse de cuivre (ETNs).

Pour ceux qui ne sont pas familiers avec ces instruments financiers, les ETFs sont des titres qui se comportent comme des actions sur les plateformes d'échange mais qui suivent des indices, des matières premières, des obligations ou des paniers d'actifs, similaires aux fonds indiciels. Dans le secteur du cuivre, diverses options existent - les ETFs peuvent suivre des groupes spécifiques d'entreprises axées sur le cuivre, des contrats à terme sur le cuivre, ou même des avoirs en cuivre physique.

Les ETN, tout en suivant également des actifs sous-jacents et en se négociant comme des actions, ressemblent davantage à des obligations. Ce sont des titres de créance non garantis émis par des institutions, que les investisseurs peuvent conserver jusqu'à l'échéance ou négocier à leur guise. Cependant, il est crucial de noter que les investisseurs font face à un risque de défaut total si le souscripteur d'un ETN devient insolvable.

À mesure que la transition énergétique prend de l'ampleur, les perspectives du marché du cuivre restent solides, avec une demande croissante et des préoccupations concernant l'offre alimentant l'intérêt des investisseurs. Cet article présente six ETFs de cuivre et un ETN de cuivre qui méritent d'être pris en considération pour ceux qui cherchent à tirer parti du potentiel du marché du cuivre. Toutes les données sont à jour au 5 mai 2025.

Global X Copper Miners ETF (ARCA:COPX)

Avec 2,09 milliards de dollars d'actifs sous gestion, cet ETF suit l'indice Solactive Global Copper Miners, englobant les entreprises d'exploration de cuivre, les développeurs et les producteurs. Le ratio de dépenses du fonds s'élève à 0,65 pour cent.

Actuellement, l'ETF détient 39 positions, avec First Quantum Minerals, Freeport-McMoRan et Lundin Mining comme ses trois principales participations.

Fonds d'indice de cuivre des États-Unis (ARCA:CPER)

Gérant 162,94 millions de dollars d'actifs, ce fonds vise à offrir aux investisseurs une exposition à un portefeuille de contrats à terme sur le cuivre sans nécessiter de compte de contrats à terme sur les matières premières. Il a un ratio de dépenses de 1,04 pour cent.

Le fonds suit la performance totale de l'indice SummerHaven Copper, qui est calculée sur la base de contrats à terme sur le cuivre sélectionnés sur une base mensuelle.

Sprott Physical Copper Trust (TSX:COP.U,OTCQX:SPHCF)

Lancé en juillet 2024, cet ETF relativement nouveau est parmi les premiers à être basé sur le cuivre physique. Avec 96,59 millions de dollars d'actifs sous gestion, le fonds a un ratio de dépenses de 2,03 pour cent.

Début mai 2025, la fiducie détenait 10 157 tonnes métriques de cuivre d'une valeur de 96,59 millions de dollars américains.

iShares Copper and Metals Mining ETF (NASDAQ:ICOP)

Cet ETF, avec 50,63 millions de dollars d'actifs sous gestion, suit l'indice STOXX Global Copper and Metals Mining, comprenant des entreprises publiques principalement engagées dans l'exploitation minière du cuivre et des métaux. Son ratio de dépenses est de 0,47 pour cent.

Le fonds représente un portefeuille mondial de 41 entreprises de cuivre, avec Grupo Mexico, BHP et Freeport McMoRan comme les trois principales participations.

Sprott Copper Miners ETF (NASDAQ:COPP)

Sprott Asset Management commercialise cet ETF comme la seule option de pure-play axée sur les entreprises minières de cuivre à grande, moyenne et petite capitalisation essentielles à la transition énergétique propre. Lancé en mars 2024, il dispose de 23,65 millions de dollars d'actifs sous gestion et d'un ratio de frais de 0,65 pour cent.

Le fonds comprend 49 entreprises avec une capitalisation boursière de US$279 milliards, se rééquilibrant deux fois par an. Freeport-McMoRan, Teck Resources et Ivanhoe Mines sont ses trois principales participations.

Sprott Junior Copper Miners ETF (NASDAQ:COPJ)

Cet ETF pur, axé sur les petits producteurs de cuivre, a été lancé en février 2023. Il gère 12,6 millions de dollars d'actifs avec un ratio de dépenses de 0,76 pour cent.

Le fonds se compose de 40 entreprises, avec Northern Dynasty Minerals, Solaris Resources et Atalaya Mining comme ses trois principales participations. Comme son homologue, le COPJ se rééquilibre tous les six mois.

iPath Série B Bloomberg Copper Subindex Total Return ETN (OTC Pink:JJCTF)

Avec 6,9 millions de dollars d'actifs sous gestion, cet ETN offre une exposition au Bloomberg Copper Subindex Total Return. Selon Gate, il “reflète les rendements potentiellement disponibles grâce à un investissement non levé dans des contrats à terme sur le cuivre.” Lié au contrat à terme sur le cuivre de haute qualité sur le Comex, il comporte un ratio de dépenses de 0,75 pour cent.

Contrairement aux ETF, les ETN ne possèdent pas d'actifs sous-jacents mais fonctionnent de manière similaire à des obligations non assurées. Les investisseurs réalisent des bénéfices en vendant la note ou à l'échéance.

Cet article est une version mise à jour de contenu publié à l'origine par le Investing News Network en 2015.

Pour des mises à jour en temps réel, suivez-nous @INN_Resource.

Divulgation de valeurs mobilières : Dean Belder possède des actions de Northern Dynasty Minerals.