Anthony Georgiadesは、破壊的な企業とデジタル資産に焦点を当てたディープテック・ベンチャーファンド、Innovating Capitalのゼネラルパートナーです。Innovating CapitalでインキュベートされたAnthonyは、また、分散型AI対応のレイヤー1ブロックチェーンであるPastel Networkの共同創設者でもあり、開発者とユーザーに重要なインフラツールを提供し、Web3プロジェクトを次のレベルに引き上げています。* * ***トップフィンテックニュースとイベントを発見しよう！****FinTech Weeklyのニュースレターに登録しよう****JPモルガン、Coinbase、ブラックロック、Klarnaなどの幹部が読んでいます*** * *フィンテック業界にいるなら、過去数年の投資額が一貫性のない道をたどってきたことは確かに知っているでしょう。コロナ禍の頃にブームになったかと思えば、その直後に急落し、ホットハンド錯誤の盲目的な楽観主義に疑問を投げかけました。わずか数年の間に、一連の成功した投資が永遠に成功する戦略を意味しないことが明らかになったのです。コロナ禍の間、テクノロジーはおそらくこれまで以上に私たちの生活の根幹となりました。日常を続け、パンデミックを乗り越えるのに役立ちました。フィンテック企業は、私たちが経験していた多くの問題に対する解決策を提供したため、繁栄しました。一部の企業が異例の方法で成功したことに気づいた後、解雇が始まり、次に不信感が生まれ、その後投資家の態度もより慎重になっていきました。自然淘汰が進み、価値のあるフィンテックだけが生き残ったと言えるでしょう—多くの困難の中でも。2024年後半になって、投資家の姿勢が変わりつつあるように見えました—より慎重ではありますが、完全に消極的ではありません。私たちFinTech Weeklyで以前議論したように、フィンテックのIPOはこの変化の明確な例でした。これはおそらく、AIの台頭も影響しているとともに、テクノロジーが私たちの日常に定着しつつあるという認識の結果です。結局のところ、パンデミック後に私たちはさまざまな習慣を身につけました。しかし今回は、テクノロジーは何か違うものとして見られるようになったのです。私たちはついに、テクノロジーは単により技術主導の製品の台頭を通じて日常体験を向上させる手段だけでなく、ビジネスの根幹を変える可能性があることに気づいたのかもしれません。したがって、「ディープテック」と呼ぶ方がより正確かもしれません。私たちはこれまで、ディープテックとその金融への応用について議論してきましたが、今度は投資とテクノロジーを日々呼吸している人とこのテーマについて話したいと思います。要するに、第一線で経験を積んだ人と、今日の金融におけるディープテックの意味について議論できる人です。さらに、私たちFinTech Weeklyはテクノロジーを愛しつつも、人々に焦点を当てているため、態度の変化を見てきた投資家の一人と話すことにしました。Anthony Georgiadesはその人物です。VC、創業者、さまざまなビジネスのパートナーとしての経験を持つ彼に、金融におけるディープテックの現状と、ディープテックの進展におけるVCの役割についていくつか質問をしました。お楽しみください！ * * * R: ベンチャーキャピタリストは、金融のディープテックにおけるイノベーションのペースにどのように影響していますか？A: 私たちの役割がディープテック金融の革新を推進する上でいかに重要かを直接見ています。私たちは単に資金を投じるだけでなく、専門知識と戦略的指導を提供し、スタートアップが金融や規制の複雑な迷路を乗り越えるのを助けています。私たちのネットワークを活用して、創業者と業界パートナーや顧客をつなぎ、競争の激しい市場で成功できるようにしています。私や多くの同僚の焦点は、AI、ブロックチェーン、量子コンピューティングのような変革技術にあります。これらは単なる流行語ではなく、従来の金融サービスを破壊する力を持っています。スタートアップを評価する際には、常にいくつかの重要なマイルストーンを重視します：強力なリーダーシップチーム、拡張可能なビジネスモデル、重要な市場潜在力、顧客の traction の証拠です。これらの要素は、その企業が成功するために必要なものを持っていることを示しています。R: 長い研究開発サイクルと高い資本ニーズを持つ金融のディープテックスタートアップにとって、VC資金はどれほど重要ですか？A: 資金調達はしばしばディープテックスタートアップの生命線であり、これらの企業が必要な資本を確保するのがいかに難しいかを理解しています。長い研究開発サイクルと高い資本要求は、ベンチャーファンディングを不可欠にしています。近年では、創業者が過度な希薄化を避けつつ資本にアクセスできる柔軟な選択肢として、早期段階のベンチャーデットの台頭も見られます。大きな進展にもかかわらず—2016年から2020年にかけてディープテックへの投資は4倍以上の$60BN に増加しました—資金プールは他のセクターと比べて十分とは感じられません。リスクを軽減するために、高い成長潜在力を持つ企業に焦点を当て、スケールアップに伴うより大きな投資を提供しようとしています。さらに、技術的に熟練したアナリストをチームに加えることは、より自信を持って複雑な技術を評価できるため、ゲームチェンジャーになり得ます。R: VCは、より良いサービスや金融包摂の向上など、エンドユーザーに利益をもたらす形で金融イノベーションを推進していると思いますか？A: VCは、金融エコシステムを深く変革しています。私たちが支援するスタートアップは、エンタープライズプラットフォーム、ブロックチェーンアプリケーション、AI駆動のツールなど、従来の金融サービスを破壊する技術を導入しています。私の仕事の中で最もやりがいのある側面の一つは、これらのイノベーションがエンドユーザーの生活を向上させ、サービスを改善する可能性を見ることです。資金提供を超えて、VCはイノベーションの文化を育んでいます。創業者に大きく考え、画期的なアイデアを開発するよう積極的に促し、迅速に拡大できるリソースを提供します。スタートアップと既存の金融機関とのパートナーシップも、VCの価値を高めるもう一つの分野です。新しい技術をより広範な金融環境にシームレスに統合するのを支援し、促進できます。R: 今後10年で、VCとディープテックスタートアップの関係はどのように進化すると予想しますか？A: 今後を見据えると、私はVCがディープテック金融の分野でどのように進化していくのかに期待しています。AI、ブロックチェーン、量子コンピューティングなどの最先端技術に対する関心が高まっており、これらの分野で大きな影響を与えられると考えています。持続可能性も会話の重要な部分となりつつあり、グリーンテクノロジーやESG主導のフィンテックソリューションへの投資が増えています。これらの進展を支援するために、VCエコシステムは進化する必要があります。深い技術的専門知識を持つ専門企業がより一般的になり、学術機関や公的資金提供機関との緊密な連携も重要になるでしょう。長期的な投資期間も必要であり、ディープテックの革新には長い開発サイクルが伴うことを考慮しなければなりません。
アンソニー・ジョルジャデスとのインタビュー：ファイナンスにおけるディープテック推進におけるVCの役割
Anthony Georgiadesは、破壊的な企業とデジタル資産に焦点を当てたディープテック・ベンチャーファンド、Innovating Capitalのゼネラルパートナーです。Innovating CapitalでインキュベートされたAnthonyは、また、分散型AI対応のレイヤー1ブロックチェーンであるPastel Networkの共同創設者でもあり、開発者とユーザーに重要なインフラツールを提供し、Web3プロジェクトを次のレベルに引き上げています。
トップフィンテックニュースとイベントを発見しよう！
FinTech Weeklyのニュースレターに登録しよう
JPモルガン、Coinbase、ブラックロック、Klarnaなどの幹部が読んでいます
フィンテック業界にいるなら、過去数年の投資額が一貫性のない道をたどってきたことは確かに知っているでしょう。
コロナ禍の頃にブームになったかと思えば、その直後に急落し、ホットハンド錯誤の盲目的な楽観主義に疑問を投げかけました。わずか数年の間に、一連の成功した投資が永遠に成功する戦略を意味しないことが明らかになったのです。
コロナ禍の間、テクノロジーはおそらくこれまで以上に私たちの生活の根幹となりました。日常を続け、パンデミックを乗り越えるのに役立ちました。フィンテック企業は、私たちが経験していた多くの問題に対する解決策を提供したため、繁栄しました。
一部の企業が異例の方法で成功したことに気づいた後、解雇が始まり、次に不信感が生まれ、その後投資家の態度もより慎重になっていきました。
自然淘汰が進み、価値のあるフィンテックだけが生き残ったと言えるでしょう—多くの困難の中でも。
2024年後半になって、投資家の姿勢が変わりつつあるように見えました—より慎重ではありますが、完全に消極的ではありません。私たちFinTech Weeklyで以前議論したように、フィンテックのIPOはこの変化の明確な例でした。
これはおそらく、AIの台頭も影響しているとともに、テクノロジーが私たちの日常に定着しつつあるという認識の結果です。結局のところ、パンデミック後に私たちはさまざまな習慣を身につけました。
しかし今回は、テクノロジーは何か違うものとして見られるようになったのです。私たちはついに、テクノロジーは単により技術主導の製品の台頭を通じて日常体験を向上させる手段だけでなく、ビジネスの根幹を変える可能性があることに気づいたのかもしれません。したがって、「ディープテック」と呼ぶ方がより正確かもしれません。
私たちはこれまで、ディープテックとその金融への応用について議論してきましたが、今度は投資とテクノロジーを日々呼吸している人とこのテーマについて話したいと思います。要するに、第一線で経験を積んだ人と、今日の金融におけるディープテックの意味について議論できる人です。
さらに、私たちFinTech Weeklyはテクノロジーを愛しつつも、人々に焦点を当てているため、態度の変化を見てきた投資家の一人と話すことにしました。
Anthony Georgiadesはその人物です。VC、創業者、さまざまなビジネスのパートナーとしての経験を持つ彼に、金融におけるディープテックの現状と、ディープテックの進展におけるVCの役割についていくつか質問をしました。
お楽しみください！
R: ベンチャーキャピタリストは、金融のディープテックにおけるイノベーションのペースにどのように影響していますか？
A: 私たちの役割がディープテック金融の革新を推進する上でいかに重要かを直接見ています。私たちは単に資金を投じるだけでなく、専門知識と戦略的指導を提供し、スタートアップが金融や規制の複雑な迷路を乗り越えるのを助けています。
私たちのネットワークを活用して、創業者と業界パートナーや顧客をつなぎ、競争の激しい市場で成功できるようにしています。私や多くの同僚の焦点は、AI、ブロックチェーン、量子コンピューティングのような変革技術にあります。これらは単なる流行語ではなく、従来の金融サービスを破壊する力を持っています。スタートアップを評価する際には、常にいくつかの重要なマイルストーンを重視します：強力なリーダーシップチーム、拡張可能なビジネスモデル、重要な市場潜在力、顧客の traction の証拠です。これらの要素は、その企業が成功するために必要なものを持っていることを示しています。
R: 長い研究開発サイクルと高い資本ニーズを持つ金融のディープテックスタートアップにとって、VC資金はどれほど重要ですか？
A: 資金調達はしばしばディープテックスタートアップの生命線であり、これらの企業が必要な資本を確保するのがいかに難しいかを理解しています。長い研究開発サイクルと高い資本要求は、ベンチャーファンディングを不可欠にしています。近年では、創業者が過度な希薄化を避けつつ資本にアクセスできる柔軟な選択肢として、早期段階のベンチャーデットの台頭も見られます。
大きな進展にもかかわらず—2016年から2020年にかけてディープテックへの投資は4倍以上の$60BN に増加しました—資金プールは他のセクターと比べて十分とは感じられません。リスクを軽減するために、高い成長潜在力を持つ企業に焦点を当て、スケールアップに伴うより大きな投資を提供しようとしています。さらに、技術的に熟練したアナリストをチームに加えることは、より自信を持って複雑な技術を評価できるため、ゲームチェンジャーになり得ます。
R: VCは、より良いサービスや金融包摂の向上など、エンドユーザーに利益をもたらす形で金融イノベーションを推進していると思いますか？
A: VCは、金融エコシステムを深く変革しています。私たちが支援するスタートアップは、エンタープライズプラットフォーム、ブロックチェーンアプリケーション、AI駆動のツールなど、従来の金融サービスを破壊する技術を導入しています。
私の仕事の中で最もやりがいのある側面の一つは、これらのイノベーションがエンドユーザーの生活を向上させ、サービスを改善する可能性を見ることです。資金提供を超えて、VCはイノベーションの文化を育んでいます。創業者に大きく考え、画期的なアイデアを開発するよう積極的に促し、迅速に拡大できるリソースを提供します。スタートアップと既存の金融機関とのパートナーシップも、VCの価値を高めるもう一つの分野です。新しい技術をより広範な金融環境にシームレスに統合するのを支援し、促進できます。
R: 今後10年で、VCとディープテックスタートアップの関係はどのように進化すると予想しますか？
A: 今後を見据えると、私はVCがディープテック金融の分野でどのように進化していくのかに期待しています。AI、ブロックチェーン、量子コンピューティングなどの最先端技術に対する関心が高まっており、これらの分野で大きな影響を与えられると考えています。
持続可能性も会話の重要な部分となりつつあり、グリーンテクノロジーやESG主導のフィンテックソリューションへの投資が増えています。これらの進展を支援するために、VCエコシステムは進化する必要があります。深い技術的専門知識を持つ専門企業がより一般的になり、学術機関や公的資金提供機関との緊密な連携も重要になるでしょう。長期的な投資期間も必要であり、ディープテックの革新には長い開発サイクルが伴うことを考慮しなければなりません。